47 Система показателей финансового состояния предприятия и методы их определения.

Большинство методик анализа финансового состояния предприятия

предполагает расчет следующих групп показателей:

. платежеспособности;

. кредитоспособности;

. финансовой устойчивости.

Коэффициент абсолютной ликвидности Кла показывает, какая часть

краткосрочной задолженности может быть покрыта наиболее ликвидными

оборотными активами – денежными средствами и краткосрочными финансовыми

вложениями:Кла=ДС/КП, где ДС – денежные средства и их эквиваленты (стр. 260), тыс.руб.; КП -краткосрочные пассивы

Коэффициент промежуточного покрытия (быстрой ликвидности) показывает,

какую часть краткосрочной задолженности предприятие может погасить за счет

денежных средств, краткосрочных финансовых вложений и дебиторских долгов:

Клп=(ДС+ДБ) / КП, де ДБ – дебиторская задолженность, тыс.руб.

Для оценки кредитоспособности предприятия применяются различные методы.

Основными показателями для оценки кредитоспособности предприятия

являются:

1. Отношение объема реализации к чистым текущим активам: К1=Nр / Aчт, где Ачт – чистые текущие активы, тыс.руб.; Nр – объем реализации, тыс.руб

2. Отношение краткосрочной задолженности к собственному капиталу: К3=Дк / СК,

где Дк – краткосрочная задолженность, тыс.руб.

3. Отношение дебиторской задолженности к выручке от реализац К4=ДЗ / Nр,

где ДЗ – дебиторская задолженность, тыс.руб

Для оценки финансовой устойчивости применяется система коэффициентов.

1. Коэффициент концентрации собственного капитала (автономии,

независимости) Ккс: Ккс=СК / ВБ,.

2. Коэффициент соотношения заемного и собственного капитала Кс: Кс = ЗК / СК.

3. 2. Коэффициент маневренности собственных средств Км: Км = СОС / СК,где СОС – собственные оборотные средства, тыс.руб

4 Коэффициент структуры долгосрочных вложений Ксв: Ксв = ДП / ВА, где ДП – долгосрочные пассивы, тыс.руб.; ВА – внеоборотные активы

48. Финсост-е хар-сяразм-ем и испол-м ср-в и источ-в их формир-я. Для этой хар-ки проводят горизонт-й, верт-й и тренд-й анализ статей бух баланса.

Для общей оценки дин-ки фин. сос-ния следует сгруппировать статьи баланса в отдельные специф-ие группы по степени ликвидности (статьи актива) и срочности обязательств (статьи пассива), и проводить анализ на начало года, конец, и отклонения в абсол. и относит.выражении

Непос-но из баланса можно получить ряд харак-к финсост-я предпр-я:

1-общая ст-ть им-вапредпр-я =стр 300«валюта баланса», итог баланса,

2-ст-ть иммобилизованных активов =ОС и внеоборотные активы =стр190 актива баланса, итог I раздела баланса,

3-ст-ть ОБС или мобильных активов=стр290, итог раздела II,

4-ст-ть матер.ОБС =стр 210 «запасы»,

5-вел-на дебит.зад-ти =строка 230 «деб-я зад-ть»,

6-сумма свободных ден ср-в =строка 260 «денср-ва»+стр 250 «краткоср-е финвл-я»,

7-ст-ть собствен. капитала =итог III раздела,стр.490 –стр.460 «целевые фин-я и поступления» + стр.660 «резервы предстоящих расходов и платежей» +стр. 650 «доходы буд. периодов»,

8-ст-ть заем-го капитала =стр.590,итог IV раздела «долгоср-е обяз-ва»+стр.690, итог V раздела «краткоср-е обяз-ва»+стр460-стр 660,

9-величина долгоср-х кредитовв и займов =стр510., 4 раздел

10-величина краткосроч. кредитов и займов, =стр 610, V раздел.

11-величина кред-й зад-тистр 620 V раздел.

12-собственные ОБС = стр.490, итог III раздела, – стр.190,итог I раздела.

49 Экспресс анализ финансового состояния предприятия

Экспресс-анализ дает возможность получить оперативную, наглядную и простую оценку финансового благополучия и динамики развития предприятия. При этом используются всего две основные формы – Баланс (отчет о финансовом положении) и Отчет о прибылях и убытках (отчет о совокупном доходе).

Главное преимущество экспресс-анализа перед классическим анализом – это короткие сроки проведения. Он может занять один-два дня, а порой всего час. И за это время пользователь может сделать общие выводы, не прибегая к каким-либо сложным расчетам и использованию детализированной информационной базы.

Методики экспресс-анализа могут включать:

анализ ликвидности, платежеспособности предприятия;

анализ структуры имущества и средств, вложенных в него;

анализ оборачиваемости оборотных средств;

анализ деловой активности и эффективности управления и др. Выбор методики зависит от пользователей и цели, которую преследуют пользователи.Перед оценкой финансового состояния предприятия строится свернутый (уплотненный) аналитический баланс. Он формируется путем агрегирования некоторых однородных по составу элементов балансовых статей, что повышает его наглядность. На базе именно такого баланса рассчитывается большинство показателей оценки предприятия.

Далее необходимо получить информацию о качественных изменениях в структуре средств предприятия и их источников, а также их динамики. Это возможно с помощью вертикального и горизонтального анализа отчетности.

Горизонтальный анализ (анализ динамики) состоит в сравнении показателей финансовой отчетности с показателями предыдущих периодов. Под прицелом — анализ резких изменений статей в динамике, а также сравнение изменений разных статей отчетности.

Вертикальный анализ проводится в целях выявления удельного веса отдельных статей отчетности в общем итоговом показателе и последующего сравнения результата с данными предыдущего периода.