6.3.2. Дебиторская задолженность
При продаже товаров и услуг, потребители не всегда оплачивают счета немедленно. Таким образом, предприятия вовлекаются в продажу товаров и услуг в кредит. Увеличивая дебиторскую задолженность, предприятия сокращают свой собственный оборотный капитал.
Существуют два подхода к управлению дебиторской задолженностью:
1. Сравнение дополнительной прибыли, которая связана с затратами и потерями, возникающими при изменении политики реализации продукции
2. Сравнение и оптимизация величины и сроков дебиторской и кредиторской задолженности (сравнения проводятся на основании уровня кредитоспособности, времени отсрочки платежа, стратегии скидок).
Для успешной работы предприятия, очень важно уметь дать правильную оценку реального состояния дебиторской задолженности.
Вероятность безнадежных долгов рассчитывается на основе экспертных оценок или на основе статистики самого предприятия. Итоговая сумма вероятности безнадежных долгов является расчетной величиной (формула 37).
(37)
Реальная величина задолженности является разницей между суммой дебиторской задолженности и суммой безнадежных долгов.
Для того чтобы увеличить приток денежных средств, разумно ввести на предприятии различные виды договоров с гибкими условиями формы оплаты и гибким ценообразованием. Так, на предприятиях сферы туризма, в частности турфирмах, распространена система предоплаты. Зачастую клиенту необходимо сразу внести деньги за визу и бронирование билета на самолет и места в гостинице. Оставшуюся сумму можно внести ближе к срокам поездки, в оговоренный с фирмой день. При бронировании мест в гостинице заранее сумма оплаты значительно меньше, чем при резервировании непосредственно перед въездом.
Предложение скидок является обоснованным в следующих ситуациях:
1. Снижение цены приведет к расширению продаж. В результате возможен рост общей прибыли. Например, цены на номера в гостиницах в межсезонье намного ниже цен в высокий сезон. Это вызвано необходимостью привлечения гостей, так как работа такого предприятия не может прекратиться полностью на несколько месяцев. Вместе с ценами возможно и уменьшение доли переменных затрат, например, за счет временного сокращения количества персонала.
2. Скидки привлекают большее количество денежных средств в условиях дефицита на предприятии. Возможно даже краткосрочное критическое снижение цен вплоть до отрицательного финансового результата от проведения конкретных сделок. Например, турфирма оплатила чартерный рейс и произвела бронирование мест в гостинице. Однако ее ожидания не оправдались, так как оказалось невозможным набрать необходимое количество туристов. В этом случае тур продается практически по себестоимости, а зачастую и ниже. Сумма скидки тем больше, чем ближе срок реализации тура.
3. Система скидок за ускорение оплаты более эффективна, чем система штрафных санкций за просроченную оплату.
Следует отметить, что в условиях инфляции следует точно определить возможность предоставления скидки по досрочной оплате. Система скидок способствует защите предприятия от инфляционных убытков и относительно дешевому пополнению оборотного капитала.