
- •Лекции по курсу «Финансы и кредит» Раздел. Финансы экономических субъектов. Тема. Основы функционирования финансов в разных сферах деятельности.
- •Вопрос 1. Характеристика финансовых отношений в разных сферах деятельности.
- •Вопрос 2. Принципы организации финансов экономических субъектов в коммерческой и некоммерческой сферах деятельности.
- •Вопрос 3. Влияние организационно - правовых и отраслевых особенностей на организацию финансов экономических субъектов.
- •Тема. Финансы коммерческих организаций.
- •Вопрос 1. Финансовые ресурсы коммерческой организации, специфика их формирования и использования.
- •Вопрос 2. Роль финансов в кругообороте основных фондов и оборотных средств.
- •Вопрос 3. Специфика финансового планирования коммерческой организации.
- •Тема. Финансы некоммерческих организаций.
- •Вопрос 1. Особенности функционирования финансов некоммерческих организаций.
- •Вопрос 2. Особенности формирования и использования финансовых ресурсов государственных и негосударственных некоммерческих организаций.
- •Вопрос 3. Специфика финансового планирования в некоммерческих организациях.
- •1. Доходы и поступления.
- •2. Расходы
- •Тема. Финансы субъектов хозяйствования без образования юридического лица.
- •Вопрос 1. Особенности финансовых отношений предпринимателей без образования юридического лица.
- •Вопрос 2. Особенности организации финансов субъектов хозяйствования без образования юридического лица.
- •Раздел. Страхование Тема. Сущность, значение и основы организации страхования.
- •Вопрос 1. Экономическая сущность страхования, его функции и роль.
- •Вопрос 2. Классификация страхования.
- •Тема. Страхование от потерь при нетрудоспособности.
- •Вопрос 1. Страхование на случай временной нетрудоспособности и материнства.
- •Вопрос 2. Страхование от несчастных случаев на производстве и профессиональных заболеваний.
- •Тема. Обязательное медицинское страхование.
- •Вопрос 1. Содержание и назначение омс.
- •Вопрос 2. Организационно-правовые основы оmc.
- •Тема. Страхование на случай безработицы.
- •Вопрос 1. Виды страховой защиты по страхованию на случай безработицы.
- •Вопрос 2. Основные условия выплаты пособий застрахованным.
- •Тема. Обязательное пенсионное страхование.
- •Вопрос 1. Содержание и назначение обязательного пенсионного страхования.
- •Вопрос 2. Основные условия назначения и выплаты пенсий по обязательному пенсионному страхованию.
- •Раздел. Государственные и муниципальные финансы.
- •Вопрос 1. Содержание государственных финансов.
- •Вопрос 2. Особенности организации государственных финансов на федеральном и региональном уровне.
- •Вопрос 3. Местные финансы, их особенности.
- •Тема. Государственный бюджет.
- •Роль бюджета.
- •Вопрос 5. Бюджетная политика в области расходов.
- •Тема. Бюджетное устройство и бюджетный процесс.
- •Вопрос 1.Характеристика бюджетного устройства и бюджетной системы.
- •Вопрос 2.Межбюджетные отношения.
- •Вопрос 3. Бюджетный процесс
- •Тема. Государственный и муниципальный кредит.
- •Вопрос 1. Сущность и значение государственного и муниципального кредита.
- •Вопрос 2. Государственные и муниципальные заимствования.
- •Вопрос 3. Управление государственным и муниципальным долгом.
- •Тема. Внебюджетные фонды.
- •Вопрос 1. Понятие внебюджетных фондов, их классификация и назначение.
- •Вопрос 2. Социальные внебюджетные фонды.
- •Вопрос 3. Внебюджетные фонды экономического и иного назначения.
Вопрос 3. Специфика финансового планирования коммерческой организации.
В процессе финансового планирования в коммерческой организации происходит соизмерение намечаемых затрат на осуществляемую деятельность с имеющимися возможностями, определение направлений эффективного вложения капитала; выявление внутрихозяйственных резервов увеличения финансовых ресурсов; оптимизация финансовых взаимоотношений с контрагентами, государством, банками и т. д.; осуществляется контроль за финансовым состоянием предприятия. Для составления финансовых планов применяются разнообразные методы - нормативный, балансовый, планирования затрат по центрам ответственности, экономического анализа, денежных потоков, многовариантности расчетов, экономико - математического моделирования и др. Качество и количество решаемых при планировании задач конкретизируются в перспективных, текущих (годовых) и оперативных финансовых планах.
Составление перспективного финансового плана предполагает разработку финансовой стратегии предприятия (источников и направлений долгосрочного инвестирования капитала, структуры капитала и т. д.) и прогнозных документов (например, прогнозного бухгалтерского баланса, прогнозного отчета о прибылях и убытках, прогноза движения денежных средств). Эти аспекты могут отражаться в бизнес - плане предприятия - документе, на основании которого инвестор или кредитор составляют свое мнение о фирме и принимают решения о предоставлении ей средств. Бизнес - план содержит все основные аспекты планирования производственной и коммерческой деятельности предприятия, в нем анализируются проблемы, с которыми может столкнуться предприятие, а также способы решения финансово - хозяйственных задач. К настоящему моменту сложились следующие области применения бизнес - планов: подготовка инвестиционных заявок на получение банковских кредитов; обоснование предложений по приватизации государственных и муниципальных предприятий; разработка проекта создания предприятия; выбор наиболее эффективных направлений деятельности; составление проспектов эмиссии ценных бумаг; привлечение иностранных инвестиций.
Финансовая часть бизнес - плана содержит следующие расчеты: прогноз финансовых результатов; расчет потребности в дополнительных инвестициях и формировании источников финансирования; модель дисконтированных денежных потоков; расчет порога рентабельности (точки безубыточности).
Текущий финансовый план отражает финансовые процессы, происходящие на предприятии в рамках одного года (план движения денежных средств (в т. ч. амортизационных отчислений), план прибыли и т. п.). Текущий финансовый план может составляться в форме баланса доходов и расходов, составляемого на год с поквартальной разбивкой (табл. 5).
Таблица 5.
Баланс доходов и расходов коммерческой организации
|
I |
II |
III |
IV |
|
I |
II |
III |
IV |
I. Доходы и поступления средств. |
II. Расходы и отчисления средств. |
||||||||
Все финансовые ресурсы, кроме полученных от кредитных учреждений и государства (в разрезе отдельных видов доходов и поступлений). |
Использование финансовых ресурсов на расширение производства (капитальные вложения), экономическое стимулирование, социальное развитие, отчисления на благотворительные цели. Не включаются затраты на производство и реализацию продукции. |
||||||||
III. Кредитные взаимоотношения с банковскими учреждениями. |
|||||||||
Ссуды, кредиты, займы полученные. |
Ссуды, кредиты, займы, проценты уплаченные. |
||||||||
IV. Взаимоотношения организации с бюджетом и внебюджетными фондами. |
|||||||||
Платежи в бюджет и внебюджетные фонды. |
Целевое финансирование за счет средств бюджета и внебюджетных фондов. |
Примечание: разделы III и IV являются балансирующими: превышение платежей в бюджет и внебюджетные фонды должно точно соответствовать разнице между доходами и расходами с учетом кредитных взаимоотношений.
Оперативный финансовый план позволяет осуществлять ежедневный контроль за движением финансовых ресурсов предприятия (с помощью платежного календаря, налогового календаря, кассового плана, расчета потребности в краткосрочном кредите, других аналогичных документов).
Текущий и оперативный контроль за поступлением и расходованием финансовых ресурсов можно осуществлять с помощью составления иерархической системы бюджетов предприятия. Данная система включает в себя систему бюджетов структурных подразделений предприятия и систему сводного бюджета деятельности предприятия. В систему бюджетов структурных подразделений входят следующие функциональные бюджеты: бюджет фонда оплаты труда (с ним связаны платежи во внебюджетные фонды и часть налоговых отчислений); бюджет материальных затрат (отражает основную часть сторонних платежей предприятия); бюджет потребления энергии (аналогично бюджету материальных затрат); бюджет амортизации (в значительной мере определяет инвестиционную политику предприятия); бюджет прочих расходов (позволяет экономить на наименее важных расходах); бюджет погашения кредитов (позволяет осуществлять операции по погашению кредитов и займов в соответствии с графиком платежей); налоговый бюджет (включает в себя все налоги и обязательные платежи в бюджет и внебюджетные фонды и составляется только в целом по предприятию). Эти бюджеты консолидируются в сводный бюджет структурного подразделения.
Сводный бюджет коммерческой организации составляется по следующей схеме (табл. 5):
Таблица 5.
Сводный бюджет коммерческой организации
Доходы и поступления |
Расходы |
Выручка от реализации продукции и от прочей реализации |
Налоги, подлежащие уплате в бюджет |
Доход от внереализационных операций |
Заработная плата |
Остатки средств на банковских счетах на начало планового периода |
Платежи во внебюджетные фонды |
Кредиты и займы |
Закупки сырья и материалов |
|
Оплата электроэнергии |
|
Выплаты по кредитам (с учетом процентов) |
|
Прочие расходы |
|
Дефицит бюджета (в случае превышения расходов над доходами) |
Составление сводного бюджета организации позволяет определить объем ресурсов, необходимых для обеспечения платежеспособности предприятия.
Все рассмотренные аспекты планирования можно сконцентрировать в основном (общем) бюджете коммерческой организации. Этот документ представляет собой финансовое количественное определенное выражение маркетинговых и производственных планов, необходимых для достижения поставленных перед предприятием целей. Основной (общий) бюджет предприятия состоит из обязательных финансовых документов: прогноза отчета прибылей и убытков, прогноза отчета о движении денежных средств, прогноза баланса. Процесс составления основного бюджета проходит стадии подготовки операционного бюджета и подготовки финансового бюджета. При составлении операционного бюджета разрабатываются документы:
- бюджет продаж;
- бюджет производства;
- бюджет производственных запасов;
- бюджет прямых затрат на материалы;
- бюджет производственных накладных расходов;
- бюджет прямых затрат на оплату труда;
- бюджет коммерческих расходов;
- бюджет управленческих расходов;
- отчет о прибылях и убытках.
При составлении финансового бюджета разрабатываются документы:
- инвестиционный бюджет;
- бюджет потока денежных средств (кассовый бюджет);
- баланс.
Для оценки приемлемости и достижимости бюджетов применяются различные методики диагностики финансового состояния предприятия. Такой бюджет рекомендуется составлять на среднесрочную перспективу.