- •Анализ динамики состава и структуры имущества организации и источников формирования имущества.
- •Анализ ликвидности
- •2.1 Анализ ликвидности баланса
- •Анализ ликвидности с помощью финансовых коэффициентов
- •Анализ вероятности банкротства организации
- •Анализ финансовой устойчивости
- •4.1 Анализ абсолютных показателей финансовой устойчивости
- •Анализ относительных показателей финансовой устойчивости
- •Анализ дебиторской и кредиторской задолженности
- •5.1 Анализ дебиторской задолженности
- •5.2 Анализ кредиторской задолженности
- •5.3 Анализ среднего периода погашения дебиторской задолженности
- •5.4 Анализ среднего периода погашения кредиторской задолженности
- •6. Анализ капитала организации
- •6.1 Анализ собственного капитала
- •6.2 Анализ движения элементов собственного капитала
- •6.3 Оценка чистых активов
- •7. Анализ доходов, расходов и финансовых результатов деятельности организации по данным отчета о прибылях и убытках.
- •7.1 Анализ доходов, расходов и финансового результата
- •7.2 Анализ расходов по обычным видам деятельности
- •7.3 Анализ показателей рентабельности
- •8. Анализ движения денежных средств
- •9.1 Анализ показателей оборачиваемости
- •9.2 Анализ эффективности использования основных средств
6.2 Анализ движения элементов собственного капитала
Таблица 13. Анализ движения элементов собственного капитала
Показатель |
Остаток на начало года |
Поступило за 2012 год |
Израсходовано за 2012 год |
Остаток на конец года |
Уставный капитал |
21490 |
- |
- |
21490 |
Добавочный капитал |
774898 |
2906 |
- |
777804 |
Резервный капитал |
1078 |
1055 |
- |
2133 |
Нераспределенная прибыль |
2000339 |
291078 |
50913 |
2240504 |
Увеличение капитала, в том числе: |
|
|
|
|
- чистая прибыль |
- |
83898 |
- |
- |
- переоценка имущества |
- |
- |
- |
- |
- доходы, относящиеся непосредственно на увеличение капитала |
- |
- |
- |
- |
- дополнительный выпуск акций |
- |
- |
- |
- |
- увеличение номинальной стоимости акций |
- |
- |
- |
- |
- реорганизация юридического лица |
- |
254896 |
- |
- |
Уменьшение капитала в том числе: |
|
|
|
|
- убыток |
- |
- |
- |
- |
- переоценка имущества |
- |
- |
- |
- |
- расходы, относящиеся непосредственно на уменьшение капитала |
- |
- |
- |
- |
- уменьшение номинальной стоимости акций |
- |
- |
- |
- |
- уменьшение количества акций |
- |
- |
- |
- |
- реорганизация юридического лица |
- |
- |
- |
- |
- дивиденды |
|
|
50913 |
|
- прочее |
|
|
13596 |
|
Изменение добавочного капитала |
- |
- |
- |
- |
Итого собственный капитал |
2727128 |
338794 |
64509 |
3001413 |
Увеличение собственного капитала в 2012 году произошло за счет увеличения нераспределенной прибыли. Добавочный капитал увеличился до 777 804 тыс. руб. Уставный капитал не изменился. Произошла реорганизация юридического лица, за счет которой капитал увеличился на 254 896 тыс. руб.
6.3 Оценка чистых активов
Чистые активы — это ежегодно вычисляемый показатель стоимости имущества компании. Чистые активы представляют собой разность активов компании, находящихся у нее на балансе и всех долговых обязательств. Когда размер долгов компании превышает суммарную стоимость ее имущества, величина чистых активов становится отрицательной. Для определения финансового состояния компании, величина чистых активов которой отрицательна, используют понятие «недостаточность имущества».
Расчет чистых активов осуществляют на основе балансовых данных о пассивах и активах. При этом в сумме активов не участвует задолженность по взносам учредителей в уставной капитал, а также стоимость выкупленных у акционеров собственных ценных бумаг компании. Из состава пассивов исключают доходы будущих периодов, резервы и капитал.
Если подведение ежегодных итогов показало, что чистые активы компании меньше, чем уставной капитал, последний показатель необходимо снизить. Если в результате уменьшения уставного капитала он становится меньше установленного законом, предприятие подлежит ликвидации. Величина чистых активов используется также для принятия решения о выплате дивидендов в ОАО.
Организация должна рассчитывать показатель чистых активов и постоянно следить за его динамикой. Организация должна рассчитывать показатель чистых активов и постоянно следить за его динамикой.
В практической деятельности утвердилось понимание чистых активов как активов предприятия (коммерческой организации), свободных от всех долговых обязательств. Фактически чистые активы – это собственный капитал предприятия.
Таблица 14. Оценка чистых активов
Показатель |
Начало года |
Конец года |
∆ |
Темп роста |
Нематериальные активы |
4893 |
4092 |
-801 |
83,63 |
Результаты исследований и разработок |
- |
- |
- |
- |
Основные средства |
1592885 |
1702554 |
109669 |
106,88 |
Доходные вложения в материальные ценности |
675 |
675 |
0 |
100,00 |
Финансовые вложения |
1157176 |
1644375 |
487199 |
142,10 |
Отложенные налоговые активы |
584 |
667 |
83 |
114,21 |
Прочие внеоборотные активы |
110773 |
109909 |
-864 |
99,22 |
Запасы |
347585 |
449351 |
101766 |
129,28 |
НДС по приобретенным ценностям |
423 |
25588 |
25165 |
6 049,17 |
Дебиторская задолженность |
1795738 |
1688893 |
-106845 |
94,05 |
Финансовые вложения |
38539 |
576771 |
538232 |
1 496,59 |
Денежные средства и денежные эквиваленты |
492237 |
383029 |
-109208 |
77,81 |
Прочие оборотные активы |
26694 |
14823 |
-11871 |
55,53 |
Итого Активы |
5566202 |
6600727 |
1034525 |
118,59 |
Долгосрочные заемные средства |
1041785 |
782223 |
-259562 |
75,08 |
Отложенные налоговые обязательства |
84813 |
98767 |
13954 |
116,45 |
Оценочные обязательства |
25409 |
21641 |
-3768 |
85,17 |
Прочие обязательства |
- |
- |
- |
- |
Краткосрочные заемные средства |
2709 |
227520 |
224811 |
8 398,67 |
Кредиторская задолженность |
1612686 |
2371416 |
758730 |
147,05 |
Доходы будущих периодов |
538 |
263 |
-275 |
48,88 |
Оценочные обязательства |
71134 |
97484 |
26350 |
137,04 |
Прочие обязательства |
- |
- |
- |
- |
Итого Пассивы |
2839074 |
3599314 |
760240 |
126,78 |
Чистые Активы |
2727128 |
3001413 |
274285 |
110,06 |
На конец 2012 года величина чистых активов составила 3001413 тыс.руб., что на 274285 тыс.руб. больше, чем на начало года. Темп прироста составил 10,06%. Увеличение чистых активов связано с увеличением краткосрочных заемных средств и финансовых вложений.