Банк кредитінің тиімді және номиналды пайыздақ мөлшерлемесіне анықтама беру және салыстыру.
Банк кредитінің тиімді пайыздық мөлшерлемесі - бұл кредит алуға арналған барлық төлемдер оны жабуға бағытталады деген болжамды кредит бойынша қиын пайыздық мөлшерлеме.
Сонда шешіменде S0кредит алу үшін қарыз алушы R0, R1, R2, ..., Rnтөлемдер жасап тұру керек, сәйкесінше t0 = 0, t1, t2, ..., tn уақытында (бұл жерге кредиттің өзі бойынша төлемдер, комиссиялар, сақтандыру төлемдері және с.с.)iтиімді пайыздық мөлшерлемесі мынадан шығады:
Тиімді пайыздық мөлшерлеме біріншіден түрлі баанктік ұсыныстарды салыстыру үшін қолданылады, және оны есептеу барысында әдетте төлемдер жасалған нақты күндер белгілі болады. Сондықтан егер төлемдер формалды түрде бірдей τуақыт аралығында орындалса, онда (18,1) формуласы келесі түрге айналады:
Егер қарыз алушының барлық төлемдері, ең біріншісінен басқасының барлығы бірдей болса (R1 = R2 = ... = Rn = R),онда тиімді пайыздық мөлшерлеме мынадай болады:
Номиналды пайыздық мөлшерлеме –ағымдағы ақшалай активтердің бағасын көрсететін, инфляция есебінсіз рыноктық пайыздық мөлшерлеме.
Ол мынадай болады:
Егер сіз банкке ақша салсаңыз,онда пайыздар салым бойынша үзіліссіз есептеле береді, ал кейбір периодтылық бойынша – жылына бір рет,кварталына, айына немесе күніне. Бұл пайыздық ақшалардың есептелу процесі және олардың салынған ақша сомасына қосылуын «пайыздың капитализациялануы» деп аталады. Сонда,мысалы үшін, пайыздардың капитализациялануы жылына m рет болсын. Сонда егер j –номиналды пайыздық мөлшерлеме белгілі болса, онда әрбір пайыздардың есептелуі бойынша салымшының сомасы мына түрде өсіп отырады:
1+j/m рет
Бұл екі пайыздық мөлшерлеменің айырмашылығы сол номиналды пайыздық мөлшерлемеде нақты пайыздық баға беріледі, ал тиімді пайыздық мөлшерлемеде болжаммен алынған баға болады. Есептей келе сіз номиналды пайыздық мөлшерлемені таңдасаңыз ұтасыз, себебі тиімді пайыздық мөлшерлемеде нақты пайыздық сан болмағандықтан ол қосымша комиссиялары болмаса да ол көбірек болып кетеді.
Банк кредитінің тиімді және нақты пайыздақ мөлшерлемесіне анықтама беру және салыстыру.
Банк кредитінің тиімді пайыздық мөлшерлемесі - бұл кредит алуға арналған барлық төлемдер оны жабуға бағытталады деген болжамды кредит бойынша қиын пайыздық мөлшерлеме.
Сонда шешіменде S0 кредит алу үшін қарыз алушы R0, R1, R2, ..., Rn төлемдер жасап тұру керек, сәйкесінше t0 = 0, t1, t2, ..., tn уақытында (бұл жерге кредиттің өзі бойынша төлемдер, комиссиялар, сақтандыру төлемдері және с.с.) i тиімді пайыздық мөлшерлемесі мынадан шығады:
Тиімді пайыздық мөлшерлеме біріншіден түрлі баанктік ұсыныстарды салыстыру үшін қолданылады, және оны есептеу барысында әдетте төлемдер жасалған нақты күндер белгілі болады. Сондықтан егер төлемдер формалды түрде бірдей τуақыт аралығында орындалса, онда (18,1) формуласы келесі түрге айналады:
Егер қарыз алушының барлық төлемдері, ең біріншісінен басқасының барлығы бірдей болса (R1 = R2 = ... = Rn = R),онда тиімді пайыздық мөлшерлеме мынадай болады:
Нақты пайыздық мөлшерлеме – рыноктық коньютюрадан тәуелсіз және белгілі бір уақытқа бекітілген, тұрақты пайыздық мөлшерлеме.