23. Брокерские операции кредитных организаций.

Брокерская деятельность - это деятельность по совершению гражданско-правовых сделок с ценными бумагами на возмездной основе за счёт клиент от своего имени или от имени клиента .

Биржи и регулирующие органы предъявляют органы предъявляют следующие требования к лицам, занимающимся брокерской деятельностью на рынке ценных бумаг:

1. Финансовые - определённый размер собственного капитала

2. Профессиональные - удовлетворение определённым квалификационным требованиям и наличие квалификационного аттестата

3. Организационно-технические - наличие соответствующей лицензии

Между брокером и клиентом заключается договор. При этом может использоваться договор поручения или договор комиссии. Если заключён договор поручения, это означает, что брокер будет выступать от имени клиента и за счёт клиента. Если же заключается договор комиссии, то при заключении сделки брокер выступает от своего имени, но действует в интересах клиента и за его счёт. В случает если брокер действует в качестве комиссионера, договор комиссии может предусматривать обязательство брокера открыть в кредитной организации банковский счёт и внести по нему учёт всех денежных средств, предназначенных для инвестирования в ценные бумаги или полученных в результате продажи ценных бумаг. Брокеру запрещается гарантировать или давать обещания клиенту в отношении доходов от инвестирования хранимых им денежных средств. Профессиональным участникам запрещено оказывать услуги финансового консультанта эмитенту, если у одной из сторон по отношению к другой имеются обязательства, которые не связаны с оказанием таких услуг или осуществлением оценочной деятельности.

24. Операции доверительного управления

По договору доверительного управления имуществом одна сторона передаёт другой стороне на определённый срок имущество в доверительное управление. Объектами доверительного управления признаётся:

• Материальное движимое и недвижимое имущество физических и юридических лиц

• Денежные средства и документы, сопровождающие их движение

• Права и документы на получение, владение, распоряжение и пользование имуществом, на получение доходов от имущества, финансовых средств

• Ценные бумаги

Учредителями управления являются:

• Собственник имущества или имущественных прав, передаваемых в доверительное управление

• Органы опеки и попечительства в тех случаях, когда возникает необходимость постоянного управления недвижимым и ценным движимым имуществом подопечного

• Исполнитель завещания, если в завещании назначен таковой

Правоотношения между участниками операции по доверительному управлению имуществом регламентируются договором доверительного управления имуществом. Договор должен содержать следующие разделы:

• Предмет договора

• Порядок и условия доверительного управления

• Порядок возмещения расходов, связанных с доверительным управлением, и уплаты вознаграждения управляющему

• Ответственность сторон и порядок распределения убытков

• Срок договора и порядок его досрочного расторжения

• Юридические адреса и подписи сторон

Договор доверительного управления имуществом заключается на срок, не превышающий пяти лет.