- •Тема 1. Наукові основи економічного аналізу
- •1.1. Економічний аналіз як наука, історія її виникнення і розвитку, зв’язок з іншими економічними науками.
- •1.2. Предмет і основні принципи економічного аналізу.
- •1.3.Структура аналітичного процесу та класифікація показників.
- •Тема 2. Методичні прийоми (способи) аналітичних розрахунків
- •2.1 Метод економічного аналізу та його характерні риси
- •2.2. Традиційні способи економічного аналізу.
- •2.3. Використання економіко-математичних методів в економічному аналізі.
- •2.4. Інтуїтивні (експертні) методи аналізу господарської діяльності.
- •Тема 3. Організація аналітичної роботи на підприємстві.
- •3.1. Види економічного аналізу та їх характеристика.
- •3.2. Порядок і зміст організації економічного аналізу на підприємстві. Програма економічного аналізу
- •3.3. Основні правила і етапи проведення аналізу господарської діяльності підприємства
- •3.4. Оперативний аналіз роботи підприємства і особливості його організації
- •Тема 4. Інформаційна база економічного аналізу.
- •4.1. Класифікація джерел інформації.
- •4.2. Планові та нормативні джерела економічної інформації.
- •4.3. Види облікової та звітної інформації.
- •4.4. Позаоблікові інформаційні джерела.
- •Тема 5. Аналіз виробничої та маркетингової діяльності підприємства
- •5.1. Значення, задачі і джерела аналізу обсягу виробництва і реалізації продукції.
- •Інформаційна база для аналізу виробництва та реалізації продукції
- •5.2. Аналіз динаміки і ступеня виконання виробничої програми
- •Інтенсивні
- •Екстенсивні
- •Аналіз випуску продукції за 20хх-20уу роки
- •5.3. Аналіз асортименту і структури випуску продукції.
- •2. За найменшим відсотком виконання плану
- •3. Визначення коефіцієнту номенклатурності
- •Причини зміни асортименту продукції
- •5.4. Аналіз ритмічності випуску продукції
- •Техніко-економічними показниками підприємства.
- •Основні причини аритмічності
- •Внутрішні причини аритмічності
- •Зовнішні причини аритмічності
- •5.5. Аналіз якості продукції, що виробляється.
- •Дані для аналізу сортності продукції
- •5.6. Система показників та оцінка факторів, що впливають на обсяг реалізації продукції.
- •Показники рентабельності (прибутковості)
- •Контрольні запитання і завдання для самоконтролю
- •Тема 6. Методика аналізу основних засобів та ефективності їх використання.
- •6.1. Класифікація активів підприємства. Склад необоротних активів. Економічна сутність основних засобів.
- •6.2. Значення, завдання та джерела аналізу основних засобів.
- •6.3. Аналіз складу, структури, динаміки та руху основних засобів.
- •Класифікація основних засобів
- •За функціональним призначенням
- •6.4. Аналіз технічного стану та показників забезпечення основними засобами
- •6.5. Аналіз використання основних засобів та виробничих потужностей
- •6.6. Аналіз показників технічного рівня виробничого підприємства
- •Тема 7. Методика аналізу оборотних активів підприємства.
- •7.1. Економічна сутність і склад оборотних активів. Джерела і завдання аналізу
- •7.2. Аналіз забезпечення оборотними активами.
- •7.3. Показники ефективності використання оборотних активів .
- •Розрахунок показників оборотності оборотних коштів
- •Показники стану дебіторської заборгованості
- •Тема 8. Аналіз ефективності використання ресурсів (матеріальних та трудових).
- •8.1. Завдання та інформаційне забезпечення аналізу використання ресурсів
- •8.2. Аналіз забезпечення виробництва матеріальними ресурсами та ефективності їх використання
- •Аналіз виходу цукру з тонни перероблених буряків
- •8.3. Аналіз використання трудових ресурсів підприємства
- •Інформаційна база для аналізу ефективності використання трудових ресурсів
- •2. Коефіцієнт обороту по вибуттю Кв.:
- •3. Коефіцієнт плинності кадрів Кпл. К.:
- •4. Коефіцієнт постійності складу персоналу підприємства Кп.С.:
- •8.4. Аналіз оплати праці
- •Тема 9. Аналіз доходів та витрат підприємства.
- •9.1.Задавдання і напрямки аналізу доходів підприємства
- •9.2. Аналіз складу і структури операційних доходів підприємства
- •Аналіз структури доходів підприємства
- •Аналіз структури та динаміки доходів і витрат від іншої операційної діяльності
- •9.3.Класифікація витрат підприємства, завдання та джерела їх аналізу
- •9.4 Аналіз операційних витрат за економічними елементами.
- •Класифікація витрат підприємства
- •9.5. Аналіз собівартості виробленої та реалізованої продукції (робіт, послуг).
- •Матеріальні витрати на виріб "а"
- •9.6.Аналіз витрат на гривню продукції
- •2. Зменшення витрат на виробництво продукції за рахунок:
- •Тема 10. Методика аналізу фінансових результатів діяльності та показників рентабельності .
- •10.1. Значення, завдання, напрямки та інформаційне забезпечення
- •10.2. Аналіз рівня, динаміки, структури та якості фінансових результатів
- •Аналіз структури фінансових результатів
- •10.3. Факторний аналіз валового прибутку.
- •Фактори впливу на суму валового прибутку
- •Порядок визначення впливу факторів на зміну валового прибутку
- •Факторний аналіз валового прибутку (грн.)
- •Факторний аналіз валового прибутку за видами продукції (грн.)
- •10.4. Аналіз фінансових результатів за видами діяльності
- •Аналіз структури та динаміки доходів і витрат інвестиційної діяльності
- •Факторний аналіз фінансових результатів від інвестиційної діяльності
- •Структура та динаміка виплачуваних дивідендів і відсотків по цінних паперах
- •Факторний аналіз суми виплачених дивідендів
- •10.5. Оцінка показників рентабельності
- •10.6. Визначення резервів зростання прибутку та рентабельності
- •Тема 11. Методика аналізу фінансового стану підприємства
- •11.1. Мета , завдання та етапи аналізу фінансового стану підприємства
- •1. Експрес-аналіз.
- •4.Аналіз руху грошових коштів.
- •6.Оцінка ділової активності:
- •11.2. Джерела аналізу. Характеристика бухгалтерського балансу як основного джерела інформації для оцінки фінансового стану підприємства. Порівняльний аналітичний баланс (паб).
- •11.3. Аналіз власного капіталу
- •11.4. Аналіз фінансової стійкості підприємства
- •11.4. Аналіз ліквідності та платоспроможності
- •11.5. Система показників платоспроможності та ліквідності
- •1.Побудова балансу ліквідності.
- •Групування активів підприємства
- •Групування зобов'язань підприємства
- •2.Розрахунок та оцінка показників ліквідності.
- •Показники оцінки ліквідності підприємства
- •11.6. Система показників фінансового стану підприємства.
- •Тема 12. Узагальнення результатів економічного аналізу
- •12.1. Складання короткої техніко-економічної характеристики підприємства
- •Основні техніко-економічні показники виробничо-господарської діяльності
- •12.2. Аналіз зовнішньоекономічної діяльності підприємства.
- •12.3. Розробка заходів щодо підвищення ефективності виробництва та використання резервів.
- •Алгоритми розрахунку впливу виробничих ресурсів
- •Алгоритми перерахунку виробничих ресурсів
- •Аналіз ефективності діяльності акціонерних товариств
- •Список рекомендованої літератури
- •Організація і методика економічного аналізу курс лекцій
- •Видання подається в авторській редакції
Розрахунок показників оборотності оборотних коштів
№ п/п |
Показник |
Форму-ла |
20ХХ рік |
20УУ рік |
Абсолют-не відхилен-ня |
Відносне відхи-лення, % |
А |
B |
C |
D |
E |
F |
G |
1 |
Коефіцієнт оборотності оборотних коштів |
Коб = ЧДрп/ОК |
Коб = Ф.2р.035 /Ф.1р.260(г.3+г.4)*0,5 |
Коб = Ф.2р.035 /Ф.1р.260(г.3+ г.4)*0,5 |
1E-1D |
1E/1D*100 |
1.1 |
Коефіцієнт оборотності запасів |
КобЗ = ЧДрп/З |
КобЗ = Ф.2р.035/ Ф.1р.100+р.130+р.140(г.3+г.4) *0,5 |
КобЗ = Ф.2р.035/ Ф.1р.100+р.130+р.140(г.3+г.4) *0,5 |
1.1E-1.1D |
1.1E/1.1D*100 |
1.2 |
Коефіцієнт оборотності дебіторської заборгова-ності |
КобДЗ = ЧДрп/ДЗ |
КобДЗ = Ф.2р.035/ Ф.1р.160 + р.170 + р.180 + р.210 (г.3+г.4) * 0,5 |
КобДЗ = Ф.2р.035/ Ф.1р.160 + р.170 + р.180 + р.210 (г.3+г.4) * 0,5 |
1.2E-1.2D |
1.2E/1.2D*100 |
1.3 |
Коефіцієнт оборотності грошових коштів |
КобГК= ЧДрп/ГК |
КобГК =Ф.2р.035 /Ф.1р.230(г.3+ г.4)*0,5 |
КобГК =Ф.2р.035 /Ф.1р.230(г.3+ г.4)*0,5 |
1.3E-1.3D |
1.3E/1.3D*100 |
1.4 |
Коефіцієнт оборотності інших оборотних активів |
Коб Ін.ОК = ЧДрп/Ін.ОК |
КобІн.ОК = Ф.2р.035/ Ф.1р.250(г.3+г.4) * 0,5 |
КобІн.ОК = Ф.2р.035/ Ф.1р.250(г.3+г.4) * 0,5 |
1.4E-1.4D |
1.4E/1.4D*100 |
2 |
Тривалість обороту (ТРоб) |
ТРоб = 360/Коб |
ТРоб = 360/ (Ф.2р.035/Ф.1р.260 (г.3+г.4) *0,5) |
ТРоб = 360/ (Ф.2р.035/Ф.1р.260 (г.3+г.4) *0,5) |
2E-2D |
2E/2D*100 |
2.1 |
Тривалість обороту запасів |
ТРобЗ = 360/КобЗ |
ТРобЗ =360/ (Ф.2 р.035 /Ф.1р.100 + р.130+ р.140 (г.3+г.4) * 0,5) |
ТРобЗ =360/ (Ф.2 р.035 /Ф.1р.100 + р.130+ р.140 (г.3+г.4) * 0,5) |
2.1E-2.1D |
2.1E/2.1D*100 |
2.2 |
Тривалість обороту дебіторської заборгова-ності |
ТРобДЗ = 360/КобДЗ |
ТРобДЗ = 360/ (Ф.2р.035/ Ф.1р.160+р.170+р.180+р.210(г.3+г.4) * 0,5) |
ТРобДЗ = 360/ (Ф.2р.035/ Ф.1р.160+р.170+р.180+р.210(г.3+г.4) * 0,5) |
2.2E-2.2D |
2.2E/2.2D*100 |
Продовження табл.7.5.
А |
B |
C |
D |
E |
F |
G |
2.3 |
Тривалість обороту грошових коштів |
ТРобГК = 360/КобГК |
ТРобГК = 360/ (Ф.2р.035/ Ф.1р.230(г.3+г.4) *0,5) |
ТРобГК = 360/ (Ф.2р.035/ Ф.1р.230(г.3+г.4) *0,5) |
2.3E-2.3D |
2.3E/2.3D*100 |
2.4 |
Тривалість обороту інших оборотних активів |
ТРобІн.ОК = 360/КобІн.ОК |
ТРобІн.ОК = 360/ (Ф.2р.035/ Ф.1р.250(г.3+г.4)*0,5) |
ТРобІн.ОК = 360/(Ф.2р.035/ Ф.1р.250(г.3+г.4)*0,5) |
2.4E-2.4D |
2.4E/2.4D*100 |
3 |
Коефіцієнт завантаження ОК в обороті |
Кзав = ОК/ЧДрп = 1/Коб |
Кзав = Ф.1р.260(г.3+г.4)*0,5 / Ф.2р.035 |
Кзав = Ф.1р.260(г.3+ г.4)*0,5 / Ф.2р.035 |
3E-3D |
3E/3D*100 |
3.1 |
Коефіцієнт завантаження виробничих запасів |
КзавЗ = ВЗ/ЧДрп = 1/КобЗ |
КзавЗ = Ф.1р.100+р.130+р.140(г.3+г.4)*0,5 / Ф.2р.035 |
КзавЗ = Ф.1р.100+р.130+р.140(г.3+г.4)*0,5 / Ф.2р.035 |
3.1E-3.1D |
3.1E/3.1D*100 |
3.2 |
Коефіцієнт завантаження дебіторської заборгованості |
КзавДЗ = ДЗ/ЧДрп = 1/КобДЗ |
КзавДЗ = Ф.1р.160+р.170+р.180+р.210(г.3+г.4) * 0,5 / Ф.2р.035 |
КзавДЗ = Ф.1р.160+р.170+р.180+р.210(г.3+г.4) * 0,5 / Ф.2р.035 |
3.2E-3.2D |
3.2E/3.2D*100 |
3.3 |
Коефіцієнт завантаження грошових коштів |
КзавГК = ГК/ЧДрп = 1/КобГК |
КзавГК = Ф.1р.230(г.3+г.4)*0,5 / Ф.2р.035 |
КзавГК = Ф.1р.230(г.3+г.4)*0,5 / Ф.2р.035 |
3.3E-3.3D |
3.3E/3.3D*100 |
3.4 |
Коефіцієнт завантаження інших оборотних активів |
КзавІн.ОК = Ін.ОК/ЧДрп = 1/КобІн.ОК |
КзавІн.ОК = Ф.1р.250(г.3+г.4)*0,5 / Ф.2р.035 |
КзавІн.ОК = Ф.1р.250(г.3+г.4)*0,5 / Ф.2р.035 |
3.4E-3.4D |
3.4E/3.4D*100 |
4 |
Сума вивільнених з обороту коштів |
+ОКв = ЧДрп1/Коб1 – ЧДрп1/Коб0 |
+ОКв = Ф.22009р.035 * (Кзав2009-Кзав2008)
|
- |
- |
|
Приклад аналізу оборотності оборотних коштів підприємства наведений в табл.7.6.
Таблиця 7.6
Аналіз оборотності оборотних коштів за звітний період
Показник |
Минулий звітний період |
Звітний період |
Відхилення |
A |
B |
C |
D |
1. Дохід від реалізації, тис.грн. |
58000 |
63000 |
5000 |
2. Кількість днів періоду, що аналізується |
360 |
360 |
0 |
3. Одноденний дохід, тис.грн. |
161,11 |
175,00 |
13,89 |
4. Середній залишок оборотних коштів, тис.грн. |
5133 |
5207 |
74 |
5. Оборотність оборотних коштів, днів (ряд. 4 · ряд. 2 / ряд. 1) |
31,86 |
29,75 |
–2,11 |
Продовження табл.7.6.
A |
B |
C |
D |
6. Коефіцієнт оборотності оборотних коштів, кількість оборотів (ряд. 1 /ряд. 4) |
11,30 |
12,10 |
0,80 |
7. Коефіцієнт завантаження коштів в обороті, грн./грн. (ряд. 4 /ряд. 1) |
8,85 |
8,27 |
–0,58 |
8. Сума вивільнених з обороту оборотних коштів в результаті прискорення оборотності(ряд.1 г.С/р.6 г.В - ряд.1 г.С/р.6 г.С), тис. грн. |
х |
х |
- 368 |
Виходячи з наведених у таблиці даних, можна сказати, що оборотність оборотних коштів за рік прискорилась на 2,1 дня (29,75 – 31,86 = – 2,11). Це привело:
а) до збільшення коефіцієнта оборотності засобів на 0,8 обороти (12,10 – 11,30 = 0,8);
б) до зниження коефіцієнта завантаження засобів в обороті на 0,58 грн/грн. (8,27 – 8,85 = – 0,58).
На зміну оборотності оборотних коштів впливають два фактори: зміна обсягу чистого доходу від реалізації продукції та зміна середнього залишку оборотних коштів.
У нашому прикладі оборотність оборотних коштів прискорилася за рахунок першого фактора на 2,1 дня, оскільки зростання обсягу доходу від оборотності прискорилося на 2,5 дня (5133 / 175 – 31,8 = 2,5);
Натомість збільшення середнього залишку оборотних коштів на 74 тис. грн. уповільнило оборотність оборотних коштів на 0,4 дня (74 / 175 = 0,4 дня).
Сумарний вплив обох факторів: – 2,5 + 0,4 = – 2,1 дня.
Метою аналізу оборотності оборотних коштів є також визначення суми грошей, що їх було вивільнено з обороту внаслідок прискорення оборотності оборотних коштів або додатково залучено в оборот унаслідок уповільнення такої оборотності. Для цього проводять такий розрахунок: різницю в оборотності у днях помножують на звітну одноденну виручку. За даними нашого прикладу, прискорення оборотності оборотних коштів на 2,11 дня вивільнило з обігу грошові кошти в сумі 368 тис. грн.
Величину економічного ефекту, отриманого від прискорення оборотності оборотних коштів, можна визначити, користуючись коефіцієнтом завантаження коштів в обороті. Якщо, наприклад, торік для одержання однієї грн. виручки було витрачено 8,85 коп. оборотних коштів, то у звітному році — тільки 8,27 коп., тобто менше на 0,58 коп. на кожну грн. виручки.
Отже, загальна сума економії оборотних коштів з усього обсягу виручки становить: (– 0,58 · 63000) : 100 = – 365,4 тис. грн. (різниця на 2,1 тис. грн., порівняно з попереднім розрахунком 368 тис. грн., пояснюється округленням чисел під час розрахунку).
Слід наголосити, що за умов ринкової економіки, аналізуючи саму тільки оборотність оборотних коштів, не можна дати однозначної відповіді щодо її прискорення або сповільнення. У процесі аналізу цього питання слід обов’язково порівняти темпи збільшення обсягу продажу з темпами збільшення виробничих запасів. Якщо темпи зростання обсягу продажу будуть вищими за темпи зростання виробничих запасів, це завжди свідчитиме про добрий фінансовий стан підприємства.
Після загальної оцінки ефективності використання оборотних активів на підприємстві, доцільно проаналізувати коефіцієнти і терміни обороту за їх складовими, а саме виробничими запасами, грошовими коштами, поточними зобов’язаннями за товари (роботи, послуги) за даними аналітичного обліку по рахунках 3-го класу. Аналіз дебіторської заборгованості особливо актуальний для виробничих підприємств агропромислового комплексу і передбачає:
оцінку розміру і динаміки дебіторської заборгованості, порівнюючи її розмір на початок і кінець звітного періоду або за декілька звітних періодів;
вивчення структури дебіторської заборгованості за термінами виникнення з метою з'ясування стану розрахунково-платіжної дисципліни.
Аналіз стану дебіторської заборгованості починають із загальної оцінки динаміки її обсягу в цілому та в розрізі статей. Після цього переходять до аналізу якісного стану дебіторської заборгованості. Такий аналіз дає змогу виявити та охарактеризувати динаміку абсолютного і відносного розміру невиправданої заборгованості.
Середній термін оборотності (інкасації) дебіторської заборгованості ДБД ( у днях) визначають за формулою:
ДБД( у днях) = 360 *ДБ / ЧД,
де ДБ- середньорічна величина дебіторської заборгованості, ЧД –чистий доход (виручка) від реалізації.
Завдання фінансового аналізу полягають у тому, щоб виявити розміри та динаміку невиправданої заборгованості, причини її виникнення чи зростання.
Стан дебіторської заборгованості характеризується рядом показників (табл.7.7.).
Таблиця 7.7.