Методические рекомендации к лабораторно-практическим занятиям

Тема 2. Анализ финансового состояния предприятия.

Составление финансового заключения.

Раздел 1. Финансовые результаты (прибыль и убытки) в динамике и в течение года.

При анализе финансовых результатов деятельности предприятия оценивается динамика чистой выручки, себестоимости, прибыли или убытков, полученных предприятием в анализируемом периоде. Анализ и выводы о финансовых результатах деятельности предприятия содержат ответы на следующие вопросы:

1. Как изменилась выручка предприятия за анализируемый период?

2. Основная деятельность, ради осуществления которой было создано предприятие, за анализируемый период была прибыльной или убыточной?

3. От какого вида деятельности предприятие получило основной доход за анализируемый период (основной, инвестиционной, прочей)?

4. Какую прибыль (убыток) до налогообложения получило предприятие в результате осуществления всех видов деятельности?

5. О чем свидетельствуют отсутствие у предприятия нераспределенной прибыли и есть ли у него возможности для наполнения оборотных средств? (нераспределенная прибыль используется в целях реинвестирования, на нужды развития)

6. Эффективно или неэффективно действовало предприятие за анализируемый период?

Раздел 2. Структура активов баланса.

При анализе активов предприятия анализируются абсолютные и относительные изменения в имуществе предприятия, и делаются выводы об улучшении или ухудшении структуры активов. Анализ активов предприятия включает ответы на следующие вопросы:

1. На какие составляющие приходился наибольший удельный вес в структуре совокупных активов?

2. О чем свидетельствует уменьшение имущества и может ли оно повлечь неплатежеспособность предприятия?

3. Что произошло с составляющими внеоборотных активов?

4. Как сказывается увеличение незавершенного строительства на результатах финансово-хозяйственной деятельности предприятия?

5. Как влияет увеличение или снижение долгосрочных финансовых вложений предприятия на его финансовое состояние?

6. Как изменилась структура внеоборотных активов?

7. Какова доля основных средств в совокупных активах. О чем свидетельствует структура активов предприятия?

8. Как изменилась величина оборотных активов предприятия?

9. Какие статьи внесли основной вклад в формирование оборонных активов? О каких проблемах может свидетельствовать структура оборотных активов?

10. Как изменилась стоимость запасов за анализируемый период, является ли это изменение позитивным и о чем свидетельствует?

11. Как изменились на анализируемый период объемы дебиторской задолженности? О чем свидетельствует их рост или снижение?

12. Предприятие на протяжении анализируемого периода имело активное или пассивное сальдо задолженности? О чем это свидетельствует?

13. Как изменилась доля денежных средств в структуре оборотных активов предприятия и о чем это свидетельствует?

Раздел 3. Структура пассивов баланса.

При анализе источников формирования имущества предприятия рассматриваются абсолютные и относительные изменения в собственных и заемных средствах предприятия и даются ответы на следующие вопросы:

1. Какие средства (собственные или заемные) являются основным источником формирования совокупных активов предприятия? Как изменяется собственный фактический капитал в структуре баланса за анализируемый период? Как эти изменения сказываются на финансовой устойчивости предприятия?

2. Как изменилась доля заемных средств в совокупных источниках образования пассивов, о чем это свидетельствует?

3. О чем может свидетельствовать сокращение (увеличение) величины резервов, фондов и прибыли предприятия?

4. Как за анализируемый период изменилась структура собственного капитала, на какие составляющие приходился наибольший удельный вес?

5. Какие обязательства преобладают в структуре капитала? Как изменились долгосрочные обязательства за анализируемый период?

6. Повысился или снизился риск утраты финансовой устойчивости предприятия?

7. О чем свидетельствует преобладание краткосрочных или долгосрочных источников в структуре заемных средств предприятия?

8. Какие обязательства преобладают в структуре коммерческой кредиторской задолженности на начало и конец анализируемого периода?

9. Как изменились за анализируемый период краткосрочные обязательства перед бюджетом, поставщиками и подрядчиками, обязательства по оплате труда, социальному страхованию и обеспечению, векселям, дочерними и зависимыми обществами, полученным авансом?

10. Какие виды краткосрочной задолженности в анализируемом периоде характеризуется наибольшими темпами роста?