4. Виды кредитных денег

Вексель – это особый вид письменного долгового обязательства узаконенной формы, дающий его владельцу право требовать по истечении определенного срока с лица, выдавшего обязательство, уплаты обозначенной в нем суммы. К неденежным инструментам обращения – суррогатам – относят расчетные векселя.

Банкноты – разновидность кредитных денег, выпускаемых эмиссионными банками, замещающих металлические деньги. Это кредитное обязательство банка.

Чек – письменный приказ владельца текущего счета банку уплатить наличными или перевести на текущий счет другого лица определенную сумму денег.

Кредитная карточка – платежно-расчетный документ, выдаваемый банком своим вкладчикам и дающий им право на приобретение товаров и услуг без уплаты наличными.

Электронные деньги – система безналичных расчетов, охватывающая банки, предприятия розничной торговли и бытовых услуг, которая позволяет гражданам с удаленных электронных терминалов посылать в свои банки распоряжения об оплате товаров и услуг, не прибегая к использованию таких традиционных средств платежа, как наличные деньги, чеки и кредитные карточки. Расчеты осуществляются посредством компьютерной сети, систем связи с применением средств кодирования информации и ее автоматической обработки без использования денег и чеков.

В зависимости от степени ликвидности денег в различных формах (денежных средств) выделяют следующие показатели денежной массы:

5. Денежные агрегаты

Многообразие денежных средств, функционирующих в современной экономике, порождает проблему измерения денежной массы.

Денежная масса – совокупность всех денежных средств, находящихся в хозяйстве в наличной и безналичной формах и выполняющих функции средства обращения, платежа и накопления.

В зависимости от степени ликвидности денег в различных формах (денежных средств) выделяют следующие показатели денежной массы:

- Мо – наличные деньги;

- MI = Мо + резервы коммерческих банков в Центральном банке (из которых не предоставляются кредиты), счета до востребования, другие чековые вклады, на которые может быть выписан чек; денежный агрегат М1, имеющий абсолютную ликвидность, включает совокупное количество денег, используемых как средство обращения и обслуживающих текущий платежный оборот;

- М2 = Ml + сберегательные и срочные вклады, краткосрочные государственные ценные бумаги;

- МЗ = М2 + особые виды накоплений (например, срочные вклады в особо крупных размерах), вклады в специализированных учреждениях (пенсионные фонды, благотворительные фонды) + государственные облигации;

- М4 = М3 + неденежные ликвидные активы, хранящиеся в банках (драгоценные металлы, ювелирные изделия и т.п.);

- L (совокупная денежная масса) = М4 + кредитные ценные бумаги, выпускаемые государством, сберегательные облигации.

Квазиденьги – высоколиквидные финансовые активы, соответствующие уровням агрегирования М2 и М3, которые без риска финансовых потерь переводятся в наличность или чековые счета (агрегат М1). Это срочные и сберегательные депозиты банковской системы, которые непосредственно как платежное средство не используются. К квазиденьгам не относят монеты и банкноты.