Раздел III. Экономические ресурсы организации (предприятия)

Тема 3.1.Имущество и капитал

Капитал - это деньги, пущенные в оборот и приносящие доходы. Капитал - это богатство, используемое для его собственного увеличения.

Всеобщая формула капитала: Д - Т - Д₁

1.Основные и оборотные производственные фонды – как составляющие капитала. Их кругооборот.

К основным фондам относятся:

1.Здания (производственные и непроизводственные)

2.Сооружения и передаточные устройства

3.Силовые машины и оборудование

4.Рабочие машины и оборудование

5.Транспортные средства

6.Лабораторные приборы и устройства

7.Вычислительные машины

8.Инструмент и приспособления сроком службы более 1 года.

Основные фонды функционирует только в одном производственном цикле и полностью переносит свою стоимость на весь изготовленный продукт.

Оборотные средства – это денежные средства, авансированные в оборотные производственные фонды и фонды обращения, участвующие в процессе производстве и реализации в целях обеспечения их непрерывности и планомерности.

1). Оборотные фонды

а) Производственные запасы

- Сырье

- Основные и вспомогательные материалы

- Инструмент и приспособления сроком службы менее года

- Покупные полуфабрикаты, комплектующие изделия

- Топливо, энергия

- Запасные части к оборудованию

- Тара

б) Незавершенное производство ( полуфабрикаты собственного изготовления)

в) Расходы будущих периодов – расходы , которые произведены в данный момент предприятием , а будут возмещены в будущем.

2). Фонды обращения

а) Готовая продукция, находящаяся на складе и предназначенная к реализации

б) Готовая продукция, отгруженная и находящаяся в пути

в) Все денежные средства предприятия

г) Средства в расчетах и дебиторская задолженность

Оборотный капитал предприятия, участвуя в процессе производства и реализации продукции, совершает непрерывный кругооборот. При этом он переходит из сферы обращения в среду производства и обратно, принимая последовательную форму фондов обращения и оборотных производственных фондов.

В первой фазе (Д - Т) оборотный капитал, имевший первоначально форму денежных средств), превращается в производственные запасы, т.е. переходит из сферы обращения в сферу производства.

Во второй фазе ( Т - П - Т₁) оборотный капитал участвует непосредственно в процессе производства и принимает форму незавершенного производства, полуфабрикатов и готовых изделий.

Третья фаза кругооборота капитала (Т₁ - Д₁) совершается вновь в сфере обращения. В результате реализации готовой продукции оборотный капитал принимает снова форму денежных средств. Разница между поступившей денежной выручкой и первоначально затраченнымиденежными средствами(Д₁–Д)величина денежных накоплений предприятия.

Т.о., полный кругооборот (Д-Т-П-Т₁-Д₁) оборотного капитала в сфере производства и обращения представляет собой органическое единство трех фаз.

2. Роль финансов в кругообороте основных производственных фондов.

Материально- технической основой процесса производства на любом предприятии являются основные производственные фонды. В условиях рыночной экономики первоначальное формирование основных фондов , их функционированиие и расширенное воспроизводство осуществляется при непосредственном участии финансов, с помощью которых образуются и используются денежные фонды целевого назначения . Первоначальное формирование основных фондов на вновь создаваемых предприятиях происходит за счет основных средств, являющихся частью уставного фонда.

Основные средства – это денежные средства, инвестированные в основные фонды производственного и непроизводственного назначения.

В момент приобретения основных фондов и принятия их на баланс предприятия величина основных фондов количественно совпадает со стоимостью основных фондов. В дальнейшем, по мере участия основных фондов в производственном процессе , стоимость их раздваивается: одна ее часть , равная износу, переносится на готовую продукцию, другая – выражает остаточную стоимость действующих основных фондов. Сношенная часть стоимости основных фондов , перенесенная на готовую продукцию, по мере реализации последней постепенно накапливается в денежной форме в специальном амортизационном фонде. Данный фонд формируется посредством ежегодных амортизационных отчислений и используется для простого и частично расширенного воспроизводства. Величина амортизационного фонда ежегодно рассчитывается путем умножения балансовой стоимости основных фондов на норму амортизации. Экономически обоснованные нормы амортизации имеет большое значение. Они позволяют обеспечить полное возмещение выбывающих из эксплуатации основных фондов, с другой стороны.- установить подлинную себестоимость продукции.

3. Финансовый аспект формирования и использования оборотных средств.

Для производства продукции предприятию наряду с основными фондами необходимы оборотные производственные фонды, включающие в свой состав, как отмечалось выше, производственные запасы, незавершенное производство. расходы будущих периодов и фонды обращения (готовая продукция, денежные средства). Для обеспечения бесперебойного процесса производства и реализации продукции предприятие должно располагать оборотными производственными фондами и фондами обращения. Денежные средства, авансированные в оборотные производственные фонды и фонды обращения составляют оборотные средства предприятия.

Для формирования оборотных средств предприятие использует как собственные, так и заемные ресурсы.

Собственные средства играют главную роль в организации кругооборота фондов . Вместе с тем привлечение заемных средств тоже очень важно, ибо сокращают общую потребность хозяйства в оборотных средствах, стимулируют стремление к эффективному их использованию. Финансовые отношения в сфере функционирования оборотных средств возникают в трех случаях:

- в ходе образования уставного фонда предприятия;

- в процессе использования финансовых ресурсов на увеличение собственных оборотных средств;

- при инвестировании излишка оборотных средств в ценные бумаги.

Формирование собственных оборотных средств происходит в момент организации предприятия, когда создается его уставный фонд. Источники формирования здесь почти те же ,что и у основных средств: акционерный капитал, паевые взносы, устойчивые пассивы, бюджетные средства (в государственном секторе), перераспределяемые средства ( если сохраняется вертикальная система управления). В дальнейшем первоначальная величина собственных оборотных средств может изменяться в зависимости от объема, условий и результата хозяйственной деятельности на данном предприятии. Экономия материальных и финансовых ресурсов положительно сказывается на состоянии оборотных средств, их сохранности и эффективном использовании.

4.Аренда основных производственных средств. Лизинговая форма аренды, ее преимущества

Основным источником формирования капитала является уставный капитал, который разделен на определенное количество акций, каждая из которых имеет номинальную стоимость. В случае, если предприятие является головным по отношению к дочерним обществам, последние арендуют основные производственные фонды (ОФ) и оборотные средства (ОС) у головного предприятия. Предприятие , передающее ОФ и ОС в аренду является арендодателем. Предприятие , арендующее ОФ и ОС, является арендатором.

Размер расчета арендной платы зависит от вида арендуемых средств:

АП за пользование оборудованием,зданиями,сооружениями, находящимися на территории арендодателя включает: амортизацию, исчисленную по нормам амортизации от первоначальной стоимости; налог на имущество в размере 2% от остаточной стоимости арендованного оборудования, плату за электроэнергию, затраты на капит.ремонт.

АП за аренду недвижимого имущества в Выксунском районе = АПм² *N, где:

АПм² –арендная плата за 1м² арендуемой площади, N- площадь арендуемого помещения.

АПм² = Б*К1*К28К3*К4,где : Б-базовая величина арендной платы (устанавливается Земским собранием Выксунского округа ежегодно); К1- коэф., учитывающий месторасположение арендуемого объекта; К2-коэф., учитывающий категорию арендатора; К3-коэф., учитывающий характеристику сдаваемого в аренду объекта; К4-коэф., учитывающий размер площади арендуемого помещения. АП за аренду транспорта включает: амортизацию автотранспорта, налог на имущество, транспортный налог, платежи по общегосударственному страхованию автотехники.

Арендуемые основные средства в балансовом отчете отражены на забалансовых счетах.

Зачастую аренда имеет долгосрочный характер и принимает форму лизинга.

Лизинг – это вид предпринимательской деятельности, направленной на инвестирование временно свободных или привлеченных финансовых средств, когда по договору финансовой аренды (лизинга) арендодатель (лизингодатель) обязуется приобрести в собственность обусловленное договором имущество у определенного продавца и предоставить это имущество арендатору (лизингополучателю) за плату во временное пользование для предпринимательских целей. Объектом лизинга может быть любое движимое и недвижимое имущество, относящееся по действующей классификации к основным средствам, кроме имущества, запрещенного к свободному обращению на рынке. Субъектами лизинга являются: лизингодатель – юридическое лицо, осуществляющее лизинговую деятельность, то есть передачу в лизинг по договору специально приобретенного для этого имущества, или гражданин, занимающийся предпринимательской деятельностью без образования юридического лица и зарегистрированный в качестве индивидуального предпринимателя; лизингополучатель – юридическое лицо, осуществляющее предпринимательскую деятельность, или гражданин, занимающийся предпринимательской деятельностью без образования юридического лица и зарегистрированный в качестве индивидуального предпринимателя, получающие имущество в пользование по договору лизинга. Продавец лизингового имущества – предприятие-изготовитель машин и оборудования, или другое юридическое лицо, или гражданин, продающие имущество, являющееся объектом лизинга. Субъектами лизинга могут быть также предприятия с иностранными инвестициями. Преимущества лизинга по сравнению с другими способами инвестирования состоят в том, что предприятиям предоставляются не денежные средства, контроль за обоснованным расходованием которых не всегда возможен, а непосредственно средства производства, необходимые для расширения и обновления производства. Заинтересованность в лизинге проявляют представители малого бизнеса, которые, не имея достаточных средств и не прибегая к привлечению кредитов, могут использовать в производстве новое прогрессивное оборудование и технологии. Лизинг стимулирует аккумулирование средств частных инвесторов, в том числе населения, вклады которого в банках составляют 60 трлн. Руб. Благодаря умелому выбору субъектов лизинга лизинговые компании могут обеспечить более высокую доходность своих акций, что привлечет средства населения. Лизинг обладает высоким потенциалом активизации экономического сотрудничества с зарубежными странами, в связи с чем международный лизинг получает все более широкое распространение. Количество наиболее активных лизинговых компаний составляло 25. Среди них такие, как: АО «Балтийский лизинг», Московская лизинговая компания, Межрегиональный центр содействия развитию лизинга, «Лизингбизнес», «Аэролизинг», «Агролизинг», «Комилизинг», «РАМ-техлизинг», Российско-германская лизинговая Компания», «Интер-рослизинг». Около 50 компаний имеют лицензирование лизинговой деятельности.

Вместе с тем успешному развитию лизинга препятствует ряд некоторых обстоятельств: 1.Нехватка стартового капитала для организации лизинговых компаний. Лизинг позволяет предпринимателю начать дело, располагая 1/3 средств для приобретения у лизинговой компании необходимого оборудования. Однако лизинговая компания должна заплатить всю цену производителю, для чего ей потребуется кредит. Небольшому числу лизинговых компаний банки дают кредиты охотнее, чем множеству лизингополучателей, так что становление финансового лизинга содействует снижению рискакредитования. 2.Двойное обложение налогом на добавленную стоимость. НДС взимается за приобретаемое лизингодателем оборудование. Его величина, как и выплата процентов за взятый лизингодателем для покупки оборудования кредит, переносится на лизинговые платежи. В соответствии с практикой НДС дополнительно начисляется на лизинговые платежи. Это означает, что НДС на один и тот же продукт начисляется дважды. 3.Отсутствие инфраструктуры лизингового рынка, развитой сети лизинговых компаний, брокерских и консалтинговых фирм, которые бы обслуживали всех участников лизингового рынка. 4.Отсутствие опытных кадров для лизинговых компаний. Становление лизинга требует подготовки четкой методической базы. В соответствии с этим разработаны: Типовой устав акционерной лизинговой компании, Примерный договор о финансовом лизинге движимого имущества, Методические рекомендации по расчету лизинговых платежей и Инструкция по бухгалтерскому учету операций между субъектами .лизинга. Оплата владения и пользования предоставленным по договору лизинга имуществом осуществляется лизингополучателем в виде лизинговых платежей, уплачиваемых лизингодателю. Размер, способ, форма и периодичность выплат устанавливаются в договоре лизинга по соглашению сторон. В лизинговые платежи, кроме платы за основные услуги (процентного вознаграждения), включаются амортизация имущества за период, охватываемый сроком договора, оплата процентов за кредиты, использованные лизингодателем на приобретение имущества – предмета договора, плата за дополнительные услуги лизингодателя, предусмотренные договором, налог на добавленную стоимость, взносы за страхование имущества, а также налог на имущество.