- •1.Понятие об анализе хозяйственной деятельности, история его становления и развития.
- •2.Предмет и объекты анализа хозяйственной деятельности. Виды анализа хозяйственной деятельности.
- •3.Принципы анализа хозяйственной деятельности. Метод и методика экономического анализа.
- •4.Содержание финансового и управленческого анализа и последовательность его проведения.
- •5. Роль анализа в управлении производством и повышении его эффективности.
- •6.Роль бизнес-планирования в развитии предприятия.
- •7. Структура бизнес-плана и этапы его составления
- •8. Роль экономического анализа в разработке и мониторинге основных плановых показателей
- •9.Анализ размеров предприятия и его специализации
- •10. Анализ уровня интенсификации и эффективности производства
- •11 Анализ показателей наличия, обеспеченности и движения персонала организации
- •12 Анализ показателей использования персонала организации и фонда оплаты труда
- •13 Анализ показателей производительности труда
- •14)Анализ наличия и обеспеченности основными средствами.
- •15) Анализ показателей движения и состояния основных средств.
- •16)Анализ натуральных и стоимостных показателей эффективности использования основных средств (ос)
- •17.Резервы и возможности повышения эффективности использования основных средств.
- •18.Состав финансовых результатов коммерческой организации
- •19.Анализ динамики финансовых результатов
- •20. Анализ влияния факторов на изменение финансовых результатов от продажи продукции
- •21. Анализ рентабельности предприятия, продукции и продаж
- •22. Пофакторное исследование рентабельности организации
- •23. Резервы роста прибыли и эффективности работы организации
- •24. Анализ состава и структуры имущества организации.
- •25.Анализ состава и структуры источников формирования имущества организации.
- •26. Оценка эффективности использования займов и кредитов
- •27.Анализ ликвидности баланса и текущей платежеспособности предприятия
- •28. Оценка финансовой устойчивости организации.
- •29. Оценка деловой активности организации.
- •30.Анализ обеспеченности организации собственным оборотным капиталом.
- •31.Анализ влияния факторов на изменение финансовых результатов от продажи отдельных видов товаров.
- •32.Анализ движения денежных средств по текущей (операционной) деятельности.
- •40. Эффект операционного рычага.
- •41. Эффект финансового рычага.
- •42. Анализ влияния факторов на изменение фондоотдачи.
- •43. Экспресс-анализ бухгалтерского баланса.
- •44. Экспресс- анализ отчета о прибылях и убытках.
- •45. Состав бухгалтерской (финансовой) отчетности организации.
- •46. Анализ состояния расчетов.
28. Оценка финансовой устойчивости организации.
Для анализа финансовой устойчивости организации (определение типа финансовой ситуации) рассмотрим данные, приведенные в таблице 9. Показатели финансовой устойчивости предприятия
Показатели |
Код строки баланса |
Значение, тыс. руб. |
Изменения, тыс.руб. |
|
2006г. |
2008 г. |
|||
1. Источники собственных средств (Капитал и резервы) |
490 |
417 535 |
386 406 |
-31 129 |
2. Внеоборотные активы |
190 |
205 257 |
312 013 |
106 756 |
3. Наличие собственных оборотных средств (стр. 1 – стр. 2) |
490-190 |
212 278 |
74 393 |
-137 885 |
4. Долгосрочные заемные средства |
510 |
0 |
0 |
0 |
5. Наличие собственных и долгосрочных заемных оборотных средств (стр.3 + стр.4) |
|
212 278 |
74 393 |
-137 885 |
6. Краткосрочные заемные средства |
610 |
179 500 |
251 000 |
71 500 |
7. Общая величина источников формирования запасов (стр.5 + стр.6) |
|
391 778 |
325 393 |
-66 385 |
8. Запасы и НДС |
210+220 |
149 132 |
266 406 |
117 274 |
9. Излишек ( + ) или недостаток ( - ) собственных оборотных средств (стр.3 -стр.8) |
|
63 146 |
-192 013 |
-255 159 |
10. Излишек ( + ) или недостаток ( - ) собственных и долгосрочных заемных оборотных средств (стр. 5 – стр. 8) |
|
63 146 |
-192 013 |
-255 159 |
11. Излишек ( + ) или недостаток ( - ) общей величины источников формирования запасов (стр.7-стр.8) |
|
242 646 |
58 987 |
-183 659 |
Тип финансовой ситуации |
|
устойчивый |
устойчивый |
|
Из приведенных выше данных и рассчитанных коэффициентов можно констатировать, что финансовое состояние предприятия является стабильно устойчивым.
Несмотря на снижение величины собственных оборотных средств с 212 278 тыс. руб. в 2006г. до 74 393 тыс. руб. в 2008 г., за счет привлеченных краткосрочных заемных источников предприятие полностью покрывает запасы и затраты без привлечения кредиторской задолженности.
Проследить изменения устойчивости финансового положения предприятия позволят данные таблицы 5. На рисунке 3.3.1 и 3.3.2 приведена динамика коэффициентов.
Анализ финансовых коэффициентов проводится в соответствии с требованиями нормативных ограничений и учетом влияния изменений коэффициентов на финансовое положение предприятия.
Для расчетов коэффициентов использованы значения показателей бухгалтерского баланса.
29. Оценка деловой активности организации.
Деловая активность предприятия означает весь спектр усилий предприятия, направленных на продвижение его на рынках продукции, труда и капитала.
Динамичность развития предприятия, достижение поставленных целей отражается системой показателей, к которой относят показатели оборачиваемости всего капитала, собственного капитала, оборотного капитала, готовой продукции, производственных запасов, дебиторской и кредиторской задолженности.
Замедление оборачиваемости приводит к привлечению оборотных средств в хозяйственный оборот, а ускорение – к их высвобождению из хозяйственного оборота. Чтобы определить сумму привлеченных или высвобожденных оборотных средств из хозяйственного оборота необходимо из фактического наличия оборотных средств вычесть потребность в них. Потребность рассчитывается делением фактической суммы оборота на коэффициент оборачиваемости за базисный период. Коэффициент оборачиваемости определяется делением суммы оборота на среднегодовые остатки оборотных средств.
Для динамично развивающегося предприятия характерно следующее соотношение:
Трп › Трр › Тра › 100% ;
где: Трп – темпы роста прибыли;
Трр – темпы роста объемов реализации;
Тра – темпы роста авансированного (вложенного) капитала.
Таблица 11 Оборачиваемость капитала, дебиторской и кредиторской задолженности
Показатели |
2006г. |
2008г. |
Изменение (+,-) |
1. Выручка от реализации товаров, продукции, работ и услуг, тыс.руб. |
959874 |
1019302 |
42056 |
2.Полная себестоимость проданных товаров, продукции, работ и услуг, тыс.руб. |
575270 |
981043 |
143943 |
3. Среднегодовая сумма всего капитала, тыс.руб. |
837100 |
922706 |
85606 |
4. Среднегодовая сумма собственного капитала, тыс.руб. |
392600 |
401971 |
9371 |
5. Среднегодовая сумма оборотного капитала, тыс.руб. |
594300 |
664071 |
69771 |
6. Среднегодовая сумма дебиторской задолженности, тыс.руб. |
379280 |
397244 |
17964 |
8. Среднегодовая сумма кредиторской задолженности, тыс.руб. |
275100 |
302980 |
27880 |
9. Среднегодовая сумма производственных запасов, тыс.руб. |
172750 |
188235 |
15485 |
10. Коэффициент оборачиваемости: |
|
|
|
всего капитала |
1,2 |
1,1 |
-0,1 |
собственного капитала |
2,4 |
2,5 |
-0,1 |
оборотного капитала |
1,6 |
1,5 |
-0,1 |
производственных запасов |
3,3 |
5,2 |
1,9 |
дебиторской задолженности |
2,5 |
2,6 |
0,1 |
кредиторской задолженности |
2,1 |
3,2 |
1,1 |
11. Продолжительность 1 оборота, дней: |
|
|
|
всего капитала |
304,2 |
331,8 |
27,6 |
собственного капитала |
152,1 |
146,0 |
-6,1 |
оборотного капитала |
228,1 |
243,3 |
15,2 |
производственных запасов |
110,6 |
70,2 |
-40,4 |
дебиторской задолженности |
146,0 |
140,1 |
-5,9 |
кредиторской задолженности |
173,8 |
114,1 |
-59,7 |
13. Продолжительность операционного цикла, дней |
256,6 |
210,3 |
-46,3 |
14. Продолжительность финансового цикла, дней |
82,8 |
96,2 |
13,4 |
15. Потребность в оборотных средствах для получения фактической суммы оборота при показателях оборачиваемости за базисный период, тыс.руб. |
|
637063,8 |
|
16. Высвобождено(+), привлечено(-) в оборот оборотных средств в результате ускорения или замедления их оборачиваемости, тыс.руб. |
|
27007,2 |
|
Данные таблицы 11 показывают на замедление оборачиваемости всего капитала, собственного капитала и оборотного капитала. По оборачиваемости производственных запасов, дебиторской и кредиторской задолженности наблюдается ускорение оборачиваемости.
В результате замедления оборачиваемости оборотного капитала дополнительно в хозяйственный оборот было привлечено 27007,2 тыс. руб. оборотных активов.
Таблица 12 Темпы роста прибыли, выручки и авансированного капитала
Показатели |
2006 г. |
2008г. |
2006_г. в % к 2008г. |
1.Прибыль до налогообложения, тыс.руб. |
25860 |
38259 |
148,0 |
2. Выручка от реализации, тыс.руб. |
959874 |
1019302 |
106,2 |
3. Среднегодовая сумма авансированного капитала, тыс.руб. |
837100 |
922706 |
110,3 |
По данным таблицы 12 видно, что темпы роста прибыли опережают темпы роста авансированного капитала и выручки от продаж.