2.Фин. Ресурсы и собственный капитал орг-ции.

Фин-вые ресурсы п/п (ФР) – ден. средства, которые имеются в распоряжении п/п и предназначены для осуществления текущих затрат, затрат по расширенному воспроизводству для выполнения фин. обязательств и эк-кого стимулирования работников. ФР направлены на содержание и развитие различ. объектов непроизводственной сферы, потребление и накопление, в специальные резервные фонды и др.

ФР связывают интересы продавцов и покупателей товаров и услуг, в роли которых выступают все п/п, функц-щие на рынке. Финансы нужны п/п-ю для реализации своих функций: регулярного приобретения производст. запасов, оплаты труда работников, расчетов с гос-вом и др. п/п, создания различных ден. фондов. ФР п/п делятся на собственные (и приравненные к ним ср-ва) и заемные (кредиты банков, ср-ва кредиторов, пр. ср-ва).

Собственные ресурсы:

1. Уставный фонд – это источник собственных средств п/п, используемый для формирования ОсФ и ОбС. Главное требование к нему его достаточность, обеспечивающая независимость п/п от заёмных источников, а также эффективную работу без чрезмерного риска. Механизм и условия формирования УФ зависят от орг.-правовой формы хозяйствования п/п-ия, которая и определяет содержание фин-вых отнош-й в процессе создания УФ. Его источниками выступают акционерный капитал, паевые взносы членов кооперативов, отраслевые фин-вые ресурсы, долгосрочный кредит, бюджетные ср-ва. Величина УФ показывает размер тех ден. средств (осн-ных и обор-ных), которые инвестированы в процесс пр-ва. Доля УФ вместе с др. ист-ками собственных средств не д.б. менее 50%. Др. ист-ки соб-ных ср-в: а) добавочный капитал;б) резервный капитал; в) разл. ден. фонды, формируемые на п/п (накопл., потребл., соц. сферы); г) целевое финансирование и поступление; д) П. от основной и др. видов деят-ти; ж) П. от внереализационных операций, нераспределенная прибыль.

2. Добавочный капитал (ДК) образуется за счет трех статей. Его формир-ние на п/п связано в первую очередь с приростом ст-ти внеоборотных активов данного хозяйствующего субъекта, который выявляется за счет их переоценки. Др. источник его формирования - эмиссионный доход п/п-й, созданных в форме АО, к-рый зачисляется при формировании УФ путем дополнительной эмиссии акций или повышения номинальной ст-ти акций. Эмиссионный доход АО представляет собой сумму разницы м/у продажной и номинальной ст-тью акций, вырученной при реал-ции их по цене, превышающей номинальную ст-сть. 3-ий ист-к образования ДК - безвозмездно полученные ценности от др. п/п-й и лиц.

3. Резервный к-л (РК). Его образование направлено на ¯ разного рода рисков (риск неплатежей, риск неправ-го выбора направления вложения капитала, риск обесценения ц.б.). Образуется п/п-м за счет чистой прибыли, обычно в пределах 25% от УФ.

4. Целевые финансирование и поступления предст. собой движение ден. средств для осущ-ния мероприятий целевого назначения, в т.ч. на приобретение или создание новых объектов ОсС и НМА в процессе совместной деят-ти. Источники: чистая прибыль др. п/п-й и организаций, субсидии правительственных органов, средства внебюдж. фондов.

5. Формир-ние инвестиц-го фонда призвано решать важнейшие задачи по развитию п/п. Он представлен двумя фондами: ф.накопления и амортизац-ный фонд.

Аморт. фонд — это ср-ва, формируемые за счет аморт. отчислений на полное восстановление ОсФ. Аморт. отчисления - денежная форма, перенесенная на продукт труда части ст-ти ОсФ и явл-ся целевым источником финансирования инвестиционного процесса.

Образование фонда накопления преследует цели: расширение пр-ва, НИР, проектные, конструкторские и технологические и другие работы.

6. Фонд потребления используется на социальное развитие и социальные нужды.

7. Оперативные ден. фонды необх. для оперативного управления. К ним относятся:

- валютный фонд образуется для компенсации потерь при снижении курса ин. валюты, имеющ-ся на счетах п/п.

- ФОТ - это средства, предназначенные для выплаты з/пл работникам п/п. Формируется на п/п 1 (2) раза в месяц и в его основе лежит фонд з/пл. Каждое п/п определяет оптимальные сроки выплаты з/пл. При недостатке средств к моменту выплаты з/пл п/п вынуждено брать кредит в банке для ее своевременной выплаты. Фонд для платежей в бюджет - это средства, предназнач. для осуществления своеврем-х платежей в бюджет. Несвоевременность выплат из данного фонда в бюджет влекут за собой штрафные санкции.

8. Прибыль – источник формир-ия собственных финансовых ресурсов. П. включ. 3 составляющие: прибыль от реализации продукции, выполнения работ, оказания услуг; П. от реализации ОсС, их прочего выбытия, реализации иного имущ-ва п/п; фин-вые результаты от внереализац-х операций. П. явл. источником финансирования разных потребностей. Объектом распределения явл. П. до налогообложения. Порядок распределения и использования П. на п/п фиксируются в уставе п/п. В соответствии с уставом п/п могут составлять сметы расходов, финансируемых из П, образов-ть фонды спец. назнач-я: ф.накопления и ф.потребления.

9. Устойчивые пассивы приравниваются к собственным источникам, т.к. постоянно находятся в обороте п/п и используются им для финансирования хоз. деят-ти, хотя ему и не принадлежат. К УП относятся:1. Min переходящ. задолж-ть по з/пл и отчисл-ям на соц нужды; 2. Min задолж-ть по резервам на покрытие предстоящих расходов и платежей; 3. Задолженность поставщикам по неотфактурованным поставкам и акцептованным расчетным документам, срок оплаты которых не наступил; 4. Задолж-сть заказчикам по авансам в частичной оплате продукции; 5. Задолж-ть бюджету и внебюдж фондам по некоторым налогам; 6.Min задолж-ть покупателям по залогам за возвратную тару.