3. Типи фінансової стійкості. Методика визначення типу фінансової стійкості.

Для визначення типу фінансової стійкості порівнюють рівень охоплення окремих видів джерел формування запасів:

• власні джерела формування запасів (Д_в) – різниця між величиною власного капіталу підприємства і величиною його необоротних активів:

Д_в = ВК – НА, (8.8)

де ВК – власний капітал підприємства;

НА – необоротні активи.

• власні і довгострокові позикові джерела формування запасів( Д_вп) – сума власних джерел формування запасів та величини довгострокових зобов”язань:

Д_вп = Д_в + ДЗ = ( ВК + ДЗ) – НА, (8.9)

де ДЗ – довгострокові зобов”язання;

• загальна величина основних джерел формування запасів ( Д_з) рівна сумі попереднього показника і величини короткострокових кредитів банків:

Д_з = Д_вп + КК, (8.10)

де КК - короткострокові кредити банків, що залучаються для формування запасів( рядок 500 пасиву балансу).

Названим показникам наявності джерел формування запасів відповідають три показники другої групи – показники забезпеченості запасів джерелами їх формування:

• надлишок або нестача власних оборотних коштів ( ∆Д_в):

∆Д_в = Д_в – З, (8.11)

де З – запаси підприємства ( рядки 100 -140 активу балансу );

• надлишок або нестача власних і довгострокових позикових джерел формування запасів (∆Д_вп ):

∆Д_вп = Д_вп – З (8.12)

• надлишок або нестача загальної величини основних джерел формування запасів (∆Д_з):

∆Д_з = Д_з – З (8.13).

Залежно від рівня забезпеченості запасів джерелами їх формування віділяють чотири типи фінансової стійкості.

Таблиця 8.1

Типи фінансової стійкості підприємства.

Тип фінансової стійкості	Система умов	Джерела формування запасів	Коротка характеристика
1	2	3	4
1. Абсолютна фінансова стійкість	З ≤ Дв ∆Дв ≥ 0 ∆Двп ≥ 0 ∆Дз ≥ 0	Власні джерела	Висока платоспроможність;підприємство не залежить від кредиторів
2. Нормальна фінансова стійкість	З ≤ Двп ∆Дв < 0 ∆Двп ≥ 0 ∆Дз ≥ 0	Власні і позикові джерела	Достатньо високий рівень поточноїплатоспроможності, зростання рентабельності власного капіталу
3. Нестійкий фінансовий стан	З ≤ Дз ∆Дв < 0 ∆Двп < 0 ∆Дз ≥ 0	Загальна величина основних джерел	Порушення поточної платоспроможності, зростання рентабельності власного капіталу
4. Кризовий фінансовий стан	З > Дз	Загальної величини основних джерел не вистачає	Підприємство неплатоспроможне, знаходиться на межі банкруцтва.