Тема 1. Теоретичні засади проектного фінансування

Питання для обговорення

1. Сутність та основні ознаки проекту

2. Класифікація інвестиційних проектів

3. Сутність та особливості проектного фінансування

4. Учасники проектного фінансування

5. Світовий досвід застосування проектного фінансування та передумови його розвитку в Україні.

Питання для самостійного опрацювання та самоперевірки

1. Що таке інвестиційний проект?

2. Перерахуйте загальні ознаки проектів.

3. Назвіть основні обмеження проектної діяльності.

4. Дайте визначення проекту.

5. Що таке бізнес-план?

6. За якими ознаками класифікуються інвестиції?

7. Чому проектне фінансування називають також фінансуванням з регресом?

8. Що таке регрес у проектному фінансуванні?

9. Назвіть форми проектного фінансування.

10. Назвіть особливості та переваги проектного фінансування.

11. Що таке середовище проекту?

12. Назвіть учасників проекту та їх функції.

13. Які існують способи реалізації інвестиційних проектів?

14. Які існують джерела фінансування інвестиційних проектів?

15. Чим характерна структура інвестиційних ресурсів підприємства?

16. На які етапи поділяється фінансування проекту?

17. Що входить до системи фінансування інвестиційних проектів?

18. Назвіть організаційні форми фінансування проектів.

19. Хто може бути учасником проектного фінансування?

Практичні завдання

Завдання 1.

Проведіть класифікацію за різними ознаками таких проектів:

1. створення спільного підприємства з виробництва меблів;

2. наукові дослідження хімічних властивостей добрив з метою їх виробництва, випуску і застосування у сільському господарстві;

3. будівництво атомної електростанції;

4. розробка газового родовища у Рівненській області;

5. економічний розвиток регіонів України.

Завдання 2 .

Розглядається проект озеленення міста. Необхідно описати:

• цілі проекту;

• основні ознаки;

• учасників проекту;

• функції управління даним проектом;

Довідковий матеріал

Ціль проекту – це бажаний результат діяльності, якого намагаються досягти за певний проміжок часу при заданих умовах реалізації проекту.

Процес описання цілей має такі складові:

1. Результати проекту:

   1. Предмет проекту;

   2. Економічна ефективність проекту.

2. Реалізація проекту:

   1. Терміни реалізації проекту;

   2. Ресурси, що будуть використані.

3. Ієрархія цілей (як доповнення, вказується, яка ієрархія повинна прийматись, якщо одна із цілей не може бути досягнута).

Основними функціями управління проектом є:

• управління обсягом робіт;

• управління якістю;

• управління витратами та часом.

Додатковими функціями управління проектом є:

• управління персоналом;

• управління інформаційними зв’язками;

• управління контрактами;

• управління ризиками.

Тести

1. У сучасному розумінні поняття “проект” тлумачать як:

а) діяльність, захід, що передбачає виконання комплексу дій для досягнення певних цілей;

б) система організаційно-правових і розрахунково-фінансових документів, необхідних для виконання певних дій або таких, що описують ці дії;

в) задум (завдання, проблема) та необхідні засоби його реалізації з метою досягнення бажаного економічного, технічного чи технологічного результату;

г) всі відповіді вірні.

2. До головних ознак проекту належать:

а) зміна стану для досягнення мети проекту;

б) обмеженість у часі;

в) обмеженість ресурсів;

г) складність;

д) неповторність.

3. Інвестиційний проект – це:

а) сукупність документів, що характеризують проект від його задуму до досягнення заданих показників ефективності та обсягу, що включають передінвестиційну, інвестиційну, експлуатаційну і ліквідаційну стадії його реалізації;

б) детальний виклад цілей та шляхів їх досягнення для виробництва, що створюється, для обґрунтування інвестицій;

в) передпроектна розробка інженерно-конструкторських рішень, порівняння альтернативних варіантів, обґрунтування вибору конкретного способу здійснення проекту.

4. Вимога про відшкодування наданої у позику суми – це:

а) проект;

б) регрес;

в) попередні відповіді вірні.

5. Розрізняють такі форми проектного фінансування:

а) з повним регресом на позичальника;

б) без права регресу на позичальника;

в) з обмеженим регресом на позичальника;

г) всі попередні відповіді вірні.

6. Стиль керування, відносини між учасниками проектної команди, професіоналізм команди відносять до:

а) чинників внутрішнього середовища;

б) чинників зовнішнього середовища.

7. Засновник проекту – це:

а) фізична чи юридична особа, яка інвестує у проект власні чи позичені кошти і приймає рішення щодо термінів проекту, його вартості тощо;

б) особа чи організація, яка фінансує проект;

в) особа чи організація, що має право на основі відповідно оформленої ліцензії професійно виконувати роботу зі створення проектно-кошторисної документації, сертифікації, формування вимог до проведення тендерів.

8. Архітектором може бути:

а) фізична чи юридична особа, яка інвестує у проект власні чи позичені кошти і приймає рішення щодо термінів проекту, його вартості тощо;

б) особа чи організація, яка фінансує проект;

в) особа чи організація, що має право на основі відповідно оформленої ліцензії професійно виконувати роботу зі створення проектно-кошторисної документації, сертифікації, формування вимог до проведення тендерів.

9. Організація, що здійснює ресурсне забезпечення проекту, називається:

а) постачальником;

б) підрядчиком (генеральним підрядчиком, субпідрядчиком).

10. Визначення мети проекту не передбачає:

а) визначення результатів діяльності на певний строк;

б) обмеження ресурсів проекту;

в) кількісної оцінки проекту;

г) доведення, що результати можуть бути досягнуті;

д) визначення умов, за яких результати проекту можуть бути досягнуті.

11. Окремі конкретні проекти чітко визначеної орієнтації та масштабу, що припускають певні спрощення проектування, команди проекту тощо, називаються:

а) монопроекти (або прості);

б) мультипроекти;

в) мегапроекти.

12. До стадії життєвого циклу управління проектом не належать:

а) зародження;

б) зростання;

в) зрілість;

г) оцінка проекту;

д) затвердження проекту.

13. Система управління проектами, за якої менеджер проекту не несе ніякої фінансової відповідальності за прийняття рішення, відповідає за координацію і управління розробкою та реалізацією проекту, у контрактні відносини з іншими учасниками проекту не вступає, називається:

а) проектною;

б) розширеною.

14. Джерелами фінансування інвестиційних проектів на рівні держави є:

а) власні джерела бюджетів та позабюджетних фондів, залучені кошти кредитно-фінансових та страхових систем, кошти від розміщення облігацій внутрішнього та зовнішнього займу;

б) власні, залучені та позичені ресурси підприємств;

в) кошти бюджетів, суб’єктів господарювання, іноземних партнерів.

15. Джерелами фінансування інвестиційних проектів на рівні підприємства є:

а) власні джерела бюджетів та позабюджетних фондів, залучені кошти кредитно-фінансових та страхових систем, кошти від розміщення облігацій внутрішнього та зовнішнього займу;

б) власні, залучені та позичені ресурси підприємств;

в) кошти бюджетів, суб’єктів господарювання, іноземних партнерів.

16. Визначення чого передбачає система фінансування інвестиційних проектів?

а) джерел фінансування;

б) організаційних форм фінансування;

в) всі попередні відповіді вірні.

17. Організаційними формами фінансування проектів є:

а) акціонерне фінансування;

б) державне фінансування;

в) проектне фінансування;

г) всі попередні відповіді вірні.

Література:

1. Жуков В.В. Проектне фінансування: Навчальний посібник для самостійного вивчення дисципліни. – Х.: ВД “Інжек”, 2004. – 200 с.

2. Кобилянський Л. С. Управління проектами: Навч. посіб. – К.: МАУП, 2002. – 200с.

3. Мазур И. И., Шапиро В. Д. и др. Управление проектами / И. И.Мазур, В. Д.Шапиро и др. Справочное пособие / Под редакцией И. И. Мазура и В. Д.Шапиро. – М.: Высшая школа, 2001. – 875с.

4. Мазур И. И., Шапиро В. Д., Ольдерогге Н. Г. Управление проектами: Учебное пособие для вузов / Мазур И. И., Шапиро В. Д., Ольдерогге Н. Г.; под общ. ред. И. И. Мазура . – М.: ЗАО “Издательство” Экономика, 2001. – 574с. – (современное бизнес - образование).

5. Пересада А. А., Майорова Т. В. Управління банківськими інвестиціями: Монографія. – К.: КНЕУ, 2005. – 388с.

6. Тарасюк Г. М. Управління проектами: Навчальний посібник для студентів вищих навчальних закладів, - К.: Каравела, 2004. – 344с.

7. Сословський В.Г. Проектне фінансування: навчальний посібник. - Львів: Новий Світ-2000, 2011.- 261 с.

Тема 2. передінвестиційні дослідження