- •Содержание дисциплины с гос:
- •Содержание практических занятий.
- •Тема 1. Финансовые отношения организаций и принципы их организации.
- •Тема 2. Финансовые ресурсы и собственный капитал организаций.
- •Тема 3. Государственное регулирование финансов организаций.
- •Тема 4. Особенности финансов организации различных организационно-правовых форм.
- •Тема 5. Планирование себестоимости и выручки от реализации продукции.
- •Тема 6. Методы планирования прибыли
- •Тема 7. Точка безубыточности, запас финансовой прочности, производственный леверидж.
- •Тема 8. Оборотный капитал
- •Тема 9. Оценка финансового состояния организаций
- •Тема 10. Финансовое планирование
Тема 9. Оценка финансового состояния организаций
Задание 1. Компания «Риск» имеет оборотных средств на сумму 1 200 тыс. руб., краткосрочную задолженность – 650 тыс. руб., запасы – 400 тыс. руб. Дополнительные запасы сырья и материалов могут быть приобретены за счет выпуска векселей. На какую сумму можно выписать векселя, чтобы при этом значение коэффициента текущей ликвидности не опустилось ниже 2 ? Каким будет в этом случае значение коэффициента критической ликвидности?
Задача 2. Компания «Марс» на 1.10.2002 г. имеет следующие показатели:
коэффициент критической ликвидности – 1,3;
коэффициент текущей ликвидности – 2,5;
коэффициент оборачиваемости запасов – 5;
сумма оборотных средств – 538 тыс. руб.;
сумма денежных средств и краткосрочных финансовых вложений – 75 тыс. руб.
Определите годовой объем реализации и период оборота дебиторской задолженности.
Задача 3. Показатели компании «Ветер» на конец года следующие:
денежные средства – 500 тыс. руб.;
основные средства – 1860 тыс. руб.;
выручка от реализации – 10 000 тыс. руб.;
чистая прибыль – 500 тыс. руб.;
коэффициент критической ликвидности – 1,5;
коэффициент текущей ликвидности – 2,3;
период оборота дебиторской задолженности – 38 дней;
рентабельность собственного капитала – 12%.
Определите: сумму активов; рентабельность активов; долгосрочные пассивы.
Тема 10. Финансовое планирование
Примерная проверочная шахматная таблица к сводному бюджету (балансу доходов и расходов) имеет следующий вид:
Направления средств
|
Источники покрытия затрат
|
||||||||
выручка oт всей деятельности |
аморт. отчисления
|
устойчивые пассивы
|
мобилиз. внутр. ресурсов |
средства от продажи цен. бумаг |
ассигно-вания из бюджета
|
кредиты банков
|
прочие источники
|
Итого
|
|
1 |
2 |
3 |
4 |
5 |
6 |
7 |
8 |
9 |
10 |
1. Налоги и сборы в бюджет |
+ |
|
|
|
|
|
|
|
+ |
2. Заработная плата |
+ |
|
|
|
|
|
|
|
+ |
3. Налоги во внебюджетные фонды |
+ |
|
|
|
|
|
|
|
+ |
4. Оплата сырья и материалов |
+ |
|
|
|
|
|
|
|
+ |
5. Оплата электроэнергии |
+ |
|
|
+ |
|
|
|
|
+ |
6. Капитальные вложения |
|
+ |
|
|
|
+ |
|
|
+ |
7. Прирост норматива собственных оборотных средств |
+ |
+ |
+ |
|
|
|
+ |
|
+ |
8. Капитальный ремонт основных средств |
|
+ |
|
|
|
|
|
|
+ |
9. Погашение векселей, процентов за кредит |
+ |
|
|
|
+ |
|
|
+ |
+ |
10. Отчисления в целевой фонд предприятий |
+ |
|
|
|
|
|
|
|
+ |
11. Отчисления в резервный фонд |
+ |
|
|
|
|
|
|
|
+ |
12. Дивиденды по ценным бумагам |
+ |
|
|
|
|
|
|
|
+ |
13. Прочие расходы |
+ |
|
|
|
|
|
|
|
+ |
Итого: |
+ |
+ |
+ |
+ |
+ |
+ |
+ |
+ |
+ |
Примерная структура системы бюджетов включает:
Бюджеты |
Размер бюджетов структурных подразделений |
Итого сводный бюджет
|
||||||||
производственные подразделения (цеха) |
функциональные службы |
непромышленные группы |
||||||||
1 |
2 |
3 |
4 |
5 |
6 |
7 |
8 |
9 |
10 |
11 |
Фонд оплаты труда |
+ |
+ |
+ |
+ |
+ |
+ |
+ |
+ |
+ |
+ |
Материальные затраты |
+ |
+ |
+ |
+ |
+ |
+ |
+ |
+ |
+ |
+ |
Энергопотребление |
+ |
+ |
+ |
+ |
+ |
+ |
+ |
+ |
|
+ |
Амортизация |
+ |
+ |
+ |
+ |
+ |
+ |
+ |
+ |
+ |
+ |
Прочие расходы |
+ |
+ |
+ |
+ |
+ |
+ |
+ |
+ |
+ |
+ |
Итого |
+ |
+ |
+ |
+ |
+ |
+ |
+ |
+ |
+ |
+ |
Бюджеты подразделений |
бюджеты цехов |
бюджеты функциональных служб |
бюджеты непромышленных групп |
+ |
||||||
Кредитный бюджет |
|
+ |
||||||||
Налоговый бюджет |
|
+ |
||||||||
Итого сводный бюджет |
Сводный бюджет по составу затрат равен сводному бюджету структурных подразделений плюс кредитный и налоговый бюджеты |
+ |
Задача 1. Постройте уравнение линейной регрессии, отражающее зависимость между объемом реализации продукции (в натуральных единицах) и ценой за единицу продукции по следующим данным:
Объем продаж, ед. (У): 520 550 600 610 620 724 680 300 962 270
Цена за единицу, руб. (X): 13 13 15 15 16 21 21 14 40 12
Задача 2. Компания XYZ планирует достичь годового объема реализации в размере 3,2 млн. долл. Реализация продукции в течение года осуществляется равномерно. Составьте прогнозную отчетность (баланс и отчет о прибылях и убытках) на конец года, если имеется следующая дополнительная информация;
• Денежные средства: в размере двухнедельной потребности в расходах на сырье и материалы.
• Дебиторская задолженность: оборачиваемость составляет 60 дней.
• Производственные запасы: оборачиваемость составляет 8 оборотов в год.
• Основные средства: остаточная стоимость 500 тыс. долл., амортизационных отчислений достаточно для поддержания их на этом уровне.
• Кредиторская задолженность по товарным операциям: в размере месячной закупки.
• Прочая кредиторская задолженность: 3% объема реализации.
• Банковские ссуды: на момент расчета 50 тыс. долл., верхний лимит составляет 250 тыс. долл.
• Прочие долгосрочные заемные средства: на момент расчета 300 тыс. долл., из них 75 тыс. долл. будут погашены к концу года.
• Акционерный капитал: на момент расчета равен 100 тыс. долл изменения не предвидятся.
• Реинвестированная прибыль: на момент расчета 500 тыс. долл.
• Прибыль к распределению: 8% объема реализации.
• Дивиденды: не выплачиваются.
• Себестоимость реализованной продукции: 60% объема реализации.
• Расходы на сырье и материалы: в размере 50% себестоимости реализованной продукции.
• Налог: в размере 30% налогооблагаемой прибыли.
Задача 3. План товарооборота магазина на год 5,5 млн. долл., фактически -5 млн. долл., в том числе 25% - доля первого квартала. Цены с 1 апреля были снижены в среднем на 5%. Проведите анализ выполнения плана товарооборота.
Задача 4. План товарооборота магазина в 200Х г. был 850 тыс. долл., фактически - 630 тыс. долл. Из-за внепланового ремонта во II квартале магазин не работал. Проанализируйте выполнение плана товарооборота при условии, что план был распределен по кварталам равномерно, доля IV квартала в фактическом товарообороте составила 1 28%, а с 1 октября цены на товары снизились в среднем на 10%.
Задача 5. Проанализируйте динамику товарооборота универмага, если товарооборот прошлого года был 650 млн. руб., прирост объема поставки товаров равен 2%, что составляет 11 млн. руб., а товарные запасы снизились на 120 млн. руб.; прочий недокументированный расход товаров составил 12 млн. руб.
(Указание: постройте формулу товарного баланса, увязывающую запасы на начало и конец периода, поступление товаров, их реализацию и недокументированный расход).
Задача 6. Используя: а) метод простого динамического анализа и б) аппарат авторегрессионных зависимостей, постройте уравнение регрессии для прогнозирования объема реализации на основании следующих данных о динамике этого показателя (млн. руб.): 12, 14, 18, 17, 19, 22, 24, 27. Какой метод представляется вам более предпочтительным и почему?
Задача 7.Имеются два объекта инвестирования. Величина требуемых капитальных вложений одинакова. Величина планируемого дохода в каждом проекте неопределенна и приведена в виде следующего распределения:
Проект А |
Проект Б |
||
Доход |
Вероятность |
Доход |
Вероятность |
3000 |
0,10 |
2000 |
0,10 |
3500 |
0,15 |
3000 |
0,25 |
4000 |
0,40 |
4000 |
0,35 |
4500 |
0,20 |
5000 |
0,20 |
5000 |
0,15 |
8000 |
0,10 |
Какой проект предпочтительнее?
Задача 8. Анализируется ситуация о внедрении новой технологической линии, На рынке имеются две модификации требуемого для этой линии станка. Модель Ml стоит 35 тыс. долл., модель М2 - 41 тыс. долл. Вторая модель более производительна по сравнению с первой: прогнозируемая прибыль на единицу продукции при использовании станков Ml и М2 составит соответственно 22 долл. и 24 долл. Спрос на продукцию может варьировать и оценивается следующим образом: 2200 ед. с вероятностью 0,3 и 3000 ед. с вероятностью 0,5 и 4000 ед. с вероятностью 0,2. Проанализируйте стратегии поведения и выберите лучшее решение.
Задача 9. Компания производит два продукта А и Б. Производственные мощности для продукта А составляют 40 ед., для продукта Б – 60 ед. в год. В прошлом году компания произвела 30 ед. продукта А и 50 ед. продукта Б. Компания инвестирует в расширение мощностей для производства продукта А и доведет соответствующие мощности до 45 ед. к началу третьего года. Управляющие прогнозируют следующие темпы роста спроса на каждый из продуктов:
|
Первый год |
Второй год |
Третий год |
Четвертый год |
Продукт А |
15,0 % |
10,0 % |
10,0 % |
5,0 % |
Продукт Б |
10,0 % |
10,0 % |
5,0 % |
5,0 % |
Цена продажи для продукта А составляет 100 долл., а для продукта Б – 50 долл. Ожидается, что цена на продукт А будет расти на 5 % в год, а на продукт Б останется неизменной. Используя вышеприведенную информацию, спрогнозируйте валовой доход по каждому из продуктов на 1 – 4 годы.
Федорец Елена Владимировна
Быкова Лидия Валерьевна
МЕТОДИЧЕСКИЕ УКАЗАНИЯ
к проведению практических занятий по дисциплине «Финансы и организаций (предприятий)» для студентов специальности 060400 «Финансы и кредит»; 060500 «Бухгалтерский учёт и аудит»; 061100 «Менеджмент» (очная форма обучения)
Редактор Л. Е. Глазкова
П одписано к печати Бумага тип №1
Формат 60х84 1/16 Усл. п.л. 1,0 Уч. изд. л. 1,0
Заказ Тираж 100 Цена свободная
Издательство Курганского государственного университета
640669, г. Курган, ул. Гоголя ,25
Курганский государственный университет, ризограф