Тема 15. Деньги, банковское дело и кредитно-денежная политика

1. Сущность, происхождение, функции и формы денег. Денежная масса и его структура. Денежные агрегаты.

2. Равновесие на денежном рынке: спрос и предложение денег. Кейнсианское и монетаристское объяснение спроса на деньги.

3. Банковская система или как банки создают деньги. Денежный мультипликатор.

4. Кредитно-денежная политика и его инструменты. Политика дорогих и дешёвых денег.

Вопрос 1.

Деньги – это особый товар, служащий всеобщим эквивалентом, обладающий наибольшей ликвидностью. Лучше всего сущность денег проявляется в их функциях.

Ликвидность денег – это способность конкретной формы общественного богатства обмениваться на любой товар в любой момент времени по номинальной цене с минимальными потерями при кратковременном уведомлении. Например, свободно конвертируемая иностранная валюта (доллары США, евро и др.) может быть обменена очень быстро с минимальными затратами на национальную валюту, рубли.

Ликвидность денег – это возможность в любой момент или в течение определенного периода времени превратить деньги в любой вид товаров или услуг, которые понадобятся владельцу денег, является их естественным свойством как средства обращения и средства платежа.

Эволюция денег

Деньги — историческая категория, присущая товарному производству. До появления денег имел место натуральный обмен.

К древнейшим видам денег относятся товары которые использовались повседневно, а при обмене служили всеобщим эквивалентом: продовольственные (скот, соль, чай, зерно, рис и др.), меховые (шкуры пушных зверей), орудия труда (мотыги, топоры, ножи, лопаты), украшения (кольца, браслеты, цепочки). Постепенно роль денег перешла к металлам, сначала в форме слитков разной формы, а с VII в. до н.э. — в форме чеканных монет. До капитализма роль денег выполняли медь, бронза, серебро, а в некоторых странах (в Ассирии и Египте) еще в древности (за два тысячелетия до н.э.) — золото. С развитием товарного производства золото и серебро стали денежными товарами.

Нам более привычны бумажные деньги. Впервые они появились в Китае в 812 г. Самые ранние в мире выпуски банкнот были осуществлены в Стокгольме в 1661 г. В России бумажные деньги (ассигнации) впервые были введены при Екатерине II (1769 г.).

В течение многих веков, вплоть до начала XIX в., в денеж­ных системах большинства стран было параллельное хождение золотых и серебряных монет. В XIX в. большинство стран Евро­пы перешло к золотому стандарту. Серебряные и медные моне­ты стали выполнять роль разменных денег. В конце XIX — на­чале XX в. возникла существенная диспропорция между резко возросшей массой товаров и ограниченным количеством золота. К началу I мировой войны практически все страны изъя­ли из обращения золотые и серебряные монеты. Их место заня­ли банкноты и разменные монеты. Проис­ходит так называемая демонетизация золота – прекращение выполнения золотом роли денег и превращение его в высоколиквидный товар, т.е. товар, который без потери своей стоимости легко превращается в деньги. В на­стоящее время золото стало одним из высоколиквидных ак­тивов, в котором держат свои средства население, фирмы и государство. Золото активно используется в качестве резерва центральных банков для поддержания стабильности курса на­циональной валюты.