Сущность мировой валютной системы.
Различаются национальная, мировая, региональная валютные системы.
МВС включает в себя ряд конструктивных элементов, среди которых можно назвать следующие:
мировой денежный товар и международная ликвидность;
валютный курс;
валютные рынки;
международные валютно-финансовые организации;
межгосударственные договоренности.
Первым международным денежным товаром выступало золото. Далее мировыми деньгами стали национальные валюты ведущих мировых держав (кредитные деньги). В настоящее время в этом качестве также распространены композиционные, или фидуциарные (основанные на доверии к эмитенту), деньги. К ним относятся международные и региональные платежные единицы (такие, как СДР и ЭКЮ, с недавнего времени замененная на евро).
Кроме того, важным является понятие «резервная валюта», под которой понимается иностранная валюта, в которой центральные банки других государств накапливают и хранят резервы для международных расчетов по внешнеторговым операциям и иностранным инвестициям.
К резервным валютам относятся:
Доллар США;
Немецкая марка;
Японская иена;
Фунт стерлингов;
Швейцарский франк.
Структура
МВС включает, с одной стороны, валютные отношения, с другой стороны, валютный механизм. Валютные отношения представляют собой повседневные связи, в которые вступают частные лица, фирмы, банки на валютном и денежном рынках в целях осуществления международных расчетов, кредитных и валютных операций. Валютный механизм представляет собой правовые нормы и представляющие их инструменты как на национальном, так и на международном уровнях.
МВС прежде всего решает мирохозяйственные задачи, что отражается на ее функциях. В качестве основных функций МВС следует отметить следующие:
-опосредование международных экономических связей;
-обеспечение платежно-расчетного оборота в рамках мирового хозяйства;
-обеспечение необходимых условий для нормального воспроизводственного процесса и бесперебойной реализации производимых товаров;
-регламентирование и координирование режимов национальных валютных систем;
-унификация и стандартизация принципов валютных отношений.
Мировая валютная система как совокупность способов, инструментов и межгосударственных органов, регулирующих осуществление валютно-финансовых отношений в рамках мирового хозяйства, включает три группы элементов:
1) валютные элементы – иностранные валюты, международные денежные единицы, международная валютная ликвидность, условия взаимной конвертируемости валют и регламентация режимов валютных курсов, валютные паритеты и валютные ограничения, межгосударственное регулирование валютных рынков;
2) финансовые элементы – мировые финансовые рынки и регламентация обращения конкретных видов финансовых инструментов на мировых денежных рынках, рынках капиталов и кредитов;
3) организационные элементы – международные организации, в задачи которых входит осуществление межгосударственного регулирования валютных и финансовых аспектов функционирования мировой валютной системы.
МВФ выделяет следующие группы (разряды) валют:
1) Свободно-конвертируемая валюта (СКВ). Эта валюта свободно и неограниченно
обменивается на другие иностранные валюты. СКВ обладает внутренней и внешней
обратимостью, то есть одинаковыми режимами обмена как внутри страны, так и за ее
пределами. Сфера обмена СКВ распространяется на все текущие операции, связанные с
внешнеэкономической деятельностью страны.
К числу СКВ относится валюта той страны, законами которой отменены и не
предусматриваются какие-либо ограничения по любым видам операций с ней. Например,
доллар, фунт стерлингов, японская йена, канадский доллар и др.
2) Частично конвертируемая валюта (ЧКВ) - это валюта стран, в которых существуют
валютные ограничения для резидентов и по отдельным видам валютных операций. ЧКВ
обладает внутренней конвертируемостью. Примером является российский рубль, который лишь
в России может быть обменен на любую другую валюту, однако в других странах рубль
обменивается далеко не везде.
3) 3амкнутая (неконвертируемая) валюта. В этот разряд входит валюта, которая
- функционирует только в пределах одной страны,
- из-за запрета не обменивается на иностранные валюты,
- в стране существуют различные ограничения и запреты по ввозу и вывозу, покупке и
продаже, обмену национальной и иностранной валют.
Кроме того, всю валюту можно поделить на 2 типа:
♦ международная торговая валюта;
♦ международная резервная валюта.
Международная торговая валюта служит для оценки и опосредования международных
торговых операций (экспорта и импорта товаров, капитала, услуг и т.п.), она сама выступает объектом купли-продажи
Международная резервная валюта является особой категорией конвертируемой валюты.
Она выполняет функции международного платежного и резервного средства, служит базой определения валютного паритета и валютного курса для других стран, широко используется для проведения валютной интервенции с целью регулирования курса валют стран-участниц мировой валютной системы.