Скользящие средние

До сих пор мы старались определить на графике только точки по­купки, продажи и стопов. Это — самые основы технического ана­лиза, цель которого приучить пользоваться графиком как картой, по которой вы будете ориентироваться на рынке. Теперь, когда вы освоились с общим видом графика, пришло время добавить первый индикатор. Один из наиболее широко используемых — скользящая средняя.

Скользящая средняя основывается на средней цене в течение определенного периода времени. Например, 200-дневная скользя­щая средняя — это средняя цена закрытия за последние 200 дней; 50-дневная скользящая средняя охватывает предыдущие 50 дней и т. д. Скользящие средние — как и сами графики — могут приме­няться в любой временной структуре. Вы можете иметь 10-дневную скользящую среднюю на дневном графике или 10-минутную скользящую среднюю на внутридневном графике. Имейте в виду, чем короче период, тем "отзывчивее", вероятно, будет скользящая средняя. Иными словами, 10-дневная скользящая средняя более близко повторяет движение текущего рынка, чем 200-дневная скользящая средняя.

Каждая скользящая средняя может рассказать вам о рынке что-нибудь свое.

Упражнение 3.4

На рисунке 3-2 отметьте корреляцию между рынком (или, как мы говорим, линией цены) и 200-дневной скользящей средней.

Что привлекает ваше наибольшее внимание, когда вы смотрите на график и 200-дневную скользящую среднюю?

1. Рассмотрите отношение между 200-дневной скользящей средней и рынком. Что происходит, когда рынок касается скользящей средней или пересекает ее? Наблюдение за тем, что рынок ДЕ­ЛАЕТ в этих обстоятельствах, поможет узнать вероятные фигуры и "поведение рынка" в будущем.

А теперь взгляните на график 3-3 наличных S&P 500 с 20-днев­ной скользящей средней.

3. Что выделяется больше всего, когда вы смотрите на этот график и 20-дневную скользящую среднюю?

Ваша цель как трейдера найти скользящую среднюю, наиболее близко соответствующую вашему стилю торговли. Главное правило здесь гласит: чем больше ваша временная структура, тем длиннее должен быть период скользящей средней, которую вы будете ис­пользовать; чем короче ваша временная структура, тем более ко­роткую скользящую среднюю вы будет использовать. При этом все скользящие средние потенциально могут рассказать вам что-то о динамике рынка.

4. Если вы занимаетесь дэйтрейдингом, 200-дневные скользящие средние отстают от рынка слишком далеко, чтобы их можно бы­ло использовать для вашей стратегии.

A. Да.

B. Нет.

5. Вы не должны использовать в своей стратегии более трех сколь­зящих средних.

A. Да.

B. Нет.

6. Выявление "правильных" скользящих средних возможно мето­дом "проб и ошибок".

A. Да.

B. Нет.

Когда вы смотрите на график со скользящими средними, до­вольно легко увидеть, какие из них наиболее близко "следуют" за рынком. Но не это конечный результат вашего поиска. Нет, вы ище­те ту скользящую среднюю, которая пересечет "линию цены" ваше­го графика в ключевых точках, указывая на покупку и продажу. Что­бы увидеть, как это происходит, выполните следующие шаги.

1. Возьмите график любой акции или индекса.

2. Постройте первую скользящую среднюю, скажем, 200-дневную скользящую среднюю. Касается или пересекает линия цены скользящую среднюю в какой-нибудь точке? Если да, то что дела­ет рынок, когда касается или пересекается скользящая средняя?

3. Повторите эту процедуру с более краткосрочными скользящими средними. Касается или пересекает 50-дневная скользящая сред­няя в какой-нибудь точке скользящую среднюю? Если да, то что при этом делает рынок?

4. Постройте 20-дневную скользящую среднюю и повторите про­цесс наблюдения.

5. Ваша цель найти скользящую среднюю, которая поможет про­гнозировать, когда рынок совершит значительное перемещение. Иными словами, вы ищете скользящую среднюю, представ­ляющую ключевое сопротивление рынку (если линия цены нахо­дится выше) или ключевую поддержку (если линия цены нахо­дится ниже). Что происходит, когда рынок пересекает линию? Ускоряется ли восходящее или нисходящее движение?