Тема: Депозитарная деятельность

Нормативная база:

«Доклад о концептуальных подходах к месту и роли депозитарной деятельности на современном рынке ценных бумаг»

Депозитарная деятельность – оказание по хранению сертификатов и (или) учету по переходу прав собственности.

Предпосылки создания депозитариев:

• Увеличение объемов торгов

• Наличия ценных бумаг

• Наличие участников

Документарные сертификаты ценных бумаг хранятся лишь только в банках, имеющим лицензию на проведение депозитарной деятельности.

Учет прав и подтверждение права собственности на

Документ, заключенный между владельцем ценной бумаги и депозитарием - договор счета депо (депозитарный договор)

Владелец счета депо = депонент = клиент депозитария

Депозитарный учет (учет депозитарных операций) - учет ценных бумаг с целью получения полной и достоверной информации о ценных бумагах, в разрезе их владельцев, мест хранения и применяемых к ним депозитарных операций.

Учет ведется в 2 – х измерениях:

• Кому принадлежит?

• Где находится?

Объект эмиссионные ценные бумаги резидентов.

Неэмиссионные и бумаги нерезидентов также могут быть учтены, но с немного другими условиями.

Депозитарный учет ведется в штуках.

Депонентами могут быть:

• Собственники

• Закладодержатели

• Эмитент

• ДУ

• Депозитарий

• Эмиссионный агент

** Залог – имущество, переданное в залог, остается в пользовании заемщика.

Заклад – право собственности остается за заемщиком, но пользоваться ею он не имеет права.

Кастодиальный депозитарий – депозитарий, депонентами которого являются инвесторы, не являющиеся участниками торгов.

Расчетный депозитарий – депозитарий, обслуживающий организованные рынки ценных, депонентами которого являются участники торгов, работающие в организованных торговых системах.

РД проводит взаимодействие с клиринговыми и торговыми центрами в целях обеспечения расчетов по ценным бумагам

Он не имеет право совмещать другие виды деятельности, кроме как с клиринговой!

НРД (совмещение расчетной и депозитарной деятельности).

Виды депозитарных операций зависят от инициатора сделки (клиент, должностные лица, уполномоченные государственные органы, эмитент – глобальные операции (конвертация, начисление доходов…)

Виды операций, в зависимости от выполняемых действий:

• Административные (отмена поручений)

• Бухгалтерские (изменяют остатки бумаг на лицевых счетах («инвентарные»))

1. Перемещение: внутридепозитарное

междепозитарное

Д (А) К (А)

2. Операция перевода (изменение владельца):

Д (П) К (П)

3. Приходная операция (принятие на хранение):

Д (А) К (П)

4. Снятие с хранения

Д (П) К (А)

• Информационные (составление отчетов о состоянии счетов).

Депозитарий готовит 2 вида отчетов: о состоянии счета на определенную дату (выписка), отчет о проведенных операциях за период.

Способы ведения депозитарного учета:

1. При открытом способе – депонент может давать депозитарию указание

2. При закрытом способе (для документарных бумаг) – поручение может отдаваться в отношении каждого конкретного сертификата

3. При маркированном способе - при подаче поручения, кроме количества указывается номер группы

ЛОРО – «их счет у нас»

НОСТРО – «наш у них»

Лицевой счет бывает:

• эмиссионный счет эмитента

• лицевой счет эмитента (для учета выкупленных бумаг)

• лицевой счет зарегистрированного лица (для залогодержателя…)

Б. алехин «РЦБ: введение в фондовые операции» 1991

(Лекции от 20 апреля 2011 г.)