2 Вида дкп:

1 Политика дешевых денег. Мягкая ДКП. Осуществляется в период циклического спада. Основано на Кейнсианском механизме. ЦБ увеличивает предложение денег, что вызывает падение ставки процента. Более низкая ставка процента стимулирует процессы инвестирования.

1) Снижение учетной ставки

2) Снижение нормы обязательных резервов

3) Покупка государственных ценных бумаг.

2 Жесткая ДКП. Политика дорогих денег - Повышение учетной ставки.

У этих двух политик общие черты: Обе стабилизационные, обе влияют на совокупный спрос, в обоих Кейнсианский подход.

Отличия: Разные инструменты, ЦБ контролируется,

Мультипликационное расширение банковских депозитов

Предложение денег – включает в себя наличность внебанковской системы (М₀) и депозиты, которые экономические агенты могут использовать для сделок (М₁)

В условиях частичного банковского резервирования Коммерческие Банки могут создавать «новые деньги», когда они выдают кредит

45 Центральный банк и его функции

Центральный банк – это орган банковского регулирования и банковского надзора. Для обеспечения устойчивости кредитных организаций он может устанавливать обязательные нормативы (минимальный размер уставного капитала для вновь утверждаемых кредитных организаций, минимальный размер резервов, создаваемых под риски и др.) Банк России выступает органом валютного регулирования и валютного контроля, представляет интересы РФ во взаимоотношениях с центральными банками иностранных государств и международными финансовыми организациями

Центральный банк - осуществляет макроэкономическое регулирование, его целью не является максимизация прибыли, главная задача: управление эмиссионной, кредитной и расчетной деятельностью банковской системы

Закон о Центробанке выделяет следующие цели его деятельности:

- Защита и обеспечение устойчивости рубля

- Развитие и укрепление банковской системы страны

Функции Центробанка

1 Разработка и проведение единой денежно – кредитной политики

Денежно – кредитная политика представляет собой совокупность мероприятий, применяемых Центральным банком для регулирования экономической активности путем изменения количества денег в обращении

Инструменты ДКП

1) Учетная ставка или ставка рефинансирования.

2) Норма обязательных резервов.

3) Операции на открытом рынке.

2 Монопольное осуществление эмиссии наличных денег

3 Осуществление надзора за деятельностью кредитных организаций

4 Осуществление валютного регулирования

46 Коммерческие банки и их операции

Коммерческие банки (нацелены на получение прибыли)

- Финансовые посредники, принимающие денежные средства у вкладчиков и предоставляющие их заемщикам на условиях возвратности, срочности, платности в целях получения прибыли и разности между процентами

Операции КБ

Iгр Пассивные операции

1 привлечение в банки свободных денежных средств физических и юридических лиц

2 формировние банковских ресурсов

а) первичная эмиссия ценных бумаг банка – формируются ресурсы банка

б) депозитные операции – формируются первичные ресурсы банка

в) кредиты и займы, полученные от других юридических лиц – формируются заемные ресурсы банка

Депозиты:

- Срочные вклады – Вносятся на определенный срок и особенностью является необходимость снятия всей суммы вклада целиком

- Бессрочные вклады – (счета до востребования) предназначены для текущих расчетов

а) расчетные счета

б) чековые счета

в) бюджетные счета

г) текущие счета (для хранения денежных средств на время)

- Сберегательные вклады – открываются для накопления добавленных на них денежных средств,процент зависит от суммы вклада, снять денежные средства без потери процентов можно лишь по истечении определенного срока

IIгр Активные операции

- Операции по размещению денежных средств

1 ссудные операции – операции по предоставлению денежных средств заемщику

2 расчетные операции – по зачислению и списанию средств со счетов клиентов

3 Инвестиционные операции – размещение банком средств ценной бумаги за свой счет и свою пользу

4 Фондовые операции – операции с векселями и ценными бумагами на бирже

5 Комиссионно – посреднические – операции по оказанию посреднических и доверительных услуг, за которые банк взимает комиссионное вознаграждение (лизинг, факторинг)