- •Методологической базой исследования являются:
- •- Теоретический анализ литературных источников по антикризисному управлению на предприятии;
- •- Анализ документов и статистической отчетности предприятия;
- •- Сравнение и сопоставление цифровых данных.
- •Практическая значимость исследования заключается в возможности применения результатов в деятельности объекта исследования по развитию антикризисной деятельности.
- •1 Экономические и правовые аспекты несостоятельности организации
- •1.1 Исторические корни института несостоятельности
- •1.2 Нормативная база процедуры банкротства организации
- •2.1. Анализ экономического положения ооо «КонсалтЭксперт»
- •2.1 Анализ ликвидности и платежеспособности ооо «Консалт-эксперт»
- •Исходя из таблицы №6.Можно сделать вывод, что американская модель антикризисного управления не подойдет для компании ооо «КонсалтЭксперт» в виду следующих причин:
- •Исходя из таблица №7. Можно сделать вывод что данный модель более подходящий для ооо «КонсалтЭксперт», в виду следующих причин:
- •3.2 Эффективность предложенных мероприятий
- •Приложение а
- •Приложение б
- •Приложение в
- •Приложение г
- •Приложение д
- •Приложение е
2.1. Анализ экономического положения ооо «КонсалтЭксперт»
Для диагностики вероятности банкротства используется несколько подходов, основанных на применении анализа обширной системы критериев и признаков; анализа ограниченного круга показателей; изучения интегральных показателей. Основным источником данных для диагностики состояния предприятия служит бухгалтерская отчетность как система показателей, отражающих имущественное и финансовое положение организации на отчетную дату, а также финансовые результаты ее деятельности за отчетный период. Минимальный объем бухгалтерской отчетности определен Федеральным законом от 21.11.1996 г. № 129-ФЗ «О бухгалтерском учете» и Положением по бухгалтерскому учету «Бухгалтерская отчетность организации» (ПБУ 4/99), утвержденным приказом Минфина России от 06.07.1999 года № 43н (в действующей редакции), а также другими нормативными документами. Для проведения анализа финансового состояния организации используются данные следующих форм их финансовой отчетности: - бухгалтерский баланс (ф. №1 по ОКУД); - отчет о прибылях и убытках (ф. № 2 по ОКУД); - отчет о движении денежных средств (ф. № 4 по ОКУД); - приложение к бухгалтерскому балансу (ф. № 5 по ОКУД); - другие данные, получаемые ФСФО России при проведении мониторинга финансового состояния организаций.
В данной дипломной работе, я провел общий анализ экономического положения ООО «КонсалтЭксперт», исследуя следующие показатели.
Первым делом, рассчитаем среднемесячную выручку, Среднемесячная выручка ( K1 ) рассчитывается как отношение выручки, полученной организацией за отчетный период, к количеству месяцев в отчетном периоде: T Валовая выручка организации по оплате K1 = , где T ─ количество месяцев в рассматриваемом отчетном периоде.
Среднемесячная выручка вычисляется по валовой выручке, включающей выручку от реализации за отчетный период (по оплате), НДС, акцизы и другие обязательные платежи. Она характеризует объем доходов организации за рассматриваемый период и определяет основной финансовый ресурс 37 организации, который используется для осуществления хозяйственной деятельности, в том числе для исполнения обязательств перед фискальной системой государства, другими организациями, своими работниками. Среднемесячная выручка, рассматриваемая в сравнении с аналогичными показателями других организаций, характеризует масштаб бизнеса организации.
Для нашей организации, за исследуемый период были получены следующие данные приведенные в таблице 1.
Таблица 1-Расчет среднемесячной выручки
Год |
Валовая выручка тыс.руб |
Т | |
2012 |
149 |
12 |
12,42 |
2013 |
219 |
12 |
18,25 |
2014 |
250 |
12 |
20,83 |
Анализ таблицы 1 показывает, в исследуемом интервале, показатель среднемесячной выручки имеет тенденцию к увеличению с 12,42 тыс. рублей в 2012 г. до 20,83 тыс.рублей в 2014 г., исходя из чего можно сделать вывод, об увеличении среднемесячной выручки.
Исходя из расчетов таблицы №1., произведем расчет коэффициента задолженности по кредитам банков и займам, который рассчитывается как частное от деления суммы долгосрочных пассивов и краткосрочных кредитов банков и займов на среднемесячную выручку.
где: ДО - долгосрочные обязательства,
Ккз - краткосрочные кредиты и займы,
Вср - среднемесячная выручка.
Исходя из этих расчетов, можно сделать вывод, что показатель коэффициента снижается, что говорит о том, что среднемесячная нагрузка на выручку от долгосрочных пассивов и краткосрочных кредитов банков и займов снижается, что можно считать положительным моментом.
Проведем общий анализ финансового состояния предприятия на основании экспресс-анализа баланса предприятия. Будем рассматривать, изменения статей баланса «по горизонтали», что бы дать корректную оценку статья баланса в динамике, данный анализ приведен в таблице №2
Таблица 2 - Горизонтальный анализ баланса в инт.2012 по 2014 гг.
Статьи баланса |
Тыс.руб. |
Отклонения |
Отклонения | ||||||
2012г. |
2013г. |
2014г. |
2013г. к 2012г. |
2014г. к 2013г. |
2013г. в % к 2012г. |
2014г. в % к 2013г. | |||
1 |
2 |
3 |
4 |
5 |
6 |
7 |
8 | ||
Актив Внеоборотные активы |
967 |
763 |
576 |
-204 |
-187 |
-20,83 |
-32,47 | ||
Оборотные активы в том числе: -запасы и прочие оборотные активы -дебиторская задолженность -денежные средства |
2923
1989
430
504 |
3168
2160
627
381 |
2706
1875
573
258 |
+245
+171
+197
-123 |
-462
-285
-54
-122 |
+8,34
+8,58
+45,6
-24,4 |
-14,58
-13,17
-8,72
-32,2 | ||
Баланс |
3890 |
3931 |
3282 |
+41 |
-649 |
+1,05 |
-16,51 | ||
Пассив Капитал и резервы |
214 |
184 |
221 |
-29,3 |
+37,1 |
-13,73 |
+20,15 | ||
Долгосрочная дебиторская задолженность |
426 |
311 |
219 |
-115 |
-92 |
-27 |
-8,68 | ||
Краткосрочные пассивы в том числе: -заемные средства -кредиторская задолженность -прочие краткосрочные пассивы |
3250
550
1643
1057 |
3436
377
2134
925 |
2842
202
1860
780
|
+186
-173
+491
-132 |
-594
-175
-274
-145 |
+5,70
-31,5
+29,81
-12,44 |
-17,29
-46,43
-12,8
-15,78 | ||
БАЛАНС |
3890 |
3931 |
3282 |
+41 |
-649 |
+1,05 |
-16,51 |
Исходя из анализа данных таблицы 2, можно сделать вывод что имущество предприятия в 2013 году увеличилось на 41 т. руб. или на 1,05%, а 2014 году снизился на 649 т. руб. или на 16,51% и составило в 2014 году 3282 т. руб. На эти изменения повлияли следующие факторы: в активе рост произошел за счет увеличения суммы запасов и прочих активов в 2013 году на 171 т.руб. или на 8,58%; дебиторской задолженности на 197 т. руб. или на 45,6%, а в общем увеличение оборотных активов за 2013год составило 245 т. руб. или 8,34%.
Следующие статьи актива баланса показывают уменьшение, в частности внеоборотные активы уменьшались на 204 т. руб. или 20,83% в 2013 году, и на 187 т. руб. или 32,47% в 2014 году; объем запасов и прочих активов в 2014 году на 285 т. руб. или на 13,17%,дебиторской задолженности на 54 т. руб. или на 8,72%; снижение денежных средств в 2013году на 123 т. руб. или на 24,4%, в 2014 году на 122 т. руб. или на 32,2%, а, в общем, сумма оборотных активов за 2014году снизился на 462 т. руб. или 14,58%. Уменьшение по следующим статьям пассива баланса: капитал и резервы в 2013 году снизилась на 30 т. руб. или 13,73% сумма долгосрочной дебиторской задолженности в 2013 году снизилась на 115 т.руб. или 27% , а в 2014 году на 92 млн.руб. или 8,68%; сумма заемных средств в 2014 году снизился на 173 т. руб. или на 31,5%, в 2014 году на 175 т. руб. или на 46,13%, прочие краткосрочные пассивы в 2013году составили 132 т. руб. или на 12,44%, в 2013году 145 т. руб. или на 15,78%, а, в общем, объем краткосрочных пассивов в 2014 году снизилась на 594 т. руб. или 17,29%. В пассиве рост произошел за счет увеличения капитала и резервов в 2014 году – на 37 т. руб. или 20,15%; кредиторской задолженности за 2013 год на 491 т. руб. или на 29,81%, а, в общем, краткосрочных пассивов в 2013 году на 186 т. руб. или в 5,70%.
Таким образом, можно отметить ухудшение в финансовом состоянии предприятия, связанное со снижением производственного потенциала предприятия, но для более детальной оценки проведем вертикальный анализ баланса. Такой анализ представлен в таблице 4 построенной на основании данных таблицы 2.
Для оценки финансовой устойчивости и платежеспособности современная теория и практика экономического анализа выработала многочисленные критерии, среди которых особое место отводится показателю чистых активов. Необходимость расчета чистых активов объясняется тем, что некоторые средства предприятий носят двойственный характер. С одной стороны, они являются его собственными средствами (например, начисленные дивиденды), а с другой – они принадлежат не непосредственно предприятию, а его акционерам и работникам.
Чистые активы показывают, насколько активы организации превышают ее обязательства (и краткосрочного, и долгосрочного характера), т.е. позволяют оценить уровень ее платежеспособности. По сути, чистые активы можно идентифицировать с величиной собственного капитала, поскольку они отражают уровень обеспеченности вложенных собственниками средств активами организации. На сегодняшний день в нормативных документах и специальной экономической литературе не существует однозначного подхода к исчислению чистых активов (ЧА), отсутствует комплексная методика их анализа. Начиная с 1995 г., этот показатель стал отражаться в бухгалтерской отчетности, в частности в форме № 3 «Отчет об изменениях капитала». Методика формирования чистых активов в настоящее время прописана в приказе Минфина России № 10н и Федеральной комиссии по рынку ценных бумаг от 29 января 2003 г. № 03-6/пз и предусматривает следующий их расчет по данным бухгалтерского баланса, данные приведены в таблице №3
Таблица 3- Оценка стоимости чистых активов организации
Показатель |
Значение показателя |
Изменение | ||||||||
в тыс. руб. |
в % к валюте баланса |
тыс. руб.(гр.4-гр.2) |
± %((гр.4-гр.2) : гр.2) | |||||||
31.12. 2012 |
31.12. 2013 |
31.12. 2014 |
на началопериода(31.12.2012) |
на конецпериода(31.12.2014) | ||||||
1. Чистые активы |
204 |
485 |
211 |
5 |
7,8 |
+7 |
+3,43 | |||
2. Уставный капитал |
30 |
30 |
30 |
0,77 |
1,1 |
– |
– | |||
3. Превышение чистых активов над уставным капиталом (стр.1-стр.2) |
174 |
455 |
181 |
4,47 |
6,69 |
+7 |
+4,02 |
Чистые активы организации на 31 декабря 2014г. намного (в 7 раз) превышают уставный капитал. Данное соотношение положительно характеризует финансовое положение, полностью удовлетворяя требованиям нормативных актов к величине чистых активов организации. Более того, определив текущее состояние показателя, следует отметить небольшое увеличение чистых активов на 3,43% за анализируемый период (31.12.12–31.12.14).
Превышение чистых активов над уставным капиталом и в то же время их увеличение за период говорит о хорошем финансовом положении организации по данному признаку.
Таблица 4 - Вертикальный анализ баланса в инт.2012 по 2014 гг.
Статьи баланса |
Удельный вес, %, |
Отклонения | ||||
2012г. |
2013г. |
2014г. |
2012г. от 2013г. |
2013г. от 2014г. | ||
1 |
2 |
3 |
4 |
5 |
6 | |
Актив Внеоборотные активы |
24,84 |
19,43 |
17,56 |
-5,41 |
-1,87 | |
Оборотные активы в том числе: -запасы и прочие оборотные активы -дебиторская задолженность -денежные средства |
76,16
51,8 11,41 12,95 |
80,57
55,94 15,95 8,68 |
82,44
57,13 17,44 7,87 |
+4,41
+4,14 +4,54 -4,27 |
+1,87
+1,19 +1,49 -0,81 | |
Баланс |
100 |
100 |
100 |
- |
- | |
Пассив Капитал и резервы |
5,49 |
4,68 |
6,76 |
-0,81 |
+2,08 | |
Долгосрочная дебиторская задолженность |
10,95 |
7,92 |
6,68 |
-3,03 |
-1,24 | |
Краткосрочные пассивы в том числе: -заемные средства -кредиторская задолженность -прочие краткосрочные пассивы |
83,56
14,14 42,25 27,17 |
87,40
9,58 54,27 23,55 |
86,56
6,15 56,68 23,73 |
+3,84
-4,56 +12,02 -3,62 |
-0,84
-3,43 +2,41 +0,18 | |
БАЛАНС |
100 |
100 |
100 |
- |
- |
Анализируя данные таблицы 4 можно увидеть, что в активе наибольшую долю в 2012году составляет оборотные активы т.к. доля запасов составляет 51,8%, доля дебиторской задолженности 11,41% и доля денежных средств – 12,95%, а, общая доля оборотных активов составила 76,16% и в последующие годы наблюдается повышение доли оборотных средств на 4,41% в 2013 году и 1,87% в 2014году , в 2014 году доля оборотных средств составляет 82,44%; доля внеоборотных активов в 2012году составляет 24,84%, в следующем году наблюдается снижение внеоборотных средств на 5,41%,в 2014 год на 1,87%
В пассиве баланса наибольшую долю составляет краткосрочные пассивы (83,56%) в 2012 году, 87,40% в 2013 году и 86,56% в 2014году; в последующие годы наблюдается повышение доли краткосрочных пассивов на 451,28% за 2013 год и на 80,09% в 2014 году. Наблюдается снижение долгосрочной дебиторской задолженности 10,95% - 2012год, 7,92% -в 2013году, 6,68% - 2014год. В последующие годы доля долгосрочной дебиторской задолженности снижается на 3,03% в 2013году, а 2014году на 1,24%. В целом нужно отметить негативные изменения в структуре баланса, что может привести к ухудшению финансовой устойчивости и снижению платежеспособности предприятия.