- •Введение
- •Раздел I деньги Глава 1. Деньги и их функции
- •1.1. Необходимость и сущность денег
- •1.2. Виды денег
- •1.3. Функции денег
- •1.4 Теории денег
- •Глава 2. Эмиссия и выпуск денег
- •2.1. Понятия «выпуск денег» и «эмиссия денег». Формы эмиссии.
- •2.2. Сущность и механизм денежного мультипликатора
- •Глава 3. Денежный оборот и денежное обращение
- •3.1. Деньги и финансовые рынки в кругообороте доходов и продуктов
- •3.2. Денежный оборот и денежное обращение. Содержание, структура и принципы организации.
- •Глава 4. Безналичный денежный оборот и его организация
- •4.1. Основы организации безналичного денежного оборота и принципы организации безналичных расчетов.
- •4.2. Формы безналичных расчетов
- •4.2.1. Расчеты платежными требованиями.
- •4.2.2. Расчеты платежными поручениями
- •4.2.3. Расчеты платежными требованиями-поручениями
- •4.2.4. Расчеты аккредитивами
- •4.2.5. Расчеты чеками
- •4.2.6. Расчеты с использованием банковских пластиковых карточек.
- •4.3. Способы платежа
- •4.3.1. Расчеты в порядке плановых платежей
- •4.3.2. Зачет взаимных требований.
- •4.3.3. Списание средств со счетов плательщиков в бесспорном порядке.
- •4.4. Международные расчетные операции банков
- •4.4.1. Особенности организации международных расчетных операций.
- •4.4.1. Аккредитивная форма расчетов.
- •4.4.2. Инкассовая форма расчетов.
- •4.4.3. Расчеты в форме банковского перевода.
- •Глава 5. Налично-денежный оборот
- •5.1. Налично-денежный оборот и его экономическое содержание
- •5.1. Основы организации кассовых операций в народном хозяйстве
- •Глава 6. Денежная и валютная системы
- •6.1. Денежная система, ее типы и элементы
- •6.2. Денежная система Республики Беларусь
- •6.3. Валютная система и ее элементы
- •Глава 7. Инфляция
- •7.1. Сущность и виды инфляции.
- •7.2. Причины и социально экономические последствия инфляции
- •7.3. Антиинфляционная политика и методы стабилизации денежного оборота
- •Раздел II кредит Глава 8. Необходимость и сущность кредита.
- •8.1. Необходимость кредита.
- •8.2. Сущность кредита
- •Глава 9. Функции кредита, его законы и границы
- •9.1. Функции кредита
- •9.2. Законы кредита
- •9.3. Границы кредита
- •9.4 Теории кредита
- •Глава 10. Формы кредита
- •10.1. Банковский кредит
- •10.2. Государственный кредит
- •10.3. Потребительский кредит
- •10.4. Коммерческий кредит
- •10.5. Лизинговый кредит
- •10.6. Ипотечный кредит
- •10.7. Международный кредит
- •Глава 11. Банковские проценты и их начисления
- •11.1. Сущность процента
- •11. 1. Депозитный процент
- •11.3. Ссудный процент
- •11.4. Учетный процент
- •11.5. Методы и способы начисления процентов.
- •Глава 12. Финансовый рынок
- •12.1. Понятие финансового рынка и его структура
- •12.2. Инструментарий рынка ценных бумаг
- •Раздел III Банки Глава 13. Кредитная система
- •13.1. Банковская система
- •13.2. Национальный Банк Республики Беларусь, его задачи и функции
- •13.3. Денежно-кредитная политика Национального банка Республики Беларусь, ее содержание и основные направления
- •13.4. Порядок создания, лицензирования и прекращение деятельности коммерческих банков в Республике Беларусь
- •13.5. Небанковские кредитно-финансовые организации
- •Глава 14. Операции коммерческих банков
- •14.1. Пассивные операции
- •14. 2.Активные операции
- •14.3. Комиссионно-посреднические операции
- •Глава 15.Операции коммерческих банков с ценными бумагами
- •15.1. Экономическая сущность операций банков с ценными бумагами
- •15.2. Пассивные операции банков с ценными бумагами
- •15.3. Активные операции банков с ценными бумагами
- •15.4. Портфель ценных бумаг
- •15.5. Депозитарная деятельность банка
- •Глава 16. Особенности отдельных операций коммерческих банков
- •16.1. Лизинговые операции коммерческих банков
- •16.2. Классификация видов лизинга
- •16.2. Факторинговые операции коммерческих банков
- •16.3. Форфейтинг, его сущность, значение
- •16.4. Трастовые операции банков
- •16.5. Поручительства и гарантии коммерческих банков
- •12.6. Операции банков с драгоценными металлами
- •16.7. Другие виды услуг, оказываемые коммерческими банками
- •Глава 17. Содержание, необходимость и специфика банковского маркетинга
- •17.1. Необходимость маркетинга в банковской сфере и его особенности
- •17.2. Сущность маркетинговой деятельности банка
- •Литература
- •Содержание
10.5. Лизинговый кредит
Лизинговый кредит – это отношения между юридически самостоятельными лицами по поводу передачи в аренду основных средств производства или товаров в длительное пользование, а также финансирования, приобретения движимого и недвижимого арендуемого имущества. Лизинг рассматривается, с одной стороны, как альтернатива капиталовложения, а с другой – как альтернатива финансирования. Лизинг представляет собой форму имущественного (товарного) кредита и является одним из видов инвестирования в оборудование, недвижимость и прочие основные фонды.
Объектом лизинга может выступать любое движимое и недвижимое имущество, относящееся к основным фондам и являющееся предметом купли-продажи. Объекты лизинговой сделки не уничтожаются в производственном цикле.
Субъектами лизинга выступают лизингодатель, пользователь, производитель. Лизингодатель-арендодатель – это субъект хозяйствования, являющийся собственником объекта лизинга и предоставляющий его в аренду. В качестве арендодателя может выступать специализированная лизинговая организация (фирма). Лизинговые организации могут быть дочерними фирмами коммерческих банков.
Пользователь (арендатор) – сторона, договаривающаяся с лизингодателем на аренду, которая наделяется правом владения, пользования и распоряжения объекта лизинга в пределах, установленных лизинговым договором. Пользователем (арендатором) могут быть все субъекты хозяйствования. В качестве производителя выступают предприятия, организации и другие субъекты хозяйствования, осуществляющие производство или реализацию товарно-материальных ценностей, это так называемые поставщики объектов сделки.
Лизингодатели, лизингополучатели, поставщики – это прямые субъекты лизинговой сделки. Косвенными участниками сделки могут быть банки, кредитующие лизингодателя и выступающие гарантами сделок, страховые компании, брокерские и другие посреднические фирмы.
Классификация лизинга осуществляется по различным признакам: составу участников; типу имущества; степени окупаемости арендуемого имущества; условиям амортизации; объему обслуживания; сектору рынка; типу финансирования и др.
При прямом лизинге собственник имущества самостоятельно сдает объект в лизинг (двухсторонняя сделка). При косвенном лизинге передача имущества происходит через посредника (поставщик – лизингодатель – лизингополучатель). При крупных, сложных сделках число участников может увеличиваться. При групповом лизинге при сдаче в аренду крупномасштабных объектов в роли лизингодателя выступает несколько компаний, в том числе, могут быть фирмы-изготовители совместно с лизинговой компанией или банком. Генеральный лизинг дает право лизингополучателю дополнять список арендуемого оборудования без заключения дополнительных контрактов к основному.
В зависимости от особенности сдаваемого в лизинг объекта различают лизинг движимого и недвижимого имущества. Лизинг движимого имущества наиболее распространен.
Лизинг не вытесняет традиционные формы финансирования и кредитования основных фондов, а является их дополнением. Более подробно механизм лизинговой сделки рассмотрен в главе 16.
Лизинг как альтернативная форма кредитования усиливает конкуренцию между банками и лизинговыми компаниями, оказывает понижающее влияние на ссудный процент, что, в свою очередь, стимулирует приток капиталов в производственную сферу.
Для производителя (поставщика) лизинг способствует ускорению реализации продукции, доведения ее до потребителя, получения платежа. Для кредитора (лизинговой фирмы) лизинговые операции – источник получения доходов в виде арендного платежа, сумм, полученных от продажи арендатору арендуемого имущества и различного рода комиссионных вознаграждений за услуги. Лизингодатель обычно застрахован от риска, так как для погашения обязательств может отобрать имущество, отдать его в лизинг другому лицу или продать.
Различия лизинга с прокатом (арендой) средств бытовой техники и инвентаря заключаются в составе участников сделки, в объектах проката, стоимости объектов, сроках договора, в отсутствии при прокате возможности после окончания срока проката приобрести объект аренды пользователем.