koiier

жевых торгов могут совершаться простые, форвардные, фьючерсные и опционные биржевые сделки.

Простые сделки — сделки, связанные с взаимной передачей прав и обязанностей в отношении реального товара.

Форвардные сделки — сделки, связанные с взаимной передачей прав и обязанностей в отношении реального товара с отсроченным сроком его поставки.

Фьючерсные сделки — сделки, связанные с взаимной передачей прав и обязанностей в отношении стандартных контрактов на поставку биржевого товара.

Опционные сделки — сделки, связанные с уступкой прав на будущую передачу прав и обязанностей в отношении биржевого товара или контракта на поставку биржевого товара.

Могут заключаться и другие виды сделок в отношении биржевого товара, контрактов или прав, установленные в правилах биржевой торговли.

Предметом простых и форвардных биржевых сделок является реальный товар, т. е. вещи, имеющиеся в наличии. По сроку исполнения обязательств простые сделки в отношении реального товара являются кассовыми (с немедленным исполнением), а форвардные сделки — срочными (с отсроченным сроком исполнения обязательств).

Предметом фьючерсных и опционных сделок являются имущественные права, при этом предмет фьючерсных сделок — стандартные (фьючерсные) контракты, а предмет опционных сделок — права на будущую передачу прав и обязанностей в отношении реального товара или стандартного (фьючерсного) контракта. Такие права называются в биржевой торговле также опционными контрактами (опционами).

Фьючерсным контрактом является документ, определяющий права и обязанности на получение (передачу) имущества с указанием порядка такого получения (передачи). Обязательства по получению (передаче) имущества или инфор" мации по фьючерсному контракту прекращаются с приобретением однородного фьючерсного контракта, предУс" матривающего соответственно передачу (получение)

302

же имущества, либо с их исполнением. Фьючерсные кон- тракты могут обращаться только в биржевой торговле.

Опционный контракт (опцион) — это документ, определя- ющий права на получение (передачу) имущества с условием, ч то держатель опционного контракта может отказаться от прав по нему в одностороннем порядке.

Фьючерсные контракты и биржевые опционные контракты (опционы) не являются ценными бумагами.

Правила биржевой торговли. Такие правила устанавливаются самой биржей. В них должны быть определены:

•порядок проведения биржевых торгов;

•виды биржевых сделок;

•наименование товарных секций;

•перечень основных структурных подразделений биржи;

•порядок информирования участников о предстоящих биржевых торгах;

•порядок регистрации и учета биржевых сделок;

•порядок котировки цен биржевых товаров;

•порядок информирования членов биржи и других участников биржевой торговли о товарных рынках и рыночной конъюнктуре биржевых товаров;

•порядок взаимных расчетов членов биржи и других участников биржевой торговли при заключении сделок;

•меры по обеспечению безопасности реализуемых на биржевых торгах биржевых товаров, подлежащих в соответствии

сзаконами Российской Федерации обязательной сертификации;

•меры по контролю над процессом ценообразования на бирже для недопущения резкого дневного повышения или понижения уровней цен, искусственного завышения или занижения цен, сговора или распространения ложных слухов с Целью воздействия на цены;

•меры, обеспечивающие порядок и дисциплину на бирже-

Bbix торгах, а также порядок и условия применения этих мер;

• меры, обеспечивающие соблюдение членами биржи, Другими участниками биржевой торговли решений органов г°сударственной власти и управления по вопросам, относя-

303

к*

щимся к деятельности бирж, учредительных документов биржи, правил биржевой торговли, решений общего собрания членов биржи и других органов управления биржей;

•перечень нарушений, за которые биржей взыскиваются штрафы с участников биржевой торговли, а также размеры штрафов и порядок их взимания;

•размеры отчислений, сборов, тарифов и других платежей и порядок их взимания биржей.

Организация биржевых торгов. Биржевые торги проходят в специальном зале, разделенном на товарные секции. В каждой секции ведется торговля определенным видом товара. Сам товар в биржевом зале не выставляется. Предполагается, что он должен быть однородным, а его качество соответствовать определенному стандарту.

Участниками биржевой торговли являются члены биржи, постоянные и разовые посетители.

Члены биржи — это брокерские фирмы или независимые брокеры. Они могут осуществлять биржевую торговлю различными способами:

•непосредственно от своего имени и за свой счет;

•от имени клиента и за его счет;

•от своего имени за счет клиента;

•от имени клиента за свой счет.

Члены биржи, не являющиеся брокерскими фирмами или независимыми брокерами, участвуют в биржевой торговле:

•непосредственно от своего имени — только при торгов- ле реальным товаром, исключительно за свой счет, без права на биржевое посредничество;

•через организуемые ими брокерские конторы;

•на договорной основе с брокерскими фирмами, брокерс- кими конторами и независимыми брокерами, осуществляю- щими свою деятельность на данной бирже.

Посетители биржевых торгов — юридические и физические лица, не являющиеся членами биржи и имеющие в соответствии с учредительными документами биржи право

304

совершение биржевых сделок. Посетители биржевых тор- г 0 в могут быть постоянными и разовыми.

Постоянные посетители, являющиеся брокерскими фирмами, брокерскими конторами или независимыми брокеражи, вправе осуществлять биржевое посредничество в том же порядке и на условиях, установленных для членов биржи, но при этом они:

•не участвуют в формировании уставного капитала и управлении биржей;

•пользуются услугами биржи и обязаны вносить плату за право на участие в биржевой торговле в размере, определенном соответствующим органом управления биржи;

•получают право на участие в биржевых торгах на срок не более трех лет.

Кроме того, число постоянных посетителей не должно превышать 30% от общего числа членов биржи.

Разовые посетители биржевых торгов имеют право на совершение сделок только на реальный товар, от своего имени

иза свой счет.

Биржевые сделки совершаются в ходе биржевых торгов через биржевых брокеров. Ими являются служащие или представители предприятий, учреждений и организаций — членов биржи и биржевых посредников, а также независимые брокеры.

Ведущими биржевых торгов являются маклеры, а заключение сделок фиксируют помощники маклеров — операторы.

В последующем оформлении заключенных сделок принимают участие служащие биржи (работники отдела регистрации биржевых сделок, расчетной палаты, юридического отдела).

Споры, связанные с заключением биржевых сделок, рассматриваются в биржевой арбитражной комиссии, суде или арбитражном суде.

Договор на брокерское обслуживание. Отношения между биржевыми посредниками (брокерскими фирмами, брокерскими конторами и независимыми брокерами) и их клиентами

305

2.6.6. Если товар в соответствии с Правилами биржевой торговли снят с торгов, Брокер обязан известить об этом

2.6.7. Клиент может в договоре поручения или комиссии предоставить Брокеру право частичной реализации товара,

указанного в договоре.

2.7. При исполнении поручений по покупке при сделках с реальным товаром принимается следующий порядок:

2.7.1.Клиент направляет Брокеру подписанный договор поручения или комиссии, а также предоставляет гарантии

своей платежеспособности и выдает доверенность на право совершения сделки, которая необходима при совершении

сделки от имени Клиента.

2.7.2.Брокер, получив поручение, обязан незамедлительно начать работу по его исполнению.

2.7.3.Исполнив поручение, Брокер обязан в трехдневный срок представить отчет с документами, полученными от контрагента по совершенной сделке, включая оформленный экземпляр заключенного договора.

2.7.4.По получении отчета Брокера Клиент обязан в трехдневный срок выплатить Брокеру вознаграждение за

исполненное поручение и стоимость регистрации сделки на бирже, а также все свои обязательства, вытекающие из заключенной сделки.

2.7.5.Если Клиент имеет возражения по отчету, он обязан в десятидневный срок с момента получения отчета сообщить о них Брокеру. В противном случае отчет считается принятым Клиентом.

2.7.6.Если по истечении срока действия договора поручения или комиссии Брокер не исполнит поручение по не зависящим от него причинам, он сообщает об этом Клиенту, который в трехдневный срок с момента получения сообщения

2.8.Клиент может в договоре поручения или комиссии в качестве дополнительного условия предоставить Брокеру право продажи или покупки товара в меньшем количестве, чем указано в договоре, а также право самостоятельно без

согласия Клиента уменьшить цену предложения.

2.9.Вид поручения может быть оперативно изменен Клиентом (ответственным лицом Клиента) телефонограммой,

которая подлежит обязательной регистрации каждой стороной.

2.10. Условия настоящего договора не подлежат разглашению.

3.Гарантии

3.1.Если Клиент дает поручение о покупке товара, он обязан предоставить гарантию оплаты товара, которая может

быть в форме:

3.1.1.предоставления банковской гарантии на оплату товара (оригинал);

3.1.2.справки о наличии средств на расчетном счете Клиента, заверенной банком на дату, предшествующую дате

поручения.

Опредусмотренной в поручении Клиента, последний, кроме вознаграждения, исчисленного в соответствии с п. 4.2,

уплачивает Брокеру % разницы между назначенной Клиентом ценой и той более выгодной ценой, по которой Брокер совершил сделку. Правила настоящего пункта применяются при исполнении договора поручения.

4.5.Общая сумма вознаграждения, причитающаяся Брокеру за исполненное поручение, увеличивается на сумму налога с продаж, которая указывается отдельной строкой.

4.6.Взнос за регистрацию сделки устанавливается биржей на основании Правил биржевой торговли, о чем письменно сообщается Клиенту Брокером.

4.7.Размеры и расчет суммы, подлежащей оплате Клиентом в пользу Брокера и биржи, указываются в отчете

Брокера.

4.8.Оплата услуг Брокера и биржи производится платежным поручением на счет Брокера.

4.9.Если Клиент в установленный срок не оплатил Брокеру вознаграждение и услуги биржи, Брокер имеет право списать соответствующие суммы со счета Клиента в безакцептном порядке в течение двух месяцев с момента возникновения права требования.

5.Порядок осуществления связи между сторонами

5.1Связь между сторонами осуществпяется через ответственных лиц.

Клиент выделяет для связи с брокером двух лиц, которые несут полную ответственность за совершенные им действия. Брокер связывается с Клиентом непосредственно либо через своего регионального представителя, имеющего доверенность от Брокера.

5.2.Технические и другие условия связи оговариваются в протоколе согласования условий связи, являющемся частью настоящего договора.

5.3.Обязательным реквизитом при любом обращении Клиента к Брокеру является код, который присваивается

Брокеру.

Клиент не имеет права сообщать код третьим лицам.

6.Ответственность сторон и порядок рассмотрения споров

6.1.Стороны обязаны соблюдать Правила биржевой торговли и требования других документов, регламентирующие

деятельность биржи.

6.2.Брокер не отвечает перед Клиентом за исполнение третьим лицом сделки, заключенной им для Клиента или от имени Клиента.

6.3.В случае неисполнения Клиентом своих обязательств по заключенной сделке Брокер имеет право публично

известить об этом участников биржевой торговли.

6.4.В случае уклонения от выплаты или просрочки оплаты брокерского вознаграждения и услуг биржи Клиент