Розділ 9 Менеджмент фінансового забезпечення проекту (програми).

Механізм фінансового менеджменту — цілісна, взаємопов'язана та взаємодіюча система рівнів, систем забезпечення, методів, важелів та інструментів розроблення, прийняття та реалізації управлінських рішень з питань фінансово-господарської діяльності суб'єктів господарювання [15].

На етапі розробки ідеї проекту визначаються можливості його фінансування. Джерелами фінансування інноваційних проектів, здійснюваних підприємствами і фірмами, можуть бути:

• власні кошти підприємства (реінвестуючи частина прибутку, амортизаційні відрахування, страхові суми відшкодування збитків, кошти від реалізації активів);

• залучені кошти (випуск цінних паперів, внески, пожертвування, іноземні інвестиції, кошти, що надаються на безповоротній основі);

• позикові кошти (бюджетні, комерційні, банківські кредити).

Розробка починається зі структурованого подання проекту і завершується оформленням всього комплекту проектної документації. У відповідності з цим проект будь-якого рівня оснащується ретельним обґрунтуванням актуальності, цілей, витрат, ефективності та відповідними розрахунками, включає наступні розділи:

• зміст і актуальність проблеми;

• дерево цілей проекту, побудована на основі маркетингових досліджень та структуризацію проблеми;

• система заходів щодо реалізації дерева цілей проекту;

• комплексне економічне, інформаційне, соціальне, екологічне, правове обґрунтування проекту;

• комплексне забезпечення реалізації проекту всіма видами ресурсів;

• експертний висновок по інноваційному проекту;

• механізм реалізації інноваційного проекту і система його мотивації.

Слід зазначити, що цінність проекту визначається як різниця між позитивними результатами (вигодами) та негативними результатами (затратами).

Явними називають матеріальні вигоди (затрати) обумовлені зменшенням (збільшенням) витрат або отриманням додаткових доходів (витрат), величина яких значною мірою очевидна, що дозволяє досить легко визначити їх фінансове значення [16].

Неявні вигоди (затрати) - це побічні вигоди (затрати), які супроводжують проект. Вони пов'язані, як правило, з економічними або соціальними наслідками проекту і мають непрямий характер. Неявні вигоди - (затрати) обов'язково відображаються в економічній оцінці проекту, коли його привабливість оцінюється з позицій суспільства в цілому.

Розкриємо особливості менеджменту фінансування на прикладі двох програм: «Енергозбереження освітлення місць загального користування та прибудинкової території мікрорайону (вул. Космонавтів)» та «Придбання та влаштування дитячих та спортивних майданчиків в мікрорайонах міста».

Міська програма «Енергозбереження освітлення місць загального користування та прибудинкової території мікрорайону (вул. Космонавтів) «на 2013 рік ( Додаток П) була затверджена рішенням 36 сесії 6 скликання від 28.12.2012 року з загальним обсягом фінансування 160,0 тис. грн. Термін реалізації програми – 2013 рік. Програма профінансована в сумі 159,8 тис. грн. або 99,9%. Метою програми було забезпечення нормативного рівня освітлення місць загального користування та прибудинкової території при мінімальному споживанні електроенергії, запобігання від несанкціонованого відбору електричної енергії, автоматизація системи управління, що виключає можливість крадіжки електроенергії.

Проаналізуємо ефективність даної програми розрахувавши наступні показники (розрахунок проведено з тарифом на електроенергію 0,3648 за 1 кВт):

• економія електроенергії на рік при переоснащенні внутрішнього освітлення:

0,1 кВт – 0,011 кВт = 0,089 кВт;

0,089 кВт х 445 одиниць = 39,61 кВт;

39,61 кВт х 10 год х 365 днів = 144558 кВт в рік;

144558 х 0,3648 грн. = 52734 грн.

• економія електроенергії при переоснащенні зовнішнього освітлення:

0,150 кВт – 0,070 кВт = 0,080 кВт;

0,080 кВт х 75 одиниць = 6 кВт;

6 кВт х 10 год х 365 днів = 21900 кВт в рік;

21900 х 0,3648 грн = 7989 грн.

• всього економія електроенергії = 144558 + 21900 = 166458 кВт на суму 60724 грн.

Щоб зробити висновок про ефективність програми, аналізуємо витрати на проект та період окупності. Витрати:

• вартість встановлення 1-го світильника зовнішнього освітлення становить 1300 грн., оскільки було встановлено 75 одиниць, то загальна вартість встановлення зовнішнього освітлення складає 1300 х 75 = 97500 грн.

• вартість встановлення 1-го світильника внутрішнього освітлення 330 грн., витрати на встановлення 445 одиниць складають 330 х 445 = 146850 грн.

• валові витрати: 97500 + 146850 = 244350 грн.

Період окупності: 244350 грн. / 60724 грн = 4 роки ( без урахування динаміки ціни на електроенергію)

Отже, Програма була профінансована на 99,8 % і своїм впровадженням дозволила отримати очікуваний результат по зменшенню споживання електроенергії. З розрахунків випливає, що щорічно здійснюється економія в розмірі 60724 грн. і по закінченню терміну окупності, який складає 4 роки, бюджет буде отримувати прибуток в вигляді даної економії (Додаток Р).

Також проведемо фінансовий аналіз на прикладі міської програми «Придбання та влаштування дитячих та спортивних майданчиків в мікрорайонах міста» (Додаток С). Міська програма "Придбання та влаштування дитячих та спортивних майданчиків в мікрорайонах міста" на 2013 рік була затверджена рішенням 36 сесії 6 скликання від 28.12.2012 року з загальним обсягом фінансування 130,0 тис. грн. Термін реалізації програми – 2013 бюджетний рік. Програма профінансована в сумі 130,0 тис. грн., в повному обсязі. Головною метою програми є забезпечення достатньою кількістю обладнаних спортивних та дитячих майданчиків для проведення дозвілля та фізичного розвитку дітей та їх виховання. Даний проект є соціально важливим та має значний соціальний ефект і не передбачає самоокупності, тому розрахунки економічної ефективності та окупності проекту не здійснювалися. Програма була профінансована на 100 % і це дало змогу досягти поставленої мети.

Проаналізувавши дані цих двох програм, можна сказати, що в м. Ніжині розробляються та реалізуються два види програм з різними кінцевими цілями та ефектами, а саме економічний та соціальний. Фінансування проводиться в межах міського бюджету та за допомогою надходжень від фізичних ( юридичних) осіб.

При затвердженні бюджету на кожен рік, передбачаються кошти на фінансування міських проектів та програм по благоустрою та оновленню міста, але в ході роботи та наявності надходжень, здійснюється уточнення до бюджету, в яких суми, що були призначені для фінансування проектів та програм, можуть збільшуватися або зменшуватися ( Табл 9.1).

Таблиця 9.1

Перелік об’єктів, видатки на які проводилися за рахунок коштів бюджету розвитку

Код	Найме-нування	Назва об'єкту	Видатки 2013	Уточнені видатки 2013	Профінан-совано	% вико-нання
Продовження Табл. 9.1
100203	Благоустрій
3132	Кап. Ремонт інших об'єктів	Кап. Ремонт вул.Хмельницького, Лащенко	98,9	33,2	33,2	100%
3132	Кап. Ремонт інших об'єктів	Кап. Ремнт алеї по вул. Хмельницького	226,8	51,2	51,2	100%
3132	Кап. Ремонт інших об'єктів	Кап. Ремонт вул.Воздвиженська	1034,6	309,3	235,8	76,30%
3132	Кап. Ремонт інших об'єктів	Кап. Ремонт вул.Успенська	221,9	627,11	21,9	3,50%
	Кап. Ремонт інших об'єктів	Кап. Ремонт вул.Червоноармійська, Липіврізька	620	823,4	745,2	90,50%

Джерело: додаток №5 до міського бюджету 2013р.

Коригування обсягів фінансування здійснюється безпосередньо через наявність коштів в міському бюджеті, а саме через надходження, позики, дотації та субвенції.