30. Финансы предприятий: понятия, принципы организации и характеристика финансовых потоков

Финансы компании – это совокупность денежных отношений, складывающихся в процессе формирования, распределения и использования её доходов.

Финансы коммерческих организаций — это система отношений, связанных с формированием и использованием финансовых ресурсов коммерческих организаций с целью обеспечения их деятельности и решения вопросов социального характера.

Можно выделить следующие принципы организации финан­сов в сфере коммерческой деятельности:

1. получение и максимизация прибыли предприятия;

2. оптимизация источников формирования финансовых ре­сурсов;

3. обеспечение финансовой устойчивости коммерческих ор­ганизаций, в том числе использование различных механизмов за­щиты от предпринимательских рисков (страхование, хеджирова­ние, создание финансовых резервов);

4. создание инвестиционной привлекательности;

5. ответственность за ведение и результаты финансово-хозяйственной деятельности.

Указанные принципы определены основной целью деятель­ности коммерческой организации – получением прибыли, а так­же стремлением любого хозяйствующего субъекта не только сох­ранить, но и расширить свое участие на рынке.

Реальным наполнением многообразных внутренних и внешних де­нежных отношений компании с другими участниками экономиче­ского процесса являются денежные средства компании. Денежные средства компании — это аккумулированные в денежной форме доходы и поступления, находящиеся в постоянном хозяйственном обороте у компании и используемые ею для коммерческой дея­тельности.

Денежные средства компании представляют собой один из ви­дов ее финансовых активов, представляющих собой средства в различной валюте, легко реализуемые ценные бумаги и денежные до­кументы.

Финансовые активы и финансовые обязательства компании вместе с финансовыми активами и обязательствами других участ­ников экономики находятся в постоянном кругообороте, образуют финансовые потоки.

В условиях успешного функционирования компании к финан­совым потокам относятся следующие:

1. денежные расчеты компании с поставщиками сырья, ма­териалов, оборудования и потребителями ее продукции (зани­мая промежуточное положение между поставщиками и потреби­телями, компания балансирует эти финансовые потоки и созда­ет условия для накопления финансовых ресурсов для своего развития);

2. денежные расчеты с бюджетной системой включают пере­числение части добавленной стоимости в бюджетную систему в форме разнообразных налогов и получение из нее бюджетных ре­сурсов на развитие в основном в форме целевых программ;

3. получение компанией кредитов и инвестиций на развитие ее материально-технической и технологической базы от коммерче­ских банков, отечественных и зарубежных инвесторов, путем осу­ществления проектного финансирования, размещения ценных бу­маг компании на фондовом рынке;

4. обслуживание долговых обязательств компании перед ком­мерческими банками и инвесторами путем своевременного пога­шения основного долга и процентов по нему;

5. расчеты компании с физическими лицами — работниками этой компании путем внедрения эффективных «зарплатных про­ектов» с использованием пластиковых карточек и с акционерами путем выплаты им дивидендов;

6. накопление денежных средств для дальнейшего развития компании формально завершает цикл движения ее финансовых активов и обязательств.

Однако в реальной действительности процесс движения фи­нансовых активов и обязательств компании непрерывен. Поиск в этом движении начальной и конечной точки имеет лишь познава­тельное значение.