- •Введение……………………………………………………………………...4-8
- •Приложения………………………………………………………………...78- Введение
- •1.Бухгалтерская отчетность, как информационная база финансового анализа
- •Характеристика объекта исследования
- •1 .2. Анализ динамики валюты баланса
- •Горизонтальный анализ баланса. Таблица 1
- •Роль аналитического баланса в анализе финансового состояния предприятия
- •Роль вертикального баланса в анализе финансового состояния предприятия
- •Анализ финансового состояния предприятия на примере оао «Бронницкий ювелир»
- •Расчет коэффициентов ликвидности и платежеспособности бухгалтерского баланса
- •Анализ ликвидности баланса
- •Нормативные финансовые коэффициенты платежеспособности
- •Внутренний анализ состояния оборотных активов
- •2.3. 0Бщая оценка и анализ оборачиваемости активов и товарно-материальных запасов предприятия
- •Анализ дебиторской задолженности
- •2. Расчет периода погашения дебиторской задолженности:
- •3. Расчет доли дебиторской задолженности в общем текущих активов :
- •4. Расчет доли сомнительной задолженности в составе дебиторской задолженности :
- •Анализ состояния кредиторской задолженности
- •3. Доля кредиторской задолженности в общем объеме текущих активов.
- •Анализ эффективности использования имущества
- •Анализ структуры источников средств и их использования
- •1. Коэффициент независимости :
- •2. Коэффициент финансовой устойчивости (стабильности):
- •3. Коэффициент инвестирования (собственных источников):
- •З. Характеристика финансовой устойчивости предприятия и мероприятия по улучшению
- •Заключение
- •Список использованной литературы:
- •Сравнительный аналитический баланс
Горизонтальный анализ баланса. Таблица 1
Наименование статей
|
На начало года
|
На конец Года
|
Отклонения
| |||||
Тыс. руб.
|
Тыс. руб.
|
Тыс. Руб.
|
| |||||
Активы
|
|
|
|
| ||||
1. Основные средства и прочие внеоборотные активы
|
|
|
|
Ч-
| ||||
l.Оcновныe средства и нематериальные активы
|
20447
|
20043
|
-404
|
0,98
| ||||
1.2. прочие вложения
|
8972
|
9985
|
+1013
|
111,3
| ||||
Итого
|
29419
|
30028
|
+609
|
102,1
| ||||
2. Запасы
|
|
|
|
| ||||
2.1. Сырье, материалы и др. материальные ценности
|
8029
|
12410
|
+4381
|
154,6
| ||||
2.2. Затраты в незавершенном производстве
|
9957
|
10741
|
+784
|
108
| ||||
2.3. Готовая продукция и товары
|
17610
|
13222
|
-4388
|
75,1
| ||||
2.4. Расходы будущих периодов
|
70
|
33
|
-37
|
47,1
| ||||
2.5. НДС
|
212
|
310
|
• +98
|
146,2
| ||||
2.6. Дебиторская задолженность (после 12 месяцев)
|
647
|
647
|
-
|
100
| ||||
2.7. Дебиторская задолженность (до 12 месяцев)
|
12775
|
12399
|
-376
|
97,1
| ||||
2.8. Денежные средства
|
1103
|
746
|
-357
|
68
| ||||
2.9. Прочие оборотные активы
|
14
|
39
|
+25
|
278.6
| ||||
ИТОГО
|
50417
|
50547
|
+130
|
100,3
| ||||
ИТОГ БАЛАНСА
|
79836
|
80575
|
+739
|
100,9
| ||||
3. Капитал и резервы
|
|
|
|
| ||||
3.1. Уставный капитал
|
28005
|
28005
|
-
|
100
| ||||
3.2. Добавочный капитал
|
7354
|
7354
|
-
|
100
| ||||
3.3. Резервный капитал
|
1004
|
1004
|
-
|
100
| ||||
3.4. Фонд социальной сферы
|
5427
|
11915
|
+6488
|
219,5
| ||||
3.5. Нераспределенная прибыль прошлых лет
|
22534
|
12770
|
-9764
|
56,6
| ||||
3.6. Нераспределенная прибыль отчетного периода
|
-
|
4822
|
+4822
|
100
| ||||
3.7. Целевые финансирования и поступления
|
-
|
493
|
+493
|
100
| ||||
ИТОГО
|
64369
|
66408
|
+2039
|
103.2
| ||||
4. Краткосрочные обязательства
|
|
|
|
| ||||
4.1. Кредиторская задолженность
|
12456
|
12070
|
-386
|
96.9
| ||||
4.2. Задолженность участникам по выплате доходов
|
261
|
-
|
-261
|
-
| ||||
4.3. Прочие краткосрочные обязательства
|
2750
|
2097
|
-653
|
76,3
| ||||
ИТОГО
|
15467
|
14167
|
-1300
|
91,6
| ||||
ИТОГ БАЛАНСА
|
79836
|
80575
|
+739
|
100,9
|
Для того, чтобы сделать точные выводы о причинах изменения данной пропорции в структуре активов, необходимо провести более детальный анализ разделов и отдельных статей актива баланса, в частности, оценить состояние производственного потенциала организации, эффективность использования основных средств и нематериальных активов, скорость оборота текущих активов и др. ( Приложение 1). При анализе первого раздела актива баланса следует обратить внимание на тенденции изменения такого его элемента, как незавершенное строительство (строка 130), величина которого немного увеличилась, поскольку эта статья не участвует в производственном обороте и, следовательно, при определенных условиях увеличение ее доли может негативно сказаться на результативности финансово-хозяйственной деятельности.
Наличие долгосрочных финансовых вложений (строка 140) указывает на инвестиционную направленность вложений организации. По данным баланса на конец отчетного периода эта сумма составила 1275 т. р., что в 4,6 раза больше, по сравнению с началом отчетного периода. Это говорит об увеличении инвестиций в другие организации.
Величина основных средств (строки 120-122) на начало года составила 20357 т. р., а на конец года - 19976т.р., т.е. уменьшилась на 381 т.р., что говорит об изнашивании оборудования, предприятие не вкладывает средства в технику. Удельный вес основных средств может изменяться вследствие воздействия внешних факторов, например, порядок их учета, при котором происходит запаздывающая коррекция стоимости основных фондов в условиях инфляции, в то время как цены на сырье, материалы, готовую продукцию могут расти достаточно высокими темпами.
Наличие в составе активов организации нематериальных активов (Приложение № 1 ) , которые составили на начало года 90 т. р. и к концу года уменьшились до 67 т. р., косвенно характеризуют избранную организацией стратегию как инновационную, так как она вкладывает средства в патенты, лицензии, другую интеллектуальную собственность.
Рост оборотных активов свидетельствует не только о расширении производства или действии фактора инфляции, но и о замедлении их оборота. Это объективно вызывает потребность в увеличении их массы.
При изучении структуры запасов основное внимание целесообразно уделить выявлению тенденций изменения таких элементов текущих активов, как сырье, материалы и другие ценности (строка 211), затраты в незавершенном производстве (строка 213), готовая продукция и товары для перепродажи (строка 214), товары отгруженные (строка 215).
Увеличение удельного веса производственных запасов может свидетельствовать о:
-наращивании производственного потенциала организации;
-стремлении за счет вложений в производственные запасы защитить денежные активы организации от обесценивания под воздействием инфляции;
-нерациональности выбранной стратегии, вследствие которой значительная часть текущих активов иммобилизована в запасах, чья ликвидность может быть невысокой.
Таким образом, хотя рост запасов может привести на некотором отрезке времени к увеличению значения коэффициента текущей ликвидности, необходимо проанализировать, не происходит ли это увеличение за счет необоснованного отвлечения средств из производственного оборота, что в конечном итоге приводит к росту кредиторской задолженности и ухудшению финансового состояния.
Анализ показателей, представленных в таблице 1, свидетельствует , что на предприятии налицо признаки «хорошего» баланса.
1.валюта баланса в конце отчетного периода увеличилась на 739т.руб. по сравнению с началом и составила 80575т. руб. за счет увеличения активов;
2. темпы роста оборотных активов выше, чем темпы прироста внеоборотных активов: внеоборотные активы на конец года выросли на 102,1% и составили 30028т.руб., а оборотные увеличились на 100.3% и составили 50547т. руб.
3. собственный капитал организации превышает заемный и темпы его роста 103,2 % выше, чем темпы роста заемного капитала 91,6 %: собственный капитал на конец отчетного года составил 66408 т.руб., а заемный капитал – 14167т. руб., что на 52241т. руб. больше.
4. темпы прироста дебиторской и кредиторской задолженности примерно одинаковые соответственно 97,1% и 96,9% : дебиторская задолженность на конец года составила 12399т.руб., кредиторская - 12070 т.руб.
5.доля собственных средств во необоротных активах составляет 80,6 %. в балансе предприятия отсутствует статья непокрытый убыток.
На основе анализа баланса мы можем сделать вывод о том , что за отчетный период имущество организации возросло на 0,9% за счет увеличения объема основного капитала на 2,1% и прироста оборотного капитала на 0,3%, т. е. в основной капитал было вложено больше средств за счет финансовых вложений, чем в оборотный капитал, но при этом материальные оборотные средства увеличились, а денежные средства и краткосрочные финансовые вложения уменьшились. Пассивная часть баланса характеризуется преобладающим удельным весом собственных источников средств, т.е. их доля увеличилась на 1,8%. Доля кредиторской задолженности сократилась на 0,6%.В целом же капитал предприятия в отчетном году сформировался на 80,6% за счет собственных источников и на 15,6 % за счет заемных. Увеличение валюты баланса свидетельствует о расширении организацией хозяйственного оборота. Наличие долгосрочных финансовых вложений указывает на инвестиционную направленность вложений организации. Также наблюдается рост оборотных активов, который свидетельствует о расширении производства, действии фактора инфляции и замедлении их оборота.