2) Годовой баланс, счет прибылей и убытков, распределение прибыли;

3) Порядок формирования и направления использования резервов и фондов Банка России;

4) Аудиторское заключение по годовому отчету Банка России.

Государственная Дума направляет годовой отчет Банка России Президенту Российской Федерации, а также для заключения в Правительство Российской Федерации. Государственная Дума рассматривает годовой отчет Банка России до 1 июля года, следующего за отчетным. По итогам рассмотрения годового отчета ЦБ Государственная Дума принимает решение. Годовой отчет публикуется не позднее 15 июля года, следующего за отчетным. Банк России ежемесячно публикует свой баланс, данные о денежном обращении, включая динамику и структуру денежной массы, обобщенные данные о своих операциях.»

Лекция № 4. 22.02.1999.

Рассмотрим структуру Центрального аппарата Банка России :

• Председатель Банка России;

• Первые Заместители Председателя ЦБ;

• Заместители Председателя ЦБ;

• Департаменты :

а)исследований и статистики;

б) регулирования денежного обращения (эмиссионно-кассовых операций);

в) сводный экономический департамент;

г) бухгалтерского учета и отчетности;

д) методологии и организации расчетов;

е) организации исполнения государственного бюджета и внебюджетных фондов;

ж) иностранных операций;

з) банковского надзора;

и) информатизации;

к) ревизионный;

л) контроля на рынке ценных бумаг;

м) подготовки персонала;

н) полевых учреждений;

о) административный;

п) юридический.

• Управления : Главное управление инспектирования КБ;

Методологии и организации межгосударственных расчетов;

Безопасности и защиты банковской информации.

Тема : «Денежно-кредитная политика Банка России»

1. Сущность, содержание, задачи, место денежно-кредитной политики в экономической политике государства, ее значение и виды.

2. Элементы денежно-кредитной политики: принципы, объекты, методы, механизм, инструменты и их классификация.

3. Роль, функции ЦБ и его подразделений в разработке и реализации денежно-кредитной политики.

4. Краткая сравнительная характеристика основных методов и инструментов денежно-кредитной политики, тенденции их развития за рубежом и в РФ.

   1. Прямые (административные).

      1. Ограничение объема предоставления банками кредитов.

      2. Селективное (выборочное) кредитование приоритетных отраслей экономики.

      3. Административное регулирование процентных ставок по кредитам и депозитам коммерческих банков.

      4. Портфельные ограничения для коммерческих банков.

      5. Административное регулирование валютных операций.

         1. Валютного курса

         2. Операций по купле-продаже иностранной валюты на внутреннем валютном рынке.

      6. Ограничение на открытие филиалов и отделений и проведение некоторых видов банковских операций.

      7. Контроль и надзор за деятельностью коммерческих банков.

   2. Косвенные (экономические).

      1. Ставка рефинансирования (учетная).

      2. Резервные требования.

      3. Депозитные операции.

      4. Операции на открытом рынке.

      5. Нормативы регулирования деятельности коммерческих банков.

5. Особенности денежно-кредитного регулирования за рубежом.

1. Денежно-кредитная политика – совокупность централизованных, разработанных государством мероприятий по организации денежно-кредитных отношений с целью поддержания устойчивости национальной валюты и решения других макроэкономических задач. В современных условиях автоматизм регулирования денежно-кредитной системы страны привел к необходимости денежно-кредитного регулирования со стороны государства через ЦБ. Основы воздействия ЦБ на экономику (промышленность, торговля, другие отрасли) заключаются в поддержании высокой доли депозитных, безналичных (письменных) денег в денежной массе (обороте). За рубежом безналичные деньги составляют до 90% оборота, у нас –58%.

ЦБ воздействует на экономику и прямо, и через кредитную (банковскую) систему. Банковская система является :

1. Источником поступления денег в денежный оборот;

2. Местом сосредоточения большей части денежного оборота;

3. Местом преобразования денег в капитал и осуществление его перелива по секторам экономики, регионам, т.е. банковская система оказывает прямое воздействие на предложение и косвенное – на спрос на деньги.

Банковская система воздействует на предложение денег следующим образом :

1. Сокращает или увеличивает эмиссию денег и средств платежа.

2. Организует денежный оборот, чтобы он был более экономичным, устойчивым, эффективным.

3. Влияет на конкретную структуру денежного оборота (выпуск суррогатных денег).

4. Защищает национальный денежный оборот от влияния денежной конъюнктуры на международных валютных рынках.

Банковская система оказывает косвенное воздействие на денежный спрос через кредитное и расчетно-кассовое обслуживание предприятий и организаций народнохозяйственного комплекса, контроль ЦБ за деятельностью коммерческих банков, санкции и льготы ЦБ и КБ.

Кредитные учреждения, в основном, частные, поэтому воздействие на них со стороны ЦБ осложнено. Оно осуществляется путем ограничения и поощрения банковских учреждений путем административных методов. Таким образом, содержание денежно-кредитной политики составляет совокупность мер Правительства, влияющих на количество денег в денежном обороте или, другими словами, совокупность мер по расширению или сужению ликвидных средств и объема кредитования других кредитных учреждений, по регулированию спроса и предложения на ссудный капитал.

Денежно-кредитная политика направлена на решение экономических и социальных задач государства (задачи подразделяются на внешние и внутренние). В этих целях государство осуществляет деятельность не только в денежно-кредитной сфере, но и проводит следующую политику:

• финансовую (налогово-бюджетную);

• цен, занятости, заработной платы;

• предпринимательства;

• внешнеэкономической деятельности;

• инвестиционную;

• структурную

• научно-техническую.

Место и значение денежно-кредитной политики среди них обусловлено тем, что она направлена прежде всего на укрепление устойчивости национальной валюты, то есть эта политика носит всеохватывающий характер.

От состояния денежно-кредитной политики в большой мере зависит общее состояние экономики. Специфические задачи определяются следующими факторами :

1. Конкретными задачами определенного этапа развития страны;

Задачами в перспективе.

Тактическими задачами на текущий момент.

2. Особенностями методов и инструментов денежно-кредитной политики, их приоритетов для решения общенациональных задач.

3. Национальными особенностями денежно-кредитной, в том числе банковской системы страны.

Между всеми видами денежно-кредитной политики существует глубокая связь. Наиболее тесная связь просматривается между денежно-кредитной и бюджетно-налоговой политикой.

Все рассматриваемые факторы подвергаются глубокому теоретическому обоснованию, разрабатываются концепции, направления денежно-кредитной политики, включающие пакет мероприятий государства. Эффективность этих теорий и проводимой исходя из них денежно-кредитной политики зависит от степени познания экономических законов, глубины анализа и предвидения ( в финансах нужна особая интуиция).

Различают денежно-кредитную политику в узком и широком смысле. В широком смысле она направлена на борьбу с инфляцией и безработицей, достижение стабильного экономического роста через регулирование денежной массы, ликвидности банковской системы, долгосрочных % ставок. В узком смысле она направлена на обеспечение стабильности национальной валюты посредством достижения оптимального валютного курса с помощью учетной политики, регулирования краткосрочных процентных ставок, валютных интервенций.

Западные экономисты разработали концепции денежно-кредитной политики (регулирования), направленные на уплочение капитализма :

• Политика кредитной экспансии (дешевых денег);

• Политика кредитной рестрикции (дорогих денег).

Теоретическое обоснование первой концепции восходит к количественной теории денег (Кейнс, Маршалл, Фишер, Пигу), а второй - к монетаризму (Брунер, Мельтцер, Фридман). Первый вариант политики предполагает использование инструментов для роста денежной массы, увеличения капитала, роста занятости, а второй вариант использует инструменты сокращения денежной массы, используется для устранения кризисов перепроизводства, борьбы с инфляцией, а также в период подготовки и проведения реформ конфискационного типа. Обе концепции реализуются через денежно-кредитный оборот, осуществляемый кредитной системой.

Денежно-кредитная политика может иметь тотальный характер (на всех) и селективный (выборочный). Выбор типа денежно-кредитной политики зависит от задач страны, состояния хозяйственной конъюнктуры. Для современного этапа развития человечества характерны следующие основные тенденции в области денежно-кредитной сферы :

• глобализация экономики, сопровождаемая финансовой революцией (компьютеризация, создание телекоммуникационных систем);

• секьюритизация экономики (развитие рынка ценных бумаг).

Общие тенденции денежно-кредитной политики за рубежом - дерегулирование или либерализация регулирования на макроуровне, т.е. со стороны ЦБ и контрольных органов. Она приводит к усилению конкуренции и банковских рисков. В России денежно-кредитная политика имеет большие особенности, обусловленные столкновением двух эпох, т.е. сменой общественно-экономических формаций, сопровождающейся глубоким кризисом. Происходит становление теории переходной экономики, экономической политики в это период, в том числе денежно-кредитной политики. Идет становление денежно-кредитной базы, институциональной сферы новых денежно-кредитных отношений -–Центрального Банка, коммерческих банков, других звеньев кредитной системы, страховых компаний.

Главные задачиэкономической политики на современном этапе :

1. Макроэкономическая стабилизация.

2. Увеличение инвестиций.

3. Экономический рост.

4. Увеличение занятости.

5. Сокращение инфляции.

Решение этих задач осложняется противоречивостью ситуации, сложившейся в стране, просчетами в экономической политике, которые привели к кризису финансовой системы страны.