Факторинг

Финансирование под уступку денеж требования. По ГК, но Если есть оговорка запрета, в банк праве то под уступку денеж требования этого запрета нет.

Сущ условия: права и обяз-ти сторон

РФ не явл участником конвенции УНИДРУА от 28.05.88 г. в Октаве

Начало факторинга полож в Англии в 17 в . факторинг- комплекс услуг для поставщиков, ведущих торговую деят-ть на условиях отсрочки платежа.

В факт операциях участвуют 3 лица:

1. фактор - факторинговая компания или банк. Он покупает право требования

2. поставщик (кредитор)

3. покупатель товара (должник)

покупатель имеет отсрочку платежа. Но поставщику нужны деньги сразу. Он обращается к фактору, заключает договор факторинга и по мере появлений оснований для платежа. Продавец предъявлет счет – фактуру фактору. Продавец получает деньги, но фактор оплачивает счет-фактуру не 100 %, а на 60-90%. Когда наступает срок платежа покупатель оплачивает всю сумму. Т.е. он кредитует поставщика.

Фактор работает с надежными покупателями.

В 19 в в сев америке - золотая лихорадка – Левис страус – джинсовая одежда, кот надо сбывать. Использовал сеть комивояжеров, котор сбывали продукцию под отсрочку платежа.

Запад европа в нач 20 в – начали развиваться европейские факторинговые компании. Поэт приняли конвенцию о междунар факторинге

В РФ: ГК – глава - финансирование под уступку денеж требования. Воспроизведены международ положения. Отличия:

В международном праве:

• факторинг с регрессом

• Без регресса

В обеих случаях Фактору передается вся задолженность. При факторинге без регресса, но если кто то из должников не платит фактору, то регресс требование.

Без регресса – все риски и убытки несет фактор

В междунар праве факторинг:

• Открытый (уведомление должника о состоявшейся уступке требования)

• Закрытый (покупатель (должник) не уведомляется. Оплата – продавцу, а продавец – фактору)

В конвенции:

Консенсуальный и реальный факторинг предполагается.

Фактор должен осуществлять в пользу продавца (кредитора) по меньшей мере 2 функции:

1. Финансирование поставщика

2. Ведение учета по причитающимся суммам (бухучет требований)

3. Предъявление к оплате денеж требований

4. Защита от неплатежеспособности должников

Преимущества международного факторинга по сравнению с кредитом:

1. Отсутствует залоговое обеспечение

2. Меньшую роль играет оценка финансового положения

3. Гибкая схема работы

4. Высокие темпы роста продаж

Траст – доверительная собственность. Доверительное управление- в рф.

Особенностьдовер управленияв РФ:

1. по общему правилу объектом не мб денежные средства. Но, есть оговорка: если иное не установлено законом. Но есть з-н «о банках и банк деят». Ст. 5. Кредит орг-ции могут управлять денеж средствами….т.е в отношении спец субъекта

2. Денеж средства не подлежат обязательному страхованию

3. Им-во обосабливается, не входит в конкурс массу, остается на отдельных счетах

В отлич от банк вклада ДУ не предполагает получение фиксированного дохода. Довер управляющий может в рез-те деят-ти может получить полож доход или убытки. Фиксированного дохода нет. Доверит –ый Управляющий всегда будет взимать плату независимо от результата. Нет страхования.

Минимальная сумма для довер управления высокие Н: от 5,10, 15 млн руб – устанавливает банк

Доверительная собственность.

Древний институт. С древнего египта, др рима, др германии. В средние века – метод скрытия финансовой деят-ти. Развитие неодинаковое в англо-сак и романо-герм системе.– о доверительной собственности. В Герм – управление.

Траст – возможно только при наличии расщепленной собственности. когда на одну вещь практически аналогичными правами обладает несколько чел.

В РФ довер собственности невозможно. У нас только собственник может обладать распоряжение, владение, польз. Третьи лица обладать не может

Траст появ как способ обойти ограничения, установленные з-ном. Н: в др риме жена не могла наследовать после мужа, ткт не имела статуса гр-нина, чтобы передать им-во использ-ли траст. Передавали в довер собственность римского гр-нина по д-ру в кот указывалось на что можно тратить им-во, лицо не могло совершать действие как у собственника Н: уничтожить. дб использовать им-во на цели, кот не установлены договором. Нарушитель договора привлекался к ответственности – бесчестие (статус гр-нина)

Признаки траста:

1. Имущество образует отдельный фонд. И не является частью собственностью им-ва доверительного собственника

2. Титул собственности на им-во принадлежит доверительному собственнику или др лицу, действующему от его имени

3. У довер собственника есть власть и полномочия управлять им-вом в соотв с условиями учредительного акта

Учредитель доверительной собственности передает им-во одному или нескольким лицам (трасти) и оговаривает в учредительном акте что оно будет управляться в интересах одного или нескольких лиц (бенефициаров). Бенефициаром мб сам учредитель.

В англ праве учредитель (собственник им-ва) сам себя может назначить доверительным собственником (избежать налог)

Мб бенефициар не указан. Траст В отношении неопред круга лиц – благотвор цели, общественно полезные: церковные, …

Доверительный собственник имеет определенные обяз-ва перед учредителем:

• Должен по первому требованию представить отчет о своей деят-ти.

• В им-ном обороте выступает от собственного имени, а не от имени учредителя

• Им-во доверительного собственника дб отделено от собственного им-ва

• В анг праве зак-во исходит из безвозмездности осущ-ния довер собственности. Оплаты вознаграждения нет, если не предусм иное. А в США – обязательная возмездность д-ра

• Особо доверительный хар-р предполагает высокую ответ-ть доверительного собственника. За обманные действия в отнош бенефициара, то срок иск давности не распространяется

Если довер собственников несколько и 1 из них не виновен в нарушении обяз-ва, то он тоже будет нести ответ-ть в форме небрежности.

Если им-во доверительного собственника недостаточно для удовлетворения требования бенефициара возможно обращение взыскания на им-во доверительного собственника, переданного в траст

Довер собственность распростр-ся в тч на добросовестных приобретателей. Учредитель (бенефициар) может потребовать им-во добросовестного приобретателя