Раздел 2.1. Как мы тратим деньги

К содержанию

-2.1.1. Цена и качество: от чего они зависят?

-2.1.2. Инфляция и дефляция

2.1.1. Цена и качество: от чего они зависят?

Анекдот советских времен утверждал, что вопрос “Куда уходят деньги?” - один из двух, на которые так и не смогло дать ответ знаменитое армянское радио 1 . Хотя, казалось бы, что тут сложного: понятно, что заработанными деньгами мы расплачиваемся за блага, которые нужны нам для удовлетворения разнообразных потребностей. Но в то же время мы знаем, что денег часто не хватает, и, что самое удивительное, бывает так, что даже с ростом доходов экономить и отказываться от чего-то важного приходится все чаще и чаще. Давайте попробуем разобраться: почему так может происходить и как можно управлять своими расходами?

Важно осознать: ваши расходы - это всегда чьи-то доходы. Покупка пачки пельменей в магазине, билета в кино или оплата электроэнергии - это всегда, с одной стороны, трата имеющихся у вас средств, а с другой - источник доходов для других участников экономических отношений. В конкуренции за ваше внимание как потребителя и ваш кошелек и состоит суть экономической жизни в любой стране. “Все мы и охотники, и дичь одновременно… Пока мы работаем, мы охотники. Превращаясь в потребителей, мы становимся объектом охоты 2 ”.

Каждый охотник желает продать свой товар. Он рассказывает о его достоинствах, умалчивает о недостатках, прибегает к разного рода уловкам - допустимым и не очень. Мы хорошо знаем, сколько рекламы - открытой и скрытой - постоянно присутствует в нашей повседневной жизни.

В этих рыночных джунглях нам постоянно приходится решать важный и очень сложный вопрос: а как, выбирая вещь или услугу, понять, насколько она качественна? Не развалятся ли сапоги на следующий день после покупки? Заплатит ли страховая компания по проданному полису? Понравится ли мне фильм? Полетит ли вовремя самолет? Можно ли узнать ответы на эти вопросы, глядя только на цену, или нужно что-то еще?

Экономисты говорят, что блага бывают трех типов: исследуемыми, опытными и доверительными. Качество первых можно исследовать (в определенной степени, конечно) до их покупки и потребления: скажем, глядя на хлеб и (незаметно для окружающих) потрогав его, можно оценить, например, его свежесть. О качестве опытных благ (например, автомобиля) вы точно узнаете только в процессе его потребления (проведя достаточное время на дороге, если повезет, или в сервисе, если нет). Поэтому тут может оказаться

1.Армянское радио - популярная в 60–70-е годы XX века серия анекдотов, каждый из которых конструировался как парадоксальный или абсурдный ответ на обыденный вопрос (“Армянское радио спрашивают…”). Второй вопрос, на который не было дано ответа: “Откуда приходят тараканы?”

2.Пятенко С., Сапрыкина Т. Личные деньги. Антикризисная книга. М., 2010. С. 69.

Актуальный текст учебника смотрите на finuch.ru

полезен опыт знакомых или информация из других независимых источников, однако, конечно же, следует помнить, что их опыт относится не к вашему конкретному автомобилю, а только к машине такой же марки.Заплатит страховая компания или нет - тоже будет понятно только после наступления страхового случая, а никак не в момент покупки страхового полиса. И очень сложно все с благами третьего типа - доверительными. О качестве полученного образования, например, вы, скорее всего, узнаете, только когда окончите вуз и пойдете устраиваться на работу (а возможно, и гораздо позднее). Доверие продавцу со стороны покупателя - необходимое начальное условие совершения такой сделки.

Типы благ

А может ли что-то о качестве сказать цена, является ли она каким-то сигналом для покупателя ? Существует несколько стратегий поведения потребителя на рынке. Придерживаться можно, вообще говоря, любой из них, важно только осознавать, что остается “за кадром” того или иного шаблона поведения.

Есть такой подход - “мы не настолько богаты, чтобы покупать дешевые вещи”. Его сторонники фактически говорят: если товар или услуга стоят дешево, то значит, с высокой вероятностью они некачественные. Если они стоят дорого, то шанс приобрести качественную вещь намного больше.

Другая стратегия - ориентироваться на большинство, то есть на массовый, а значит, не самый дорогой сегмент: “миллионы не могут ошибаться”. Здесь перед нами фактически утверждение, что рынок во всем разберется и в процессе конкуренции плохие товары будут вытеснены хорошими.

Ну и наконец, третий вариант - “все наливают из одной бочки” или “все производится в Китае”, а потому покупаем самое дешевое - самый спорный и рискованный. Он исходит из предположения, что различий в качестве похожих товаров и услуг по большому счету нет никаких, а дифференциация цен - это маркетинговые уловки продавцов, желающих побольше заработать.

Интересно, что с точки зрения экономической теории рыночная конкуренция далеко не всегда может отделить “зерна от плевел”. Скорее, даже наоборот: если потребители не могут отличить качественный товар от некачественного перед принятием решения о покупке (а такое сплошь и рядом происходит для опытных и доверительных благ), то в итоге на рынке останутся только товары низкого качества. Они будут продаваться по низким ценам, которые

Актуальный текст учебника смотрите на finuch.ru

не позволяют поставщикам благ более высокого качества окупить издержки и выйти к потребителям. Как известно из Главы 1 , это явление получило название «ухудшающий отбор», а открывший его  Джордж Акерлоф получил в 2001 году Нобелевскую премию по  экономике.

Ухудшающий отбор и его последствия

Покупатели, не обладающие особыми навыками, не способны отличить плохую машину от хорошей. Поэтому они готовы платить за машину «усредненного» качества какую-то «усредненную» цену. Продавцы по такой «усредненной» цене готовы продавать только те машины, качество которых невысоко (хорошие машины стоят дороже). Далее →

Мы хорошо знаем, что цены на товары и услуги постоянно меняются. Вопреки широко распространенному убеждению они могут не только расти. И, более того, не всегда снижение цен - это однозначное благо для нашего кошелька.

2.1.2. Инфляция и дефляция

Инфляция - это рост цен. Если говорят, что инфляция составила 5%, то это означает, что цены за год в среднем выросли на 5%. Соответственно, тысяча рублей, которая есть у нас, утратила часть своей покупательной способности. Теперь на нее можно купить примерно столько же товаров и услуг, сколько год назад на 950 рублей (точнее, на 952,3 рубля).

Снижение покупательной способности из-за инфляции

Казалось бы, все просто. Но ведь постоянно возникает ощущение, что товары в магазине подорожали сильнее, чем сообщают средства массовой информации, цитируя официальную статистику. Как вообще ее считают, эту инфляцию? Кроме того, хорошо бы понять, а почему вообще все постоянно дорожает? Есть ли какие-то границы для роста цен? Ну и наконец, а что же делать и как управлять своим бюджетом в условиях инфляции?

Актуальный текст учебника смотрите на finuch.ru

Набор покупаемых каждым из нас товаров и услуг очень индивидуален. Одни любят путешествовать, другие - модно одеваться, третьи - вегетарианцы и не едят мясо (а кто-то жить без него не может). Цены на разные товары и услуги меняются неравномерно. Одни товары могут быстро дешеветь (так, например, происходит с ценой доступа в интернет), другие внезапно дорожать, например из-за падения курса рубля или неурожая. Кроме того, мы хорошо знаем, что цены на одни и те же продукты или услуги могут различаться в разных магазинах или городах.

Государственные статистические органы используют для оценки инфляции понятие “стандартная потребительская корзина”, в которую входит некоторый условный и усредненный набор товаров и услуг, а затем наблюдают, как ее стоимость изменилась за определенный период времени. Это изменение в относительном выражении называют индексом потребительских цен. Статистические наблюдения и расчеты, сделанные в наблюдаемых ценах, без учета инфляции, называют номинальными, а скорректированные на уровень инфляции - реальными. Если номинальные доходы в стране выросли на 5%, а инфляция составила 4%, то это означает, что реальные доходы выросли всего на 1% 1 . А если при такой же инфляции рост номинальных доходов составил 3%, то надо признать, что реальные доходы упали.

Изменение реальных доходов

1.Более точный расчет “реального” роста выглядит так: (1,05/1,04 - 1) * 100 % = 0,96 %, но отличие от простого вычитания будет важно только при высоких значениях

Актуальный текст учебника смотрите на finuch.ru

Калькуляторы инфляции

В интернете можно найти много интересных сервисов, которые позволяют наглядно увидеть, как инфляция влияет на ценность денег, сравнить между собой цены в разные моменты времени (то есть с учетом инфляции). Далее →

А вот о причинах инфляции полного согласия среди экономистов нет. Одни говорят, что все дело в ожиданиях людей. Если они считают, что в будущем цены вырастут, то начинают больше покупать и тратить - и цены могут начать расти. Другие полагают, что дело в издержках производителей. Если они по каким-то причинам выросли (или выросла жадность продавцов), то цены тоже вырастут. Ну и наконец, третьи указывают на правительство как источник инфляции. Оно печатает слишком много денег - больше, чем нужно для обслуживания экономического обмена, что и вызывает рост цен.

Медный бунт

Один из хрестоматийных примеров неудачной денежной политики государства, которая привела сначала к инфляции, а затем и к восстанию, - денежная реформа царя Алексея Михайловича, начавшаяся в 1654 году и закончившаяся Медным бунтом 1662 года. Далее →

Точно так же нет согласия относительно того, является ли инфляция абсолютным злом, с которым надо бороться, другие указывают на некоторые положительные черты этого явления. Например, “удобство” состоит в том, что инфляция делает заключенные долгосрочные контракты более гибкими: так можно корректировать цены, повышая их на уровень меньший, чем инфляция, - тем самым цены фактически снизятся. Кроме того, она может стимулировать приток сбережений в финансовую систему, так как хранить дома наличные в условиях любой инфляции невыгодно.

Интересно, что у противоположного инфляции явления - дефляции (она тоже встречается, но реже) - тоже есть свои отрицательные черты. Дефляция, например, ведет к удорожанию долга и большим сложностям для производителей, которым трудно снижать издержки (тяжело изменить цену в долгосрочном контракте в сторону не повышения, а понижения), но которые вынуждены продавать свои товары по падающим ценам.

В истории известно несколько ярких случаев очень высокой инфляции, экономисты называют это явление гиперинфляцией. Причины гиперинфляции практически всегда одинаковы: большой дефицит государственного бюджета и попытка правительства решить эту проблему за счет эмиссии денег. Исторический фон, на котором происходят гиперинфляционные события, может быть очень разным. К дефициту госбюджета могут привести и необходимость финансирования военных расходов, и популистская социальная политика, и несовершенство налоговой системы. Формы эмиссии “лишних” денег также многообразны: от “порчи” металлических монет до нелимитированных кредитов, выдаваемых центральным банком правительству в безналичной форме. Но чаще всего в истории гиперинфляции была связана с выпуском большого количества бумажных банкнот, поэтому часто можно встретить рассуждения о “риске печати денег”.

Актуальный текст учебника смотрите на finuch.ru

Гиперинфляция в истории

Самая большая инфляция в истории была зафиксирована после окончания Второй мировой войны в Венгрии. Цены на товары удваивались каждые 15 часов, а ее официальный уровень составлял 42 квадриллиона процентов в месяц. Далее →

В XXI веке самую высокую инфляцию наблюдали в африканской стране Зимбабве. В октябре 2008 года инфляция составила 231 миллион процентов в год.

Экономические последствия высокой инфляции крайне негативны. Эффект ожиданий все большего роста цен проявляется особенно остро: люди начинают тратить все больше, ничего не сберегают и цены все быстрее растут. Население и бизнес стремятся избавиться от национальной валюты, сделки заключаются либо в валюте иностранной, либо путем натурального обмена (то есть одних товаров на другие, без участия денег). Нормальные кредитные и сберегательные операции становятся просто невозможны, что приводит к экономической деградации.

Кроме того, в условиях гиперинфляции возникает так называемый эффект Оливера-Танци (по имени экономистов, впервые обративших на него внимание в ходе исследований в Латинской Америке 1 ). Суть его - в сознательном затягивании налогоплательщиками уплаты налогов. В результате проблема государственного бюджета еще больше усугубляется, что при финансировании его за счет эмиссии денег ведет к еще большей инфляции, а значит и повышению стимулов затягивать уплату налогов.

Инфляция в России

За последние 25 лет инфляция в России существенно снизилась — с более чем 100% в 1995 году до менее 4% в 2019 году. Далее →

Большая ошибка - игнорировать инфляцию и не учитывать ее в расчетах. Тем не менее, как показывают исследования 2 , принимая экономические решения, люди обычно ориентируются на номинальные значения цен, не обращая внимания на изменение реальной стоимости денег. В главе 1 эта особенность восприятия денег человеческим мозгом была названа “денежная иллюзия” Из-за этой иллюзии, в трудовых контрактах, например, редко можно встретить пункты об индексации заработной платы на уровень инфляции (или, тем более, об ее снижении в случае дефляции). Работники очень неохотно соглашаются на сокращение заработной платы даже при наличии объективных оснований. Гораздо проще они воспринимают рост заработной платы на уровень меньший, чем уровень инфляции. Это позволяет работодателям избегать большого недовольства со стороны сотрудников, хотя речь идет о фактическом снижении их дохода.

Такая же проблема существует со сбережениями. Если в экономике наблюдается или ожидается инфляция (а таких экономик в мире сейчас абсолютное большинство), то просто хранить деньги в наличной форме означает терять сбережения. В более приятной ситуации находятся заемщики. Для них увеличение инфляции означает фактическое снижение

1.Вито Танци. Правительство и рынки: меняющаяся экономическая роль государства. — М.: Издательство Института Гайдара, 2018. – 584 с.

2.См.: Акерлоф Дж. Денежная иллюзия // Акерлоф Дж. Spiritus Аnimalis, или Как человеческая психология управляет экономикой. М.: Юнайтед Пресс, 2010. С. 64–75.

Актуальный текст учебника смотрите на finuch.ru

стоимости долга (именно поэтому государства с большими объемами долга в национальной валюте иногда прибегают к инфляционному механизму его обесценения). Наоборот, снижение инфляции - приятная новость для кредитора и печальная для должника, особенно если в договоре ничего не сказано о механизме корректировки процентной ставки.

Отсюда очень простой вывод: принимая финансовые решения, помните про инфляцию, даже если это очень сложно делать.

Эффект латте и денежная иллюзия

Таким образом, эффект латте показывает, что даже минимальные суммы сегодня при успешном и рациональном инвестировании на большом временном горизонте превращаются в существенные сбережения. Далее →

Куда делось десятое яйцо или что нам нужно знать о шринкфляции?

Скорее всего вы не могли не заметить на полках в супермаркетах как литр молока превратился в 0,9, а фотографии коробок с 9 яйцами вместо десятка уже продолжительное время не сходят со страниц социальных сетей. У этого явления есть термин – «шринкфляция» (от английских слов «to shrink» (сжиматься) и «inflation» (инфляция). Есть другое название – «даунсайзинг» (downsizing), русскоязычный термин пока не появился. Далее →

Актуальный текст учебника смотрите на finuch.ru