2. Решение управленческих задач

2.1. Операционный анализ

Операционный анализ — это элемент управления затратами, сущность которого состоит в изучении зависимостей финансовых результатов деятельности хозяйствующего субъекта от издержек и объемов производства и реализации продукции, товаров, услуг. Данный вид анализа считается одним из наиболее эффективных средств планирования и прогнозирования деятельности предприятия, также он может использован в ценообразовании. В специальной литературе вместо термина «операционный анализ» могут быть также использованы термины «анализ точки безубыточности (break-even point)», «CVP-анализ (costs, volume, profit — анализ „затраты-объем-прибыль“)»

Пожалуй, главным достоинством операционного анализа является возможность простого и эффективность моделирования (анализ "что - если") влияния на прибыль изменения сразу нескольких факторов:

• объема выпуска;

• состава и величины затрат;

• цены на продукты;

• структурные сдвиги в ассортименте продуктов предприятия.

Такое моделирование и анализ "что – если" совершенно необходимы для выбора рациональных решений в управлении и планировании.

Операционный анализ часто трактуется в более узком смысле как анализ точки безубыточности (критической точки). Заработать прибыль — значит продать продукции столько, чтобы покрыть все затраты на ее производство и после этого иметь как-то «остаток». Планируя свою прибыль, оптимист задаст вопрос: «Сколько нужно продать, чтобы получить хороший навар?». Пессимист будет более осторожным, интересуясь: «Сколько нужно продать, чтобы не прогореть, чтобы свести концы с концами?». Все эти вопросы сходятся в одной точке — в определении того объема продаж, ниже которого предприятие будет терять деньги, выше которого — зарабатывать. Этот минимально допустимый объем продаж, который покрывает все затраты на изготовление продукции, не принося при этом ни прибыли, ни убытков, получил название точка безубыточности. Точку безубыточности можно определить в единицах продукции или в денежном выражении. Кстати, расчет этой точки является необходимым и стандартным разделом разработки любого бизнес-плана.

Первым шагом операционного анализа является расчет и анализ затрат на выпуск продукции. Например, в бухгалтерском учете для расчета себестоимости используется разнесение затрат на прямые и косвенные. Прямые затраты связаны с производством отдельных видов продукции и могут быть непосредственно отнесены на их себестоимость. Косвенные затраты - это все прочие затраты. Ключевым же в операционном анализе является другое деление тех же затрат - на постоянные и переменные. Постоянные затраты не зависят от объема реализации, но при этом прямо пропорциональны времени (например, арендная плата, проценты за кредит) и требуют своего покрытия независимо от объема реализации. Переменные затраты пропорциональны объему реализации (например, оплата материалов).

Классификация основных типов затрат приведена в таблице.

Затраты	Постоянные	Переменные
Прямые	Прямо относимые постоянные затраты Амортизация станков и оборудования	Затраты на сырье и материалы Отдельная часть трудозатрат Силовая электроэнергия Комиссионные Транспортные
Косвенные	Зарплата администрации Косвенная зарплата персонала Аренда Страхование Тепловая энергия Амортизация зданий	Электроэнергия общепроизводственная Коммерческие расходы

При операционном анализе делаются ограничения и допущения, позволяющие упростить анализ.

Выручка и затраты должны относиться к одному и тому же периоду времени (месяц, квартал, полгода, год).

Объем производства равен объему реализации, а на практике между производством и реализацией часто существует временной лаг.

Условия деятельности фирмы описываются линейными зависимостями, а в реальности постоянные затраты являются ступенчато постоянными, возрастая скачками при значительных увеличениях объемов реализации.

Цены могут снижаться при увеличении объемов реализации, но при увеличении объемов могут снижаться и удельные переменные затраты.

Математическая модель операционного анализа

Взаимосвязь "затраты-объем-прибыль" может быть выражена графически или с помощью формул. Для математической интерпретации операционного анализа введем следующие переменные:

Количество единиц продукции (товара), штук х

Цена единицы продукции, руб/шт с

Выручка от реализации (маржинальный доход), руб s

Переменные затраты на единицу продукции, руб/шт k

Постоянные затраты, руб z

Переменные затраты, руб w

Полные затраты, руб y

Чистая прибыль, руб   р

Графические зависимости затрат, выручки и прибыли от объемов продаж

Переменные затраты w(x) = k ∙ x (2.1)

Полные затраты y(x) = z + w или y(x) = z + k ∙ x (2.2)

Выручка от реализации s(x) = c ∙ x (2.3)

Чистая прибыль, руб р(x) = s – y или р(x) = s – z – w (2.4)

На графике точка безубыточности определяется:

• как точка пересечения прямой полных затрат и прямой выручки от реализации;

• или как точка пересечения прямой прибыли с осью ординат x.

Аналитические формулы

Запишем уравнение прибыли (2.4) с учетом выражений 2.1, 2.2 и 2.3

p = c ∙ x – z - k ∙ x (2.5)

Перепишем последнее выражение относительно переменной x

Если p = 0, то значение х будет называться точкой безубыточности х* в натуральном выражении:

(2.6)

Для расчета точки безубыточности в денежном выражении s*, которую часто называют критическим объемом продаж, полагаем, что переменные затраты прямо пропорциональны объему продаж k = w/s.

Запишем выражение чистой прибыли p = s – z – w для точки безубыточности , когда p = 0

0= s* – z –k∙ s*

Откуда: или (2.7)

Достигнув точки безубыточности, можно начинать подсчитывать свои прибыли. При этом возникает следующий логичный вопрос, на какие темпы роста прибыли мы можем рассчитывать? Характеристику возможных темпов роста прибыли нашей компании дает операционный рычаг (он же — операционный леверидж, он же — operating leverage). Задача операционного рычага — показать, на сколько процентов вырастет прибыль предприятия при изменении выручки на 1%. Для расчета операционного рычага используется формула:

Операционный рычаг (2.8)

Интересной закономерностью, выявляемой в ходе операционного анализа, является то, что при увеличении объема продаж после точки безубыточности (обозначим ее как x_i) прибыль будет возрастать непропорционально быстро в процентном отношении по отношению к увеличению объемов продаж (числу единиц товара).

Процент прироста объемов продаж (2.9)

Процент прироста прибыли(2.10)

При этом падение выручки на несколько процентов (например, из-за снижения цены) может вызвать уменьшение прибыли в несколько раз и наоборот. Чтобы избежать столь неустойчивой и рискованной ситуации, руководители предприятия должны стараться поддерживать объемы реализации не менее чем на 15-20% выше точки безубыточности, т.е. иметь запас прочности.

Рассмотрим методы операционного анализа на конкретных примерах.

Задача 1

Фирма решила продавать новый товар А. Она может кутить его по 50 рублей за шт., а продавать планирует по 90 руб./шт. Арендная плата за торговое место составляет 200 руб. Сколько единиц товара нужно продавать, чтобы достигнуть точки безубыточности?

Решение задачи со всеми необходимыми пояснениями представлено на Рис. 2.1.

В расчетной таблице формулы вводятся в ячейках строки 9, а затем они копируются вниз до 19-ой строки методом протаскивания. Не забывайте использовать абсолютные ссылки. Например, в ячейке В9 введена ссылка =$H$6, а в ячейке С9 введена формула =$H$5*A9.

Для построения точечной диаграммы 2-го вида нужно выделить блок ячеек A8:A19, а затем, при удерживаемой клавише [Ctrl], выделить блок ячеек D8:F19. Для пояснения графика используются Выноски из группы инструментов Фигуры на вкладке Вставка.

Операционный анализ задачи 1

Чтобы покрыть свои затраты, фирме нужно продавать 5 единиц товара А.

Начиная с выпуска в 5 единиц, каждая следующая единица

Рис. 2.1

Каждая следующая единица товара А будет приносить прибыль.

Так при увеличении объема продаж с 6 до 7, т.е. на 17%, прибыль возрастает с 40 до 80 руб, то есть на 100%, а при продаже следующей единицы товара (прирост 14%) прибыль возрастает еще на 40 руб или только на 50%.

Наблюдаемый эффект операционного рычага – следствие наличия в структуре затрат постоянных затрат, не зависящих от объема реализации, но растущих со временем. Их нужно оплачивать каждый месяц независимо от объема реализации за этот месяц.

Снижение менеджерами постоянных затрат (накладных расходов) на определенную величину приводит к сдвигу влево точки безубыточности и увеличению прибыли. Снижение переменных затрат на ту же величину приводит к меньшим изменениям в точке безубыточности. Поэтому можно сказать, что снижение постоянных затрат является ключевой проблемой управления затратами.

Эти эффекты удобно исследовать графически и таблично, используя электронные таблицы для вычислений и построения графиков.

Моделирование влияния затрат на прибыль

Задание 1

Фирма при постоянных затратах 200 руб. продает 6 единиц товара и имеет прибыль 40 руб. на единицу товара. Если менеджерам удается снизить постоянные затраты на 15% (введите в ячейке H6 число 170), то, при том же объеме продаж (6 единиц), прибыль составит уже 70 руб.

Ответ представлен на рис. 2.2. В этом случае произойдет смещение точки безубыточности влево до 4,25 (а, поскольку товар делить нельзя, то до 4 единиц).

Задание 2

Если удастся снизить удельные переменные затраты на 15% с 50 до 42,5 руб. (восстановите в ячейке H6 значение 200, а в ячейке H5 введите число 42,5), то при том же объеме продаж (6 единиц), прибыль составит уже 85 руб. Точка безубыточности сместится влево до 4 единиц.

Задание 3

Если же по причине изменения спроса на рынке фирме придется снизить цену товара на 15% до 76,5 руб (восстановите в ячейке H6 значение 200, в ячейке H5 число 50, а в ячейке H4 введите число 76,5), то при прежнем выпуске 6 единиц товара фирма будет нести убытки в размере 41 руб. на единицу товара.

Но, если бы фирма продавала не 6, а 8 единиц товара, то убытков бы удалось избежать, хотя прибыль при этом составила бы всего 12 руб. на единицу товара.

Задание 1 с=90, k=50, z=170

Задание 2 с=90, k=42,5, z=200

Задание 3 с=76,5, k=50, z=200

Рис. 2.2

Задача 2

Фирма производит два типа продуктов А и Б. Имеется отчет за соответствующий отчетный период о формировании прибыли и расходов.

Наименование	Продукт А	Продукт Б
Цена единицы товара, руб.	5	10
Переменные затраты на единицу товара, руб.	4	3
Постоянные затраты, руб.	128	172
Объем реализации, штук	100	60

Требуется ответить на ключевые вопросы ведения бизнеса:

• какой продукт приносит наибольшую прибыль;

• производство какого продукта нужно расширять и финансировать, а какого - сворачивать;

• какие затраты наиболее значительны, и т.п.

Решение задачи со всеми необходимыми пояснениями представлено на Рис. 2.3. Точку безубыточности для двух продуктов следует рассчитывать в денежном выражении по формуле 2.7.

Операционный анализ задачи 2

1. Фирма при объемах суммарной реализации (выручка) 1100 руб. работает прибыльно - чистая прибыль 220 руб. Критический объем суммарных продаж (точка безубыточности) равен 635.

2. Фирма работает прибыльно за счет реализации продукта Б, который дает 248 руб. чистой прибыли.

3. Производство продукта А убыточно. Критический объем реализации продукта А 640 руб., а фактическая выручка от реализации продукта А – 500 руб., то есть левее точки безубыточности.

Чтобы работать прибыльно возможно несколько управленческих решений :

1. Нужно увеличить объем производства продукта А не менее чем до 128 единиц (это точка безубыточности) при тех же издержках.

2. Нужно снижать переменные затраты на продукт А более 3,72 руб. за единицу товара, (при том же объеме производства 100 единиц).

Для нахождения этих критических затрат продукта А

воспользуйтесь командой Подбор параметра:

3. Нужно свернуть производство продукта А и наращивать объемы производства продукта Б.

Рис 2.3