Доходы, расходы и прибыль банка.
Доходы банка делятся на следующие группы:
1. Доходы от пассивных операций. Сюда относятся доходы банка в виде вознаграждения за ведение счетов клиентов (выдача наличных денег, проведение безналичных платежей и пр.).
2. Доходы от активных операций. Доходы по активным операциям банка делятся на операционные (соответствующие основным функциям банка) и прочие (неоперационные). Операционные доходы можно разделить на процентные и непроцентные. Процентные доходы - полученные банком проценты за выданные кредиты и принадлежащие ему депозиты и иные счета, размещенные в других банках и в ЦБ РФ. К процентным доходам относятся также доходы по активным операциям с ценными бумагами, лизинговым операциям. К непроцентным доходам относятся доходы по валютнообменным операциям, операциям доверительного управления; в виде дивидендов по акциям, находящимся в собственности банков. К прочим доходам относятся доходы за информационные, консультационные, обучающие услуги банка. Сюда также можно отнести доходы, имеющие нерегулярный характер (прибыль от продажи имущества, полученные банком штрафы и неустойки и пр.).
Расходы банка можно разделить на операционные (соответствующие его функциям) и прочие (неоперационные). К операционным относятся расходы процентные и непроцентные. Процентные расходы - уплаченные банком проценты за привлеченные средства (займы, депозиты, вклады), а также за выпущенные ценные бумаги. Непроцентные расходы - расходы на заработную плату работникам банка, на комиссионное вознаграждение, на создание некоторых резервов, на покрытие убытков, эксплуатационные расходы (амортизационные отчисления, расходы на текущий ремонт, материальные затраты, коммунальные платежи, транспортные расходы, оплата услуг связи, расходы на рекламу, аренду и пр.). Прочие расходы банка: обязательные платежи, убытки от переоценки активов банка, уплаченные штрафы и пр.
Формирование и распределение прибыли коммерческого банка
Активы, приносящие доход - это все виды кредитов юридическим и физическим лицам, банкам, вложения средств в ценные бумаги, в факторинговые и лизинговые операции, в другие предприятия. В ряде случаев для расчета этого коэффициента используют средний остаток актива, определяемый на основе итога актива баланса банка, очищенного от регулирующих статей (Инструкция № 1 ЦБ РФ). Мировые стандарты коэффициента процентной маржи составляют 3-4 %. Процентная маржа по ссудным операциям рассчитывается по формуле:
Коэффициент достаточной процентной маржи характеризует минимально необходимый для конкретного банка уровень маржи и определяется по формуле:
Понятие и структура финансового рынка. Участники финансового рынка.
Финансовый рынок – это рынок, на котором обращаются финансовые активы. Он представляет собой систему различных, но тесно взаимосвязанных рынков. Его можно рассматривать как совокупность финансовых институтов, каждый из которых наделен определенными полномочиями по ведению операций с конкретным набором финансовых инструментов.
Валютный рынок – это рынок, на котором его участники (субъекты) продают и покупают товары (объекты), имеющие валютную ценность.
Денежный рынок состоит из нескольких сегментов: дисконтного рынка, рынка межбанковских кредитов, рынка евровалют, рынка депозитных сертификатов.
Дисконтный рынок – на нем продаются и покупаются векселя. Его роль заключается в обеспечении равномерного притока денег в экономику, что очень важно для поддержания ее сбалансированности. Операторами на этом рынке являются ЦБ РФ и коммерческие банки.
Рынок межбанковских кредитов - на этом рынке коммерческие банки кредитуют друг друга. Межбанковские кредиты предоставляются в форме продажи излишка средств коммерческого банка на резервном счете в ЦБ РФ сверх величины обязательного резерва, а также в форме сделки «РЕПО», представляющей собой продажу ценных бумаг с условием обратного выкупа.
Рынок евровалют – на этом рынке осуществляется торговля краткосрочными финансовыми инструментами номинированными в евровалютах – валютах, имеющих хождение вне страны-эмитента и широко использующихся в международных экономических отношениях.
Рынок депозитных сертификатов – на этом рынке продаются депозитные сертификаты, представляющие собой свидетельство о крупных срочных вкладах в банках со сроком, как правило, не превышающим одного года и являющиеся ценными бумагами.
Рынок капитала - делится на рынок ссудного капитала и рынок долевых ценных бумаг.
Рынок ссудного капитала – он включает рынок долгосрочных банковских ссуд и рынок долговых (долгосрочных) ценных бумаг. На этом рынке обращаются долгосрочные финансовые инструменты, предоставляемые на условиях срочности, возвратности и платности. Отношения между субъектами этого рынка носят кредитный характер.
Рынок долевых ценных бумаг. На этом рынке обращаются долевые ценные бумаги - акции, подтверждающие право собственности их владельцев на определенное имущество (долю в уставном капитале организации) и, как правило, на участие в управлении этим имуществом.
Рынок ценных бумаг. Это рынок, на котором обращаются как собственно ценные бумаги, так и их заменители (сертификаты, купоны и т.п.).
Участниками рынка ценных бумаг являются: эмитенты – организации, выпускающие ценные бумаги с целью привлечения необходимых им денежных средств, инвесторы – лица, покупающие ценные бумаги с целью получения дохода, имущественных и неимущественных прав, посредники – лица, оказывающие платные услуги эмитентам и инвесторам по достижению их целей.
В зависимости от сроков совершения операций с ценными бумагами рынок ценных бумаг подразделяется на спотовый, где обмен ценных бумаг на денежные средства осуществляется практически во время сделки, и срочный, где осуществляется торговля срочными контрактами (форвардами, фьючерсами, опционами, свопами).
На форвардном рынке стороны договариваются о поставке имеющихся у них в действительности ценных бумаг с окончательным расчетом к определенной дате в будущем.
На фьючерсном рынке производится торговля контрактами на поставку в определенный срок в будущем ценных бумаг или других финансовых инструментов, реально продаваемых на финансовом рынке.
На опционном рынке производится купля-продажа контрактов с правом покупки или продажи определенных финансовых инструментов по заранее установленной цене (цене исполнения опциона) до окончания их срока действия.
Рынок свопов – рынок прямых обменов контрактами между участниками сделки с ценными бумагами. Он гарантирует им взаимный обмен двумя финансовыми обязательствами в определенный момент в будущем.
В зависимости от форм организации совершения сделок с ценными бумагами рынок ценных бумаг подразделяется на биржевой и внебиржевой.
Биржевой рынок – это сфера обращения ценных бумаг в специально созданных финансовых институтах (фондовых биржах) для организованной и систематической продажи и перепродажи ценных бумаг. Торговлю на фондовой бирже осуществляют только члены биржи и только теми ценными бумагами, которые допущены к продаже на бирже.
Внебиржевой рынок – система крупных торговых площадок, осуществляющих торговлю многими видами ценных бумаг. Торговля здесь подчинена строгим правилам. Часто объемы внебиржевой торговли превышают объемы операций на фондовых биржах.
В зависимости от процесса вывода ценных бумаг на рынок различаются первичный и вторичный рынок ценных бумаг.
На первичном рынке происходит первичное размещение вновь выпущенных ценных бумаг. Назначение этого рынка заключается в привлечении финансовых ресурсов, необходимых для инвестиций в производство, его диверсификации, концентрации и централизации. Назначение этого рынка состоит также в создании условий для получения учредительской прибыли (прибыли, которую получают учредители компаний, продавая свои акции уже не по номиналу, а по рыночной цене на вторичном рынке). Участниками этого рынка являются эмитенты и инвесторы.
На вторичном рынке продаются (перепродаются) ценные бумаги, уже прошедшие первичное размещение. Вторичные рынки ценных бумаг служат для перераспределения имеющихся финансовых ресурсов в соответствии с потребностями и возможностями субъектов хозяйствования. Цены на вторичном рынке, как правило, выше, чем цены на эти же ценные бумаги при их первичном размещении. Существование вторичного рынка стимулирует эмитентов увеличивать объемы эмиссии, а инвесторов - объемы покупок на первичном рынке.
Рынок страховых полисов и пенсионных счетов. Это особый рынок со своими финансовыми инструментами и институтами, действующими на договорной основе. На рынке страховых полюсов и пенсионных счетов основными видами деятельности являются страхование и пенсионное обеспечение. Основные институты этого рынка - страховые компании, перестраховочные общества, общества взаимного страхования и негосударственные пенсионные фонды.
Ипотечный рынок. Ипотечное кредитование предусматривает обеспечение кредита реальным залогом (недвижимостью в виде земельного участка, квартиры, здания) и если заемщик не возвращает долг, то имущественные права на залог переходят к кредитору.
По российскому законодательству фондовые биржи создаются в форме некоммерческого партнерства и осуществляют свою деятельность на основе лицензий по операциям с ценными бумагами с фиксированным доходом и с долевыми ценными бумагами. Биржа организует торговлю только между членами биржи, которыми могут быть исключительно профессиональные участники рынка ценных бумаг. Внутренние документы биржи регламентируют порядок вступления, выхода и исключения из членов биржи.
Наиболее полно функции инвестиционного банка в России выполняет Центральный банк. В качестве брокера он работает по поручению Правительства РФ, обеспечивая функционирование вторичного рынка государственных ценных бумаг; в качестве дилера – приобретает государственные ценные бумаги за собственные средства; в качестве специализированной организации по учету, хранению и расчетам по операциям с государственными ценными бумагами - выполняет функции депозитария, расчетного и клирингового центра. ЦБ РФ выполняет также операции по обслуживанию государственного долга, по сбору и анализу информации о рынке ценных бумаг и другие операции, свойственные инвестиционным банкам.