3.6.5. Индексный метод анализа

Мощным орудием сравнительного анализа экономики являются индексы. Индексный метод основывается на относительных показателях, выражающих отношение уровня данного явления к уровню его в прошлое время или к уровню аналогичного явления, принятому в качестве базы. Индексный метод можно применять в мультипликативных и кратных моделях.

С помощью индексов в анализе финансово-хозяйственной деятельности решаются следующие основные задачи:

• оценка изменения уровня явления;

• выявление роли отдельных факторов в изменении результативного признака;

• оценка влияния изменения структуры совокупности на динамику.

В зависимости от степени охвата подвергнутых обобщению единиц изучаемой совокупности индексы подразделяются на индивидуальные и общие. Индивидуальные индексы характеризуют изменения отдельных единиц совокупности. Общие индексы выражают сводные результаты совместного изменения всех единиц, образующих совокупность.

Пример 27

Рассмотрим расчет индивидуальных индексов по реализации красок и лаков предприятия (табл.3.13.).

Из данных таблицы 3.13. видно, что уменьшение реализации лаков и красок произошло в основном в результате снижения объема продаж на 23,7% замедление снижения реализации товаров связано с ростом цен в 1,038. Таким образом, совокупное влияние факторов привело к тому, что реализация товаров снизилась на 20,8%.

Таблица 3.13

Расчет индивидуальных индексов реализации красок и лаков

Показатели	Базисный период	Отчетный период	Индивидуальный индекс
цена за 1 кг (долл)	1,30	1,35	1,038
объем продаж (тонн)	2658	2028	0,763
реализация (тыс.долл)	3455,4	2737,8	0,792

Применяя агрегатную форму индекса можно, например, определить влияние на объем произведенной или реализованной продукции фактора количества и цен.

Jpq = JpJq

- влияние цен

- влияние количества

- совокупное влияние факторов

Пример 28. Рассмотрим расчет влияния факторов на основании данных таблицы о реализации товаров

Таблица 3.14

Реализация продовольственных и непродовольственных товаров

Из данных расчета видно, что реализация продовольственных и непродовольственных товаров в отчетном году по сравнению с базисным годом увеличилась на 56,8%, что составило 2,3 тыс.руб. Увеличение реализации товаров произошло практически только за счет роста цен в 1,796 раза, при этом физический объем продажи товаров снизился на 43,9%.

3.6.6. Интегральный способ расчета

Элиминирование как способ детерминированного факторного анализа имеет существенный недостаток, так расчет влияния факторов производится поочередно, не учитывая совместное воздействие, и даже простая перестановка факторов в модели дает совершенно разные результаты.

Чтобы избавиться от этого недостатка в мультипликативных, кратных и смешанных моделях типа у = а / (в+с) можно использовать интегральный способ расчета. Его сущность заключается в том, что общий абсолютный прирост от взаимодействия факторов раскладывается между ними пропорционально изолированному их воздействию. Приведем алгоритм расчета влияния факторов для разных типов моделей:

1. у = ав

влияние фактора a

влияние фактора b

или

влияние фактора а

влияние фактора b

влияние фактора а

влияние фактора b

влияние фактора с

влияние фактора а

влияние фактора b

влияние фактора с

Таким образом, использование выше перечисленных формул не потребует знания всего процесса интегрирования. Достаточно в эти готовые рабочие формулы подставить необходимые числовые данные и провести соответствующие расчеты.

Пример 29. Рассмотрим каким образом, согласно формулы Дюпона, на изменение рентабельности капитала предприятия влияет коэффициент оборачиваемости и рентабельности продаж.

Таблица 3.15.

Показатели деятельности предприятия

Формула Дюпона:

R_k=k_o*R_п – двухфакторная мультипликативная модель

В результате ускорения оборачиваемости капитала с 2,12 до 2,15 рентабельность капитала предприятия выросла на 0,13%.

В результате роста рентабельности продаж на 0,63%, общая рентабельность капитала предприятия выросла на 1,35%.

Таким образом, за изучаемый период рентабельность капитала всего выросла на 1,48%:

+0,13+1,35=1,48%

Пример 30. Рассмотрим применение интегрального способа расчета для кратной модели. В качестве примера возьмем данные расчета рентабельности продаж.

Таблица 3.16

Показатели деятельности предприятия

Проведенные расчеты показывают, что рентабельность продаж в исследуемом периоде выросла на 0,63%, данное изменение было обусловлено ростом прибыли и выручки от продажи. Согласно результатов, полученных с помощью интегрального метода расчета увеличение прибыли привело к росту рентабельности от продажи на 0,02% остальной прирост на 0,61% был обусловлен изменением объема продаж.