7. Финансовое планирование и прогнозирование в организации

Финансовое планирование является одним из важнейших этапов стратегического планирования деятельности предприятия. Его цель – разработка эффективной системы управления финансами для достижения стратегических и тактических целей предприятия.

Финансовая стратегия предприятия представляет собой систему долгосрочных целей финансовой деятельности предприятия и наиболее эффективных путей их достижения.

Финансовое планирование представляет собой процесс разработки системы финансовых планов и финансовых норм и нормативов по обеспечению развития предприятия необходимыми финансовыми ресурсами на предстоящий плановый период.

Следует различать следующие методы составления финансовых планов, расчеты прогнозирования финансовых показателей при планировании финансовых показателей:

– расчетно-аналитический (финансовые показатели рассчитываются на основе анализа достигнутых величин, показателей рассчитанных за прошлый период, индексов их развития и экспертных оценок развития в планируемый период);

– балансовый (построение баланса имеющихся в наличии средств и потребности в их использовании (остаток на начало + поступления = остаток на конец + расходы);

– нормативный (используется при наличии установленных норм и нормативов);

– метод оптимизации плановых решений (разработка ряда показателей планового периода и выбор из них оптимального на основе ряда критериев).

Финансовое планирование включает разработку следующих разделов (планов):

– план по финансовым результатам и распределению прибыли;

– баланс доходов и расходов (бюджет предприятия);

– план по инвестициям и их финансированию;

– плановый агрегированный баланс предприятия;

– план обеспечения безубыточности производства.

Исходными данными для разработки финансовых планов служат:

– целевые стратегические нормативы по основным направлениям финансовой деятельности на предстоящий период;

– результаты финансового анализа за предыдущий период;

– финансовая политика предстоящего периода по всем направлениям финансовой деятельности;

стоимостные показатели планов развития предприятия, определяемые в ходе технико-экономического планирования;

– действующая система ставок налоговых платежей и кредитных ставок на рынке капитала.

Период разработки финансовых планов непосредственно увязывается с периодом стратегического и технико-экономического планирования, так как результаты планов развития предприятия являются базой финансового планирования. Таким образом, финансовое планирование на предприятии базируется на использовании трех основных его систем (см. табл. 2)

Таблица 2

Характеристика основных финансовых планов

Системы финансового планирования	Основной методический подход к осуществлению планирования	Формы реализации результатов финансового планирования	Период планирования
1	2	3	4
1. перспективное финансовое планирование	прогнозирование	Разработка долгосрочного финансового плана по важнейшим направлениям финансовой деятельности предприятия	До 3-х лет
2. текущее финансовое планирование	Технико-экономическое о боснование	Разработка текущих финансовых планов по отдельным аспектам финансовой деятельности предприятия	1 год
3. Оперативное планирование финансовой деятельности	бюджетирование	Разработка и доведение до исполнителей бюджетов, платежных календарей и других оперативных плановых заданий по всем основным вопросам финансовой деятельности	Месяц, квартал

Финансовое прогнозирование - это обоснование показателей финансовых планов, предвидение финансового положения на тот или прочий временной период. В теории и на практике выделяют среднесрочное (5 - 10 лет) и долгосрочное (более 10 лет) финансовое прогнозирование.

Главная цель финансового прогнозирования состоит в определение реально возможного объема финансовых ресурсов и их потребности в прогнозируемом периоде. Финансовые прогнозы являются необходимым элементом и одновременно этапом в выработке финансовой политики.

В теории и на практике используются различные методы прогнозирования:

• метод экспертных оценок (опрос с использованием дельфийского метода, представительский опрос и др.);

• метод обработки пространственных и временных совокупностей;

• метод ситуационного анализа и прогнозирования, в том числе методы имитационного моделирования, модели роста;

• метод пропорциональных зависимостей показателей, включая производственные функции и функции издержек.

Стратегический финансовый прогноз разрабатывается исходя из целей ведения бизнеса, с учетом макроэкономических процессов в экономике, финансовой политики государства, в том числе налоговой, таможенной политики; состояния и развития финансовых рынков, инвестиционных, инфляционных процессов и т. п.

Текущие финансовые прогнозы разрабатываются с учетом прогнозных тенденций и в конечном итоге принимают форму баланса доходов и расходов предприятий.

Долгосрочные и краткосрочные прогнозы отличаются не только масштабом, но и целями.

Если главной целью долгосрочного прогноза является определение допустимых с позиции финансовой устойчивости темпов расширения предприятия, то целью краткосрочного прогноза является обеспечение постоянной платежеспособности предприятия.

Финансовый прогноз, равно как и собственно процесс его разработки, следует рассматривать как систему обобщения, творческого анализа и взаимоувязки финансовых показателей всех граней деятельности и развития предприятия. Следует иметь в виду, что в процессе финансового прогнозирования должны учитываться многие неформализуемые факторы, которые повышают жизнеспособность финансового обеспечения функционирования организации.