4. Оперативне фінансове планування
Оперативне фінансове планування полягає в розробці системи оперативних фінансових планів надходжень і видатків грошових коштів на підприємстві на період до одного року.
Мета оперативного фінансового планування – контроль за формуванням і використання фінансових ресурсів підприємства.
Оперативне фінансове планування передбачає складання таких документів.
1) платіжний календар;
2) касовий план;
3) кредитний план.
Платіжний календар. У процесі складання платіжного календаря вирішуються такі завдання:
- організація обліку часового суміщення грошових надходжень і наступних виплат підприємства;
- формування інформаційної бази про рух грошових притоків і відтоків;
- систематичний облік змін в інформаційній базі;
- аналіз неплатежів (за сумами і джерелами виникнення) і організація конкретних заходів їх подолання;
- розрахунок потреби у короткостроковому кредиті у разі часового несуміщення грошових надходжень і зобовʼязань та оперативне придбання позичкових засобів;
- обчислення (за сумами і термінами) тимчасово вільних коштів підприємства;
- аналіз фінансового ринку з позиції найбільш надійного і вигідного розміщення тимчасово вільних коштів підприємства.
Платіжний календар складається на місяць, 15 днів, декаду, 5 днів.
Касовий план. Такий план необхідний для контролю обороту готівки у касі підприємства. Під час його складання використовують такі вихідні дані:
- очікувані виплати з фонду оплати праці;
- інформація про продаж продукції або матеріальних ресурсів за готівку;
- відомості про витрати на відрядження;
- відомості про інші надходження і виплати готівкою.
Касовий план складається на квартал і у встановлені строки передається у кредитну установу. З якою підприємство складає договір про розрахунково-касове обслуговування.
Кредитний план. Такий план складається для обґрунтування потреби в кредиті.
2. Планування прибутку
Одним з важливих показників результативної діяльності підприємства в умовах ринку є прибуток.
Прибуток – це частина виручки, що залишається після відшкодування усіх витрат на виробничу й комерційну діяльність підприємства.
Планування прибутку включає планування формування прибутку та планування розподілу прибутку.
Планування формування прибутку
Для визначення прибутку підприємства та його планування всю діяльність підприємства класифікують за видами, що показані на рисунку 11.4.
Відповідно до Звіту про фінансові результати та видів діяльності підприємства. Які передбачені у цьому звіті, формуються і визначаються такі види прибутку (фінансового результату):
- прибуток від основної діяльності;
- прибуток від операційної діяльності;
- прибуток від звичайної діяльності;
- чистий прибуток.
ДІЯЛЬНІСТЬ ПІДПРИЄМСТВА
Надзвичайна Ліквідація
наслідків -
пожеж; -
повені; -
техногенних аварій та ін.
Звичайна
Операційна діяльність
Інша діяльність
Інвестиційна -
операції з необоротними активами; -
операції з фінансовими інвестиціями; -
надання позик; -
надходження дивідендів від фінансових
інвестицій; -
реалізація майнових комплексів; -
переоцінка необоротних активів та
інвестицій; -
та ін.
Фінансова -
випуск акцій; -
отримання і погашення кредитів; -
виплата дивідендів; -
фінансова оренда активів; -
сплата відсотків за користування
коштами; -
доходи від спільної діяльності; -
та ін.
Інша операційна -
реалізація інвалюти; -
реалізація інших оборотних активів; -
операційна оренда активів; -
дослідження і розробки; -
операційні курсові різниці; -
створення резервів сумнівних боргів; -
уцінка запасів; -
отримання і сплата пені, штрафів та
інших санкцій; -
списання заборгованості та ін.
Основна Діяльність
повʼязана з виробництвом і реалізацією
продукції, яка є головною метою створення
підприємства і забезпечує основну
частку його доходу
Рисунок 11.4 – Класифікація видів діяльності підприємства для визначення прибутку
Розглянемо формування кожного виду прибутку.
Рисунок 11.5 – Формування прибутку підприємства
Таблиця 13.4. Методика визначення фінансових результатів
Стаття |
Код рядка |
Показник за звітний період |
1 |
2 |
3 |
Дохід (виручка) від реалізації продукції (товарів, робіт, послуг) |
010 |
Сума (+) |
Податок на додану вартість |
015 |
(-> |
Акцизний збір |
020 |
(-) |
Витрати, які виключаються з виручки |
025 |
(-) |
Інші вирахування з доходу |
030 |
(-) |
Чистий дохід (виручка) від реалізації продукції (товарів, робіт, послуг) |
035 |
(=) |
Собівартість реалізованої продукції (товарів, робіт, послуг) |
040 |
(=) |
Валовий: |
|
|
- прибуток |
050 |
= (+) |
- збиток |
055 |
= (-) |
Інші операційні доходи |
060 |
(+) |
Адміністративні витрати |
070 |
(-) |
Витрати на збут |
080 |
(-) |
Інші операційні витрати |
090 |
(-) |
Фінансові результати від операційної діяльності: |
|
|
- прибуток |
100 |
= (+) |
- збиток |
105 |
=(-) |
Дохід від участі в капіталі |
110 |
(+) |
Інші фінансові доходи |
120 |
(+) |
Інші доходи |
130 |
(+) |
Фінансові витрати |
140 |
(-) |
Втрати від участі в капіталі |
150 |
(-) |
Інші витрати |
160 |
(-) |
Фінансові результати від звичайної діяльності до оподаткування: |
|
|
- прибуток |
170 |
= (+) |
- збиток |
175 |
= Н |
Податок на прибуток від звичайної діяльності |
180 |
(-) |
Фінансові результати від звичайної діяльності: |
|
|
- прибуток |
190 |
= (+) |
- збиток |
195 |
= (-) |
Надзвичайні: |
|
|
- доходи |
200 |
(+) |
- витрати |
205 |
(-) |
Податки з надзвичайного прибутку |
210 |
(-) |
Чистий: |
|
|
- прибуток |
220 |
= (+) |
- збиток |
225 |
= (-) |
Методи планування прибутку:
метод прямого розрахунку;
за показником витрат на одну гривню продукції;
аналітичний метод.
Метод прямого розрахунку базується на вилученні з чистого доходу підприємства усіх його витрат. Розраховується за окремими видами продукції, що виробляються й реалізуються за формулою
,
де
- операційний прибуток від реалізації
планового обсягу продукції, тис. грн.;
- прибуток від
реалізації і-го
виробу, який визначається відніманням
від гуртової ціни виробу витрат на його
виробництво і збут.
Вказаний метод планування прибутку використовується на підприємствах масового на багатосерійного виробництва. Він є достатньо точним, але занадто трудомісткий. Цей метод не дає можливості визначити вплив на прибуток окремих факторів.
Розрахунок прибутку на основі показника витрат на одну гривню продукції може застосовуватися по підприємству в цілому з розрахунку прибутку від випуску та реалізації всієї продукції. Передбачається використання даних про виробничі витрати, реалізацію продукції за попередній період, а також очікувану їх зміну, що прогнозується в наступному періоді. Цей метод планування прибутку використовується на підприємствах серійного та одиничного типу виробництва. При даному методі розрахунку також бракує можливості визначити вплив окремих чинників на обсяг прибутку, його зміну.
,
де
– товарна продукція;
– витрати на 1 грн.
товарної продукції, грн.
Перевагою аналітичного методу є те, що він дозволяє виявити вплив окремих чинників на плановий прибуток: обсягу виробництва (реалізації) продукції; собівартості продукції; рівня цін і рентабельності продукції; асортименті і якості продукції. При аналітичному методі прибуток розраховується не за окремим видом продукції, що випускається в плановому періоді, а за всією порівнянною продукцією в цілому. Порівнянна продукція – це продукція, яка вироблялася в попередньому періоді. Непорівнянна продукція – це продукція, яка не вироблялася на підприємстві в попередньому періоді.
У процесі розрахунку планового прибутку за порівнянною продукцією визначається величина збільшення прибутку в результаті запропонованих на підприємстві заходів. Сума загального збільшення прибутку за всіма заходами і прибутку базового року дасть нам величину прибутку у плановому році. Причому при розрахунку збільшення прибутку за проведеними заходами враховуються всі фактори: обсягу виробництва (реалізації) продукції; собівартості продукції; рівня цін і рентабельності продукції; асортименті і якості продукції.
де
– збільшення прибутку за і-тим
заходом, грн.
Плановий прибуток від реалізації непорівнянної продукції розраховується методом прямого розрахунку або з використанням показника середньої рентабельності продукції по підприємству.
У плануванні прибутку має велике значення розрахунок точки беззбитковості ("поріг рентабельності") – це такий обсяг реалізації продукції, за якого підприємство не є збитковим, але ще не має й прибутків. В основу даної методики покладено розподіл витрат на змінні й постійні, а механізм управління прибутком дозволяє виявити взаємозв’язок між витратами, обсягом реалізації і прибутком.
Точку беззбитковості визначають таким чином:
,
де
- точка
беззбитковості, тобто такий обсяг
продажу, починаючи з якого ціна продажу
товару перевищує витрати на його
виробництво та реалізацію;
- величина постійних
витрат, грн.;
- величина змінних
витрат на одиницю продукції, грн.;
- гуртова ціна продажу, грн.
У разі, коли виготовляється декілька видів продукції, точка беззбитковості розраховується за кожним видом окремо, при цьому постійні витрати розраховуються пропорційно питомій вазі продукції в загальному обсязі реалізації.
Рівень беззбитковості у вартісному виразі розраховують так:
Альтернативним методом розрахунку рівня беззбитковості є визначення прибутку покриття (маржинальний дохід) – це різниця між доходом від реалізації і змінними витратами.
Прибуток покриття використовують для покриття постійних витрат і формування прибутку до оподаткування. Слід відмітити логічну послідовність: спочатку прибуток покриття використовують для покриття постійних витрат, а те, що залишилось, формує прибуток.
Слід звернути увагу частку прибутку покриття у доході від реалізації продукції – коефіцієнт покриття:
Рівень беззбитковості у вартісному виразі буде дорівнювати:
Можна трансформувати цю формулу до показників, розміщених у «Звіті про фінансові результати. Тоді беззбитковий чистий дохід від основної діяльності буде розраховуватися:
Можна розрахувати рівень беззбиткового чистого доходу від операційної та звичайної діяльності, включаючи до чистого доходу дохід від операційної або звичайної діяльності, а до змінних витрат – операційні витрати або витрати для здійснення фінансової. Інвестиційної та іншої діяльності (витрати від участі в капіталі, фінансові витрати, інші витрати).
Розраховують також межу безпеки, як різницю між чистим доходом і беззбитковим чистим доходом. Далі розраховують коефіцієнт безпеки, як відношення межи безпеки до чистого доходу підприємства.
Планування розподілу прибутку
Розподіл прибутку – це процес формування напрямів його майбутнього використання відповідно до цілей і завдань розвитку підприємства. Розподіл прибутку має узгоджуватися зі стратегією підприємства і забезпечувати стійке та стабільне зростання вартості підприємства.
Напрями розподілу прибутку подані на рисунку 11.6.
Рисунок 11.6 – Напрями розподілу прибутку