- •Отчет о прибылях и убытках предприятия на 31 декабря 2000 г., млн. Р.
- •Отчет о прибылях и убытках предприятия на 31 декабря 2000 г., млн. Р.
- •Актив баланса предприятия на 31 декабря 2000 г., млн. Р.
- •Пассив баланса предприятия на 31 декабря 2000 г., млн. Р.
- •Актив баланса предприятия на 31 декабря 2000 г., млн. Р.
- •Пассив баланса предприятия на 31 декабря 2000 г., млн. Р.
- •Практическое задание № 8 Диагностика банкротства Предприятие 2000а
- •Предприятие 2000в
- •Предприятие 2000с
- •Практическое задание № 10 Прогнозирование банкротства, коэффициент финансирования трудноликвидных активов
В таблице 7 проведено сравнение трех предприятий со средним по отрасли
Таблица 7
Отраслевые аналитические коэффициенты |
Значение показателя |
Отклонение |
|||||||||
|
1999 |
2000А |
2000В |
2000С |
Абс. 2000А |
Абс. 2000В |
Абс. 2000С |
Отн. 2000А |
Отн. 2000В |
Отн. 2000С |
|
Ликвидность |
|||||||||||
Коэффициент текущей ликвидности |
2,5 |
3,2 |
1,83 |
0,92 |
0,7 |
-0,67 |
-1,58 |
21,88% |
-26,8% |
-63,20% |
|
Коэффициент быстрой ликвидности |
1,1 |
2,3 |
1,1 |
0,47 |
1,2 |
0 |
-0,63 |
52,17% |
0 |
-57,27% |
|
Коэффициент абсолютной ликвидности |
0,25 |
0,52 |
0,1 |
0,02 |
0,27 |
-0,15 |
-0,23 |
51,92% |
-60% |
-92% |
|
Управление активами |
|||||||||||
Коэффициент оборачиваемости запасов |
9,3 |
14,5 |
9,1 |
6,9 |
5,2 |
-0,2 |
-2,4 |
35,86% |
-2,15% |
-25,81% |
|
Коэффициент оборачиваемости ДЗ в днях; средний срок получения платежа |
36 дней |
25 дней |
25 дней |
25 дней |
-11 |
-11 |
-11 |
-30,56% |
-30,56% |
-30,56% |
|
Фондоотдача; коэффициент оборачиваемости средств, вложенных в ОС |
3,1 |
1,76 |
1,76 |
1,76 |
-1,34 |
-1,34 |
-1,34 |
-43,23% |
-43,23% |
-43,23% |
|
Ресурсоотдача |
1,8 |
1,53 |
1,51 |
1,11 |
-0,27 |
-0,29 |
-0,69 |
-15,00% |
-16,11% |
-38,33% |
|
Управление источниками средств |
|||||||||||
Доля заемных средств |
40,1% |
52% |
53% |
65% |
- |
- |
- |
11,90% |
12,90% |
24,90% |
|
Обеспеченность процентов к уплате |
6,2 |
5,15 |
5,15 |
5,15 |
-1,05 |
-1,05 |
-1,05 |
-16,94% |
-16,94% |
-16,94% |
|
Покрытие постоянных финансовых расходов |
4,0 |
2,8 |
2,8 |
2,8 |
-1,2 |
-1,2 |
-1,2 |
-30,00% |
-30,00% |
-30,00% |
|
Коэффициент покрытия денежных выплат |
3,2 |
2,6 |
2,6 |
2,6 |
-0,6 |
-0,6 |
-0,6 |
-18,75% |
-18,75% |
-18,75% |
|
Соотношение собственного и заемного капиталов |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
|
Рентабельность |
|||||||||||
Рентабельность реализованной продукции |
5,1% |
4,7% |
4,7% |
4,7% |
- |
- |
- |
-0,10% |
-0,10% |
-0,10% |
|
Коэффициент генерирования доходов,% |
17,2% |
16,4% |
16,1% |
11,9% |
- |
- |
- |
-0,80% |
-1,10% |
-5,30% |
|
Рентабельность активов,% |
9,0% |
7,2% |
7,1% |
5,2% |
- |
- |
- |
-1,30% |
-1,40% |
-3,40% |
|
Рентабельность собственного капитала,% |
15,0% |
17,1% |
17,1% |
17,1% |
- |
- |
|
3,30% |
3,30% |
3,30% |
|
Рентабельность инвестированного капитала |
- |
10,7% |
10,5% |
7,8% |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
|
Рыночная активность и положение на рынке ценных бумаг |
|||||||||||
Коэффициент цена/ доход |
13,5 |
10,4 |
10,4 |
10,4 |
-3,1 |
-3,1 |
-3,1 |
-22,96% |
-22,96% |
-22,96% |
|
Коэффициент котировки акции |
2,1 |
1,8 |
1,8 |
1,8 |
-0,3 |
-0,3 |
-0,3 |
-14,29% |
-14,29% |
-14,29% |
|
Активы/ собственный капитал |
1,67 |
2,10 |
2,13 |
2,89 |
0,43 |
0,46 |
1,22 |
20,48% |
21,60% |
42,21% |
|
Выводы:
1. У предприятия 2000А достаточно средств для погашения краткосрочных обязательств, что нельзя сказать о предприятии 2000В и 2000С.Значит кредиторы предприятия 2002А могут быть уверены в том, что долги будут погашены.
2. Предприятие 2000А имеет денежную наличность для покрытия своих краткосрочных обязательств, что нельзя сказать о предприятии 2000В и предприятии 2000С
Достаточно высокий уровень ликвидности влечет за собой отсутствие угроз ее финансовой стабильности.
3. Увеличение доли заемных средств у предприятия 2000А на 11,9%,у предприятия 2000В на 12,9% и у предприятия 2000С на 24,9% и говорит о зависимости предприятия от внешних кредиторов, что является негативной тенденцией
Горизонтальный анализ-это сравнение каждой позиции отчетности с предыдущим периодом в относительном и абсолютном виде с тем, чтобы сделать лаконичные выводы.
В таблице 8 представлен горизонтальный анализ отчета о прибылях и убытках трех предприятий
Таблица 8
Отчет о прибылях и убытках предприятия на 31 декабря 2000 г., млн. Р.
|
Отклонение |
||||||||||||||||||||
Наименования показателя |
Код строки |
2000А |
2000 В |
2000 С |
1999 |
Абс. 2000 А |
Абс. 2000В |
Абс. 2000С |
Отн. 2000 А |
Отн. 2000 В |
Отн. 2000 С |
||||||||||
Доходы и расходы по обычным видам деятельности |
|||||||||||||||||||||
Выручка от продажи товаров, продукции, работ, услуг |
010 |
2900 |
2900 |
2900 |
2850 |
50 |
50 |
50 |
1,7% |
1,7% |
1,7% |
||||||||||
В том числе от продажи: |
011 |
2900 |
2900 |
2900 |
2850 |
50 |
50 |
50 |
1,7% |
1,7% |
1,7% |
||||||||||
|
012 |
|
|
|
|
0 |
0 |
0 |
|
|
|
||||||||||
|
013 |
|
|
|
|
0 |
0 |
0 |
|
|
|
||||||||||
Себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг |
020 |
2500 |
2500 |
2500 |
2503 |
-3 |
-3 |
-3 |
-0,1% |
-0,1% |
-0,1% |
||||||||||
В том числе проданных: |
021 |
2500 |
2500 |
2500 |
2503 |
-3 |
-3 |
-3 |
-0,1% |
-0,1% |
-0,1% |
||||||||||
|
022 |
|
|
|
|
0 |
0 |
0 |
|
|
|
||||||||||
|
023 |
|
|
|
|
0 |
0 |
0 |
|
|
|
||||||||||
Валовая прибыль |
029 |
400 |
400 |
400 |
347 |
53 |
53 |
53 |
13,3% |
13,3% |
13,3% |
||||||||||
Коммерческие расходы |
030 |
22 |
22 |
22 |
20 |
2 |
2 |
2 |
9,1% |
9,1% |
9,1% |
||||||||||
Управленческие расходы |
040 |
68 |
68 |
68 |
63 |
5 |
5 |
5 |
7,4% |
7,4% |
7,4% |
||||||||||
Прибыль от продаж |
050 |
310 |
310 |
310 |
264 |
46 |
46 |
46 |
14,8% |
14,8% |
14,8% |
||||||||||
Операционные доходы и расходы |
|||||||||||||||||||||
Проценты к получению |
060 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
|
|
|
||||||||||
Проценты к уплате |
070 |
66 |
66 |
66 |
47 |
19 |
19 |
19 |
28,8% |
28,8% |
28,8% |
||||||||||
Доходы от участия в других организациях |
080 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
|
|
|
||||||||||
Прочие операционные доходы |
090 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
|
|
|
||||||||||
Прочие операционные расходы |
100 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
|
|
|
||||||||||
Внереализационные доходы и расходы |
|||||||||||||||||||||
Внереализационные доходы |
120 |
|
|
|
|
0 |
0 |
0 |
|
|
|
||||||||||
Внереализационные расходы |
130 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
|
|
|
||||||||||
Прибыль до налогообложения |
140 |
244 |
244 |
244 |
217 |
27 |
27 |
27 |
11,1% |
11,1% |
11,1% |
||||||||||
Налог на прибыль и иные обязательные платежи |
150 |
97,6 |
97,6 |
97,6 |
86,8 |
10,8 |
10,8 |
10,8 |
11,1% |
11,1% |
11,1% |
||||||||||
Прибыль от обычной деятельности |
160 |
146,4 |
146,4 |
146,4 |
130,2 |
16,2 |
16,2 |
16,2 |
11,1% |
11,1% |
11,1% |
||||||||||
Чрезвычайные доходы и расходы |
|||||||||||||||||||||
Чрезвычайные доходы |
170 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
|
|
|
||||||||||
Чрезвычайные расходы |
180 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
|
|
|
||||||||||
Чистая прибыль |
190 |
146,4 |
146,4 |
146,4 |
130,2 |
16,2 |
16,2 |
16,2 |
11,1% |
11,1% |
11,1% |
||||||||||
Выводы:
1. Выручка предприятий(2000А, 2000В, 2000С) увеличилась на 1,7%, отсюда и валовая прибыль возросла на 13,3%.
2. Возросла и прибыль от продаж на 14,8%, на 3 предприятиях (2000А, 2000В, 2000С).
3. Чистая прибыль предприятий(2000А, 2000В, 2000С) также возросла на 11,1%.
Вертикальный анализ-определение структуры итоговых финансовых показателей, с выявлением влияния каждой позиции отчетности на результат в целом.
В таблице 9 представлен вертикальный анализ отчета о прибылях и убытках трех предприятий
Таблица 9