2.2 Анализ финансового состояния оао «Технопарк»
На первом этапе анализа осуществим оценку динамики и структуры активов и пассивом баланса.
Таблица 1.
Анализ динамики и структуры активов баланса ОАО «Технопарк».
Показатели |
2012 |
2013 |
абс. изм. |
Темп роста |
||
т. р. |
УВ |
т. р. |
УВ |
|||
Основные средства |
478895 |
15,4 |
504100 |
15,4 |
+25205 |
105,26 |
Финансовые вложения |
49666 |
1,6 |
52280 |
1,6 |
+2614 |
105,26 |
Запасы |
1228445 |
39,4 |
1293100 |
39,4 |
+64655 |
105,26 |
Дебиторская задолженность |
131100 |
4,2 |
138000 |
4,2 |
+6900 |
105,26 |
Денежные средства |
1226355 |
39,4 |
1290900 |
39,4 |
+64545 |
105,26 |
Баланс |
3114461 |
100 |
3278380 |
100 |
+163919 |
105,26 |
Исходя, из темпов роста можно сделать вывод, что все показатели актива баланса возросли на 5%, это свидетельствует о большом уровне инфляции т.к. возросли не какие- то отдельные показатели, а абсолютно все. Так же этот факт видно из удельного веса который за год не изменился.
Таблица 2
Анализ динамики и структуры пассива баланса
Показатели |
2012 |
2013 |
Абсолютное изменение |
Темп роста,% |
||
Тыс. руб. |
Удел. Вес |
Тыс.руб. |
Удел. Вес |
|||
УК |
760000 |
24,4 |
800000 |
24,4 |
40000 |
105 |
ДК |
185535 |
6 |
195300 |
6 |
9765 |
105 |
Рез. Кап. |
386794 |
12,4 |
410848 |
12,4 |
24054 |
105 |
Нераспр. Прибыль |
257042 |
8,8 |
266832 |
8,8 |
9790 |
105 |
Заемные сред. |
161500 |
5,2 |
170000 |
5,2 |
8500 |
105 |
Кред. Зад. |
1228255 |
39,4 |
1292900 |
39,4 |
64645 |
105 |
Доходы буд. Периодов |
135375 |
4,3 |
142500 |
4,3 |
7125 |
105 |
Баланс |
3114461 |
100 |
3278380 |
100 |
163919 |
105 |
На втором этапе анализа осуществим оценку абсолютных и относительных показателей ликвидности.
Анализ относительных показателей ликвидности.
Показатели |
Оптим. значение |
2012 |
2013 |
абс. изм. |
Темп роста |
Общий показатель ликвидности |
> 1 |
1,3 |
1,3 |
- |
- |
Коэффициент абсолютной ликвидности |
> 0,2-0,25 |
0,88 |
0,88 |
- |
- |
Коэффициент текущей ликвидности |
> 1 |
1,86 |
1,86 |
- |
- |
Коэффициент покрытия |
> 1,5 - 2 |
0,98 |
0,98 |
- |
- |
К
об. л. (2012) =
=
1,3
К об.
л. (2013)
= 
К
абс. л. (2012)
= 
К абс.
л. (2013) =
К т.
л. (2012) =
К т.
л. (2013) =
К п.
(2012)
= 
К п.
(2013)
= 
Вывод:
1) Общий показатель ликвидности превышает оптимальное значение, что означает улучшение финансового положения предприятия на 30 %.
2) Коэффициент абсолютной ликвидности показывает, что предприятие может погашать текущую задолженность на 63 %.
3) Коэффициент текущей ликвидности превышает норму на 86 %, что показывает возможность покрывать краткосрочные обязательства предприятия.
4) Коэффициент покрытия свидетельствует, что у предприятия есть возможность покрывать краткосрочные обязательства, так как есть денежные средства, краткосрочные обязательства и стабильно возвращается дебиторская задолженность.
На следующем этапе анализа осуществим оценку финансовой устойчивости по абсолютным и относительным показателям.
Таблица 5.
Анализ абсолютных показателей финансовой устойчивости ОАО «Технопарк».
№ |
Показатели |
2012 |
2013 |
абс. изм. |
Темп роста |
1. |
Собственный капитал |
1589331 |
1672980 |
+83649 |
105,26 |
2. |
Внеоборотные активы |
528561 |
556380 |
+27819 |
105,26 |
3. |
Наличие собственных оборотных средств |
1060770 |
1116600 |
+55830 |
105,26 |
4. |
Долгосрочные кредиты и заемные средства |
- |
- |
- |
- |
5. |
Наличие собственных и долгосрочных заемных источников средств для формирования запасов и затрат |
1060770 |
1116600 |
+55830 |
105,26 |
6. |
Краткосрочные кредиты |
161500 |
170000 |
+8500 |
105,26 |
7. |
Общая величина основных источников средств для формирования запасов и затрат |
1222270 |
1286600 |
+64330 |
105,26 |
8. |
Общая величина запасов и затрат |
1228445 |
1293100 |
+64655 |
105,26 |
9. |
Излишек (+), недостаток (-) СОС1 |
- 167675 |
- 176500 |
+8825 |
- |
№ |
Показатели |
2012 |
2013 |
абс. изм. |
Темп роста |
10. |
Излишек (+), недостаток (-) СОС2 |
- 167675 |
- 176500 |
+8825 |
- |
11. |
Излишек (+), недостаток (-) СОС3 |
- 6175 |
- 6500 |
+325 |
- |
Вывод: Предприятие находится в кризисном финансовом состоянии, так как СОС1 < 0, СОС2 < 0, СОС3 < 0. Предприятие полностью неплатежеспособно и находится на грани банкротства.
Таблица 6.
Анализ относительных показателей финансовой устойчивости ОАО «Технопарк».
Показатели |
Оптим. значение |
2012 |
2013 |
+, - |
Коэффициент финансовой независимости |
Более 0,5 |
0,51 |
0,51 |
- |
Коэффициент задолженности |
Менее 0,5 |
0,11 |
0,11 |
- |
Коэффициент финансирования |
Свыше 1 |
9,84 |
9,84 |
- |
Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами |
Свыше 0,1 |
0,41 |
0,41 |
- |
Коэффициент маневренности |
Тем больше, тем лучше |
0,67 |
0,67 |
- |
Коэффициент финансовой напряженности |
Не более 0,5 |
0,05 |
0,05 |
- |
Коэффициент соотношения мобильных и мобилизованных активов |
Тем больше, тем лучше |
4,89 |
4,89 |
- |
КФН2012 = 1589331 / 3114461 = 0,51
КФН2013 = 1672980 / 3278380 = 0,51
КЗ2012 = 161500 / 1589331 = 0,11
КЗ2013 = 170000 / 1672980 = 0,11
КФ (2012) = 1589331 /161500 = 9,84
КФ (2013) = 1672980 / 170000 = 9,84
К обр. СОС (2012) = 1060770 / 2585900 = 0,41
К обр. СОС (2013) = 1116600 / 2722000 = 0,41
КМ2012 = 1060770 / 1589331 = 0,67
КМ2013 = 1116600 / 1672980 = 0,67
КФН2012 = 161500 / 3114461 = 0,05
КФН2013 = 170000 / 3278380 = 0,05
К моб. (2012) = 2585900 / 528561 = 4,89
К моб. (2013) = 2722000 / 556380 = 4,89
Вывод:
1) Коэффициент финансовой независимости указывает, что у предприятия укрепленная финансовая независимость от внешних источников.
2) Коэффициент задолженности показывает, что предприятие практически не зависит от внешних источников.
3) Коэффициент финансирования показывает, что предприятие может покрывать собственным капиталом заемные средства.
4) Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами показывает, что у предприятия есть большая возможность в проведении финансовой политике.
5) Коэффициент маневренности показывает возможность предприятия финансово маневрировать.
6) Коэффициент финансовой напряженности характеризует независимость предприятия от заемных средств.
7) Коэффициент соотношения мобильных и мобилизованных активов показывает, что предприятие вкладывает большое количество средств в оборотные активы.