105. Фінансовий план.

Фінінсовий план складається на 1 і 5років. Фінінсовий план включає певний набір документів, оснвними є: 1) прогноз продажів; 2) варіанти фінансових документів, що передбачаються; 3) бюджет грошових надходжень і витрат; 4)бюджет капітальних вкладень; 5) фінансовий план зовнішнього фінансування. Фінінсовий план починається з аналізу поточного фінансового стану корпорації. Для цього використовуються аналітичні методи. Найважливішою складовою Фінінсового плану є прогноз продажів. Він виходить із певної конкурентної позиції корпорації. На його основі складаються варіанти pro forma фінансових документів: балансу, звіту про прибуток, звіту про нерозподілений прибуток і про зміну фінансової позиції. Ці документи дають можливість передбачити майбутні грошові потоки і вирахувати коефіцієнт ліквідності, активів, боргу, прибутковості, вартості акцій і решту показників. Дані в цих документах порівнюють з поточними, для швидкого вжиття відповідних заходів в разі відхилення від плану. На основі прогнозних балансових показників визначають суми для економічної діяльності, розміри інвестицій в основні фонди, оборотний капітал. Якщо потрібно, розробляють план зовнішніх джерел фінансування. Для балансування інвестиційних витрат і доходів складається бюджет капітальних вкладень. Він передбачає, з одного боку, вибір проекту з оптимальними кінцевими результатами, швидкою окупністю, з іншого, - оптимальний варіант фінансування цього проекту. Для балансування грошових надходжень і видатків складається бюджет грошових доходів і видитків. Прогнозування дає змогу узгоджувати нагромадження коштів за реалізовану продукцію з платежами за сировину, матеріали, інвестиційні товари, виплатами дивідендів та ін. Фінінсовий план включає низку заходів, на випадок зміни “зовнішнього середовища”. Процес коригування плану полегшується багатоваріантністю прогнозних розрахунків, коли підготовлені плани на сві випадки життя.

106. Основні документи фінансового плану.

Фінінсовий план включає документи, що мають спеціальне призначення. Головними з них є:

1)прогноз продажів;

2)варіанти фінансових документів, що передбачаються;

3)бюджет грошових надхобжень і витрат;

4)бюджет капітальних вкладень;

5)фінансовий план зовнішнього фінансування.

Найважливішою складовою Фінінсовий план є прогнозом продажів. Він виходить із певної конкурентної позиції корпорації. На його основі складаються варіанти pro forma фінансових документів: балансу, звіту про прибуток, звіту про нерозподілений прибуток і про зміну фінансової позиції. Ці документи дають можливість передбачити майбутні грошові потоки і вирахувати коефіцієнт ліквідності, активів, боргу, прибутковості, вартості акцій і решту показників. Дані в цих документах порівнюють з поточними, для швидкого вжиття відповідних заходів в разі відхилення від плану. На основі прогнозних балансових показників визначають суми для економічної діяльності, розміри інвестицій в основні фонди, оборотний капітал. Якщо потрібно, розробляють план зовнішніх джерел фінансування. Для балансування інвестиційних витрат і доходів складається бюджет капітальних вкладень. Він передбачає, з одного боку, вибір проекту з оптимальними кінцевими результатами, швидкою окупністю, з іншого,- оптимальний варіант фінансування цього проекту. Для балансування грошових надходжень і видатків складається – бюджет грошових доходів і видитків. Прогнозування дає змогу узгоджувати нагромадження коштів за реалізовану продукцію з платежами за сировину, матеріали, інвестиційні товари, виплатами дивідендів та ін.