11. Анализ потоков ден ср-в: цели, источники инф-ии, оценка структуры по видам д-ти. Прямой и косвенный м-ды анализа.

Осн.цель ан. заключ. в выявлении причин дефицита (избытка) ден.ср-в и опр-нии ист-ков их пост-ния и направлений расх-ния для контроля за текущей лик-тью и платеж-стью орг-ции.

Ист.инф-ии: -Отчет о движ. ден.ср-в. Для изуч. потока ден.ср-в косв.методом(КМ) необходимо подготовить отд.аналит-й отчет. Исх.данными для его разработки яв-ся; бух баланс; Отчет о пр.и уб.; Пояснения к балансу; Гл.книга; ж-о; справки бух. и др.. Три вида деят-ти — осн., инвест., финн-я. Потоки ден.ср-в, относящиеся к осн.деят-ти пред-ют собой поступления и исп-ние ден.ср-в, обеспечивающих выполнение осн. произв.-коммерческих функц. Притоками(Пр) здесь будут явл-ся ден.выручка от реал.пр-ии в тек.периоде, погашение ДЗ, поступления от продажи бартера,и пр. Оттоками(От) являются платежи по счетам поставщиков и подрядчиков, выплата з/п, отчисл.в бюджет и внебюдж.фонды, уплата % за кредит. При ан. качества пост-й ден.ср-в интерес пред-ют пост-ния, происходящие на постоянной основе.. Ден.потоки, связанные с инвест-ой деят-тью, пред-ют собой пост-е и исп-е ден.ср-в, связ-х с приоб-ем, продажей ос, прочих долгоср.активов, доходы от инвестиций. Притоками явл-ся ср-ва от продажи ос, нма, дивиденды, доходы от долгоср.фин.влож., возврат долгоср.фин.влож.Оттоками явл-ся приобр. ос, нма, кап.влож., др.долгоср.влож. При ан.ден.потоков, связанных с инвест.дея-тью, аналитику необходимо рассм-ть измен-я долгоср-х активов с т.з. их влияния на потоки ден.ср-в в буд. Ден.потоки, связанные с фин.деят-ю, включают пост.ден.ср-в в результате получ.кредитов и получ.средств от собственников, а также оттоки , связ.с погашением зад-сти по ранее полученным кредитам и возврат собственникам их ср-в и приб.(в форме дивидендов или иной форме). Она призвана увелич.ден.ср-ва. Косвенный м-д(КМ) предпочтителен с аналит-й точки зрения, т.к.позволяет опр-ть взаимосвязь полученной прибыли с изм.велич.ДС. Расчет ден.потоков КМ ведется от пок-ля ЧП с соотв-ми его корректировками на статьи, не отражающие движ.реальных ден.ср-в по соотв-им сч. Преимущества КМ сост. в том, что он позволяет устан-ить соответствие между фин. рез-ом и СОС. С его помощью можно выявить наиболее проблемные места в деят-ти п/. Недостатки метода: 1) высокая трудоемкость при сост.анал.отчета внеш.пользователем; 2) необх-сть привлечения внутр.данных б/у (гл.кн.). КМ позволяет получить данные о чистом ден.потоке(ЧДП) за отч.период, при этом исп-ся данные ф№1, ф№2 и ф№5. ЧДП по операц-й деят-ти = ЧП + ∑ аморт.отчисл.ОС + аморт.НМА + изм.деб.зад-ти + изм.велич.запасов ТМЦ, входящих в состав оборотных активов + изм.кред.зад-ти + изм.рез-ого и др. страховых фондов. ЧДП по инв. деят-ти =∑ реализ-ии отд. видов ВнА и ∑ их приобр. в отч.периоде.ЧДП по фин деят-ти = велич.фин.ресурсов привлеченных из внешних ист-в - ∑ осн.долга и дивидендов выплаченных собственникам орг-ии. Затем рассч-ся общий чистый ден.поток по орг-ии = ЧДП по операц даят-ти + ЧДП по инвестиц-й деят-ти + ЧДП по фин деят-ти. Прямой м-д(ПМ) основан на движ.ден.ср-в по счетам орг-ии. Он позволяет рассч-ть вал.и чист.ден.потоки. При исп-ии ПМ расчета по опер.деят-ти, ЧДП по опер.деят-ти = ден.ср-ва получ.от реал.прод.+ прочие пост.ден ср-в в процессе операц.деят-сти – величина ден.ср-в выплач-х за приобр.сырья, мат-в, полуфабр-в у поставщиков – з/пл, выплаченная опер.персоналу – з/пл адм-упр персоналу – налоговые платежи, перечисленные в бюджет - налоговые платежи, перечисленные во внебюджетные фонды – прочие выплаты ден ср-в в процессе операц.деят-ти. ЧДП по инв. и фин.деят-ти рас-ся т..ж как и при исп-и КМ. Достоинства 1) показ.осн.источ-ки притока и напр-я оттока ден.ср-в;2) делать операт.выводы относит.достат-ти ср-в для платежей по текущим обяз-ам;3) уст-ать взаим-зь между объемом реал-ии прод-ии и ден.выр.за отч.период;4) исп-ть получ.инф. для прогн-ния ден.потоков;5) контр-ть все поступ-я и напр-я расх-ия ден.ср-в, т.к. ден.поток непосредственно связан с регистрами б.у. Недостатком данного метода яв-ся то, что он не раскрывает взаим-зи полученного фин.рез. (прибыли) и изм.абс. размера ден.ср-в.При проведении анал.работы оба метода (прямой и косвенный) дополняют друг друга и дают реальное представление о движ. потока ден.ср-в на п/п за расчетный период