3. Економічний аналіз виробничо-господарської діяльності
Аналіз фінансових результатів туристичної фірми «Ферос»
Для проведення аналізу фінансових результатів туристичної фірми «Ферос» розглянемо динаміку та структуру доходів, витрат та формування чистого прибутку за 2010 - 2012 роки.
Таблиця 3.1
Аналіз динаміки та структури доходів ПП «Ферос» за 2010 - 2012 роки.
Показники |
За рік |
Відхилення (+,-) |
|||
2010 |
2011 |
2012 |
2012 від 2011 рр. |
2012 від 2010 рр. |
|
Дохід від реалізації послуг, тис.грн. |
517,1 |
577,9 |
669,1 |
91,2 |
152,0 |
Всього доходи, тис.грн. |
517,1 |
577,9 |
669,1 |
91,2 |
152,0 |
За даними таблиці ми бачимо, що загальна суму доходів ПП «Ферос » становить в 2010 році 517,1 тис.грн. В 2011 році сума доходів підприємства збільшилася на 60,8 тис.грн. і склала 577,9 . Протягом 2012 року доходи підприємства збільшилася на 91,2 тис.грн. і склали за рік 669,1 тис.грн. Динаміку та структуру доходів туристичного агентства «Ферос» за даними досліджень таблиці наведено в рис.3.1. і табл..3.2
Рис.3.1. Динаміка та структура ПП "Ферос" за 2010 – 2012 роки.
Таблиця 1.2
Аналіз динаміки та структури витрат туристичної фірми «Ферос» за 2010 - 2012 роки.
Показники |
За рік |
Відхилення (+,-) |
Питома вага (%) у підсумку за за рік |
|||||
2010 |
2011 |
2012 |
2012 від 2011 рр. |
2012 від 2010 рр. |
2010 |
2011 |
2012 |
|
Собівартість послуг, тис.грн. |
439,5 |
491,2 |
568,8 |
77,6 |
129,3 |
94,8 |
94,6 |
94,7 |
Адміністративні витрати, тис.грн. |
12,6 |
15,6 |
18,6 |
3,0 |
6,0 |
2,7 |
3,0 |
3,1 |
Витрати на збут, тис.грн. |
7,6 |
8,6 |
8,1 |
-0,5 |
0,5 |
1,6 |
1,7 |
1,3 |
Інші витрати, тис.грн. |
4,1 |
3,8 |
5,1 |
1,3 |
1,0 |
0,9 |
0,7 |
0,8 |
Всього витрати, тис.грн. |
463,8 |
519,2 |
600,6 |
81,4 |
136,8 |
100,0 |
100,0 |
100,0 |
Загальна сума витрат підприємства має зростаючу тенденцію.
Собівартість послуг становить в 2012 році 568,8 тис.грн., що становить 94,7% валових витрат підприємства. (568,8/600,6)*100). Протягом останнього року дані витрати збільшилися на 77,6 тис.грн, а питома вага в валових витратах збільшилася на 0,1 %, що є негативним фактором.
Адміністративні витрати складають в 2012 році 18,6 тис.грн., що становить 3,1 % валових витрат підприємства. ((18,6/600,6)*100). Протягом останнього року дані витрати збільшилися на 3,0 тис.грн, а питома вага в валових витратах збільшилася на 0,1 %, що є негативним фактором.
Інші витрати операційної діяльності становлять в 2012 році 5,1 тис.грн., що становить 0,8 % валових витрат підприємства. ((5,1/600,6)*100). Протягом останнього року дані витрати збільшилися на 1,3 тис.грн, а питома вага в валових витратах збільшилася на 0,1 %, що є негативним фактором.
Провівши дослідження доходів та витрат підприємства, проведено аналіз формування чистого прибутку в таблиці 3.3
Таблиця 3.3
Аналіз формування чистого прибутку ПП «Ферос» за 2010 - 2012 роки.
Показники |
За рік |
Відхилення (+,-) |
|||
2010 |
2011 |
2012 |
2012 від 2011 рр. |
2012 від 2010 рр. |
|
Доходи |
517,1 |
577,9 |
669,1 |
91,2 |
152,0 |
Витрати |
463,8 |
519,2 |
600,6 |
81,4 |
136,8 |
Прибуток до оподатк. |
53,3 |
58,7 |
68,5 |
9,8 |
15,2 |
Податок на прибуток |
13,3 |
14,7 |
17,1 |
2,4 |
3,8 |
Чистий прибуток |
40,0 |
44,0 |
51,4 |
7,4 |
11,4 |
За даними таблиці ми бачимо, що доходи підприємства складають в 2012 році 669,1 тис.грн, витрати 600,6 тис.грн. Таким чином прибуток до оподаткування складає 68,5 тис.грн. (669,1 - 600,6). Податок на прибуток складає за даний період 17,1 тис.грн., таким чином чистий прибуток в 2012 році склав 51,4 тис.грн. (68,5-17,1). За останній рік чистий прибуток підприємства збільшився на 7,4 тис.грн., а у порівнянні із показником за 2010 рік - збільшився на 11,4 тис.грн., що є позитивним фактором і свідчить про покращення ефективності діяльності підприємства.
Рис.3.3 Динаміку формування чистого прибутку туристичної фірми «Ферос» за 2010 – 2012 роки.
Аналіз рентабельності туристичної фірми «Ферос»
Розрахуємо показники рентабельності капіталу підприємства в таблиці. Даний показник розраховується відношенням чистого прибутку до середньорічної вартості капіталу (активів) підприємства.
Таблиця 3.4
Аналіз рентабельності капіталу (активів) туристичної фірми "Ферос" за 2010 - 2012 роки.
Показник |
За рік |
Відхилення (+,-) |
|||
2010 |
2011 |
2012 |
2012 від 2011 рр. |
2012 від 2010 рр. |
|
Середньоріч. варт. капітал., тис.г. |
440,0 |
448,7 |
482,1 |
33,4 |
42,1 |
Чистий прибуток, тис.грн. |
39,9 |
44,0 |
51,4 |
7,4 |
11,5 |
Рентабельність капіталу, % |
9,1 |
9,8 |
10,7 |
0,9 |
1,6 |
За даними таблиці ми бачимо, що рентабельність капіталу в 2010 році складає 9,1 % (39,9/440,0)*100, в 2011 році рентабельність продаж склала 9,8 % (44,0/448,7)*100%, в 2012 році показник склав 10,7 %(51,4/482,1)*100. За досліджуваний період відбулося збільшення показника на 1,6 %.
Рис.3.4. Динаміка рентабельності капіталу туристичної фірми "Ферос" за 2010 - 2012 роки.
Не менш важливим показником є рентабельність власного капіталу. Він визначається як відношення чистого прибутку до середньорічної вартості капіталу.
Таблиця 3.5
Аналіз рентабельності власного капіталу ПП "Ферос" за 2010 - 2012 роки.
Показник |
За рік |
Відхилення (+,-) |
|||
2010 |
2011 |
2012 |
2012 від 2011рр. |
2012 від 2010рр. |
|
Середньорічна вартість власного капіталу, тис.грн. |
340,9 |
382,9 |
430,6 |
47,7 |
89,7 |
Чистий прибуток, тис.грн. |
39,9 |
44,0 |
51,4 |
7,4 |
11,5 |
Рентабельність власного капіталу, % |
11,7 |
11,5 |
11,9 |
0,4 |
0,2 |
За даними таблиці ми бачимо, що рентабельність власного капіталу становить в 2010 році складає 11,7% (39,9/340,9)*100, в 2011 році рентабельність продаж склала 11,5% (44,0/382,9)*100%, в 2012 році показник склав 11,9 %(51,4/430,6)*100. За досліджуваний період відбулося збільшення показника на 0,2 %.
Основним показником рентабельності є рентабельність продукції товарної та реалізованої. Оскільки на підприємстві вироблена продукція реалізовується поетапно, протягом певного періоду часу, то визначимо показник рентабельності товарної (виробленої) продукції.
Таблиця 3.6
Аналіз рентабельності товарної продукції туристичної фірми "Ферос" за 2010- 2012 роки.
Показник |
За рік |
Відхилення (+,-) |
|||
2010 |
2011 |
2012 |
2012 від 2011рр. |
2012 від 2010 рр. |
|
Обсяг наданих туристичних послуг, тис.грн. |
703,3 |
791,7 |
923,4 |
131,6 |
220,1 |
Собівартість туристичних послуг, тис.грн. |
463,8 |
519,2 |
600,6 |
81,4 |
136,8 |
Рентабельність туристичних послуг,% |
51,6 |
52,5 |
53,7 |
1,3 |
2,1 |
За даними таблиці ми бачимо, що рентабельність товарної продукції становить в 2010 році складає 51,6 % (703,3/463,8)*100, в 2011 році рентабельність товарної продукції склала 52,5 % (791,7/519,2)*100%, в 2012 році показник склав 53,7 %(923,4/600,6)*100. За досліджуваний період відбулося збільшення показника на 2,1 %.
Аналіз фінансового стану туристичного підприємства «Ферос»
Таблиця 3.7
Коефіцієнтний аналіз показників ліквідності, фінансового стану та ділової активності ТФ "Ферос" за 2010 - 2012 роки.
Показники |
За рік |
Відхилення (+,-) |
|||
2010 |
2011 |
2012 |
2012від 2011 рр. |
2012 від 2010 рр. |
|
Показники ліквідності |
|||||
Коефіцієнт абсолютної ліквідності |
0,50 |
0,96 |
1,37 |
0,41 |
0,87 |
Коефіцієнт загальної ліквідності |
1,16 |
2,21 |
2,91 |
0,70 |
1,75 |
Коефіцієнт миттєвої ліквідності |
0,55 |
1,06 |
1,60 |
0,54 |
1,05 |
Показники фінансової стійкості |
|||||
Коефіцієнт автономії |
0,81 |
0,90 |
0,89 |
-0,004 |
0,08 |
Коефіцієнт фінансової залежності |
1,23 |
1,12 |
1,12 |
0,005 |
-0,11 |
Коефіцієнт фінансової стабільності |
4,29 |
8,54 |
8,21 |
-0,34 |
3,92 |
Фінансовий ліверидж |
0,23 |
0,12 |
0,12 |
0,00 |
-0,11 |
Показники використання оборотного капіталу |
|||||
Коефіцієнт маневреності власних засобів |
0,04 |
0,14 |
0,23 |
0,09 |
0,19 |
Коефіцієнт маневреності робочого капіталу |
0,04 |
0,14 |
0,23 |
0,09 |
0,19 |
Коефіцієнт забезпечення власними джерелами |
0,28 |
1,08 |
1,48 |
0,40 |
1,20 |
Показники використання основного капіталу |
|||||
Частка основного капітал у власному |
0,96 |
0,86 |
0,77 |
-0,09 |
-0,19 |
Коефіцієнт модернізації |
0,01 |
0,06 |
0,09 |
0,04 |
0,08 |
Коефіцієнт реальної вартості майна |
0,86 |
0,88 |
0,79 |
-0,09 |
-0,08 |
Показники ділової активності |
|||||
Коефіцієнт оборотності активів |
1,2 |
1,3 |
1,4 |
0,1 |
0,2 |
Тривалість обороту активів |
306,3 |
279,5 |
259,4 |
-20,1 |
-46,9 |
Коефіцієнт оборотності запасів |
12,1 |
11,3 |
10,7 |
-0,6 |
-1,4 |
Тривалість обороту запасів |
29,8 |
31,7 |
33,6 |
1,9 |
3,8 |
Коефіцієнт оборотності дебіторської заборгованості |
93,2 |
129,9 |
76,9 |
-53,0 |
-16,3 |
Період погашення дебіторської заборгованості |
3,9 |
2,8 |
4,7 |
1,9 |
0,8 |
Коефіцієнт оборотності кредиторської заборгованості |
5,2 |
8,8 |
13,0 |
4,2 |
7,8 |
Період погашення кредиторської заборгованості |
69,0 |
41,0 |
27,7 |
-13,3 |
-41,3 |
Коефіцієнт абсолютної ліквідності, що визначає можливість повернення короткострокових кредитів за рахунок грошових коштів на рахунку та поточних фінансових інвестицій, складає на кінець 2012 року 1,37 (76,2/55,6), що на 0,41 більше показника попереднього року та на 0,87 більше показника за 2010 року.
Коефіцієнт загальної ліквідності визначається як відношення оборотних коштів до короткострокових зобов'язань підприємства. За даними таблиці він є досить високим і складає на кінець 2012 року 2,91 (161,9/55,6), що на 0,70 більше показника попереднього року та на 1,75 більше показника 2010 року.
Коефіцієнт миттєвої ліквідності показує наскільки підприємство має змогу погасити короткострокову заборгованість за рахунок швидколіквідних коштів: дебіторської заборгованості, грошових коштів та ін. Даний показник складає на кінець 2012 року 1,60 (89/55,6), що на 0,54 більше показника попереднього року та на 1,05 більше показника 2010 року.
Рис.3.5 Динаміка показників фінансової стійкості ТФ "Ферос" за 2010- 2012
Аналіз забезпечення матеріальних оборотних коштів власним капіталом показав, що матеріальні оборотні фонди забезпечені власними джерелами фінансування. На початку 2013 року даний показник склав 1,48 ((456,3 -350)/71,8), що на 0,40 більше показника попереднього року.
Рис.3.6 Динаміка показників ділової активності ТФ "Ферос" за 2010 - 2012 роки.