
- •Сутність фінансів та фінансового
- •Фінансова діяльність та зміст фінансової
- •Основні документи фінансової
- •План і навчальні завдання до практичного заняття
- •План основних питань практичного заняття
- •Тестові завдання
- •Тема 2. Фінансові ресурси та капітал підприємств
- •Джерела формування фінансових ресурсів та критерії оптимізації їх співвідношення
- •Принципи і порядок структурування капіталу в Балансі підприємства
- •2.1.3. Формування та зміни власного капіталу, характеристика складових власного капіталу за Балансом підприємства
- •План основних питань практичного заняття
- •Ситуаційні завдання і задачі
- •Тестові завдання
- •Контрольні запитання:
- •Тема 3. Грошові розрахунки на підприємствах
- •Безготівкові розрахунки - сутність,
- •Основні форми безготівкових
- •Готівкові розрахунки, касові операції
- •Розрахунково-платіжна дисципліна
- •Види банківських рахунків та порядок їх відкриття
- •План основних питань практичного заняття
- •Тестові завдання
- •Тема 4. Грошові потоки, доходи I витрати підприємств
- •Принципи і порядок оцінки руху грошових коштів
- •Доходи і витрати підприємств, їх класифікація за видами діяльності та загальні принципи оцінки
- •Доходи від операційної діяльності та особливості їх оцінки
- •Операційні витрати та їх класифікація
- •План основних питань практичного заняття
- •Ситуаційні завдання і задачі
- •Тестові завдання
- •Контрольні запитання
- •Теми рефератів
- •Тема 5. Формування і розподіл прибутку підприємств
- •Порядок оцінки фінансових результатів діяльності підприємства (прибутків, збитків)
- •Порядок розподілу і основні напрямки використання прибутку підприємства
- •Виплата дивідендів та дивідендна політика підприємства
- •План основних питань практичного заняття
- •Ситуаційні завдання і задачі
- •5.2.3. Тестові завдання
- •Контрольні запитання
- •Тема 6. Оподаткування підприємств
- •Оподаткування прибутку та його альтернативні форми
- •Особливості визначення прибутку як об’єкта оподаткування
- •План основних питань практичного заняття
- •Ситуаційні завдання і задачі
- •Тестові завдання
- •Контрольні запитання
- •Тема 7. Фінансове забезпечення відтворення необоротних активів
- •Методичні вказівки до вивчення теми
- •Необоротні активи - характеристика складу, принципи вартісної оцінки, форми залучення
- •Фінансування простого відтворення необоротних активів, методи амортизації
- •Фінансові джерела та ефективність інвестування розширеного відтворення необоротних активів
- •План основних питань практичного заняття
- •Ситуаційні завдання і задачі
- •Тестові завдання
- •Контрольні запитання
- •Тема 8. Фінансові аспекти формування та використання оборотних активів
- •Оборотні активи - класифікація, джерела формування, ефективність використання
- •Економічне значення та порядок нормування оборотних засобів в запасах
- •Вартісні оцінки запасів
- •План основних питань практичного заняття
- •Ситуаційні завдання і задачі
- •Тестові завдання
- •Контрольні запитання
- •Тема 9. Кредитування підприємств
- •Сутність кредитування та види кредитів
- •Принципи і види банківського кредитування та форми їх реалізації
- •Лізинговий кредит та його особливості. Лізингові платежі
- •План основних питань практичного заняття
- •Ситуаційні завдання і задачі
- •Тестові завдання
- •Контрольні запитання
- •Тема 10. Оцінка фінансового стану підприємств
- •Аналіз майнового стану, структури фінансування капіталу та фінансової незалежності
- •Аналіз платоспроможності
- •Аналіз прибутковості капіталу і активів
- •Аналіз оборотності активів та прибутковості оборотів
- •План основних питань практичного заняття
- •Ситуаційні завдання і задачі
- •Тестові завдання
- •Контрольні запитання
- •Тема 11. Фінансове планування на підприємствах
- •Завдання, форми та методи фінансового планування на підприємстві
- •Стратегічне фінансове планування
- •Поточне фінансове планування
- •Оперативне фінансове планування
- •Фінансові розрахунки в бізнес-планах розвитку підприємницької діяльності
- •План основних питань практичного заняття
- •Ситуаційні завдання і задачі
- •Тестові завдання
- •Контрольні запитання
- •Теми рефератів
- •Тема 12. Санація і банкрутство підприємств
- •Криза неплатоспроможності та основні етапи процедури банкрутства
- •Економічна сутність, мета, види, форми і способи проведення санації підприємства
- •Ліквідаційна процедура. Порядок задоволення претензій кредиторів
- •План основних питань практичного заняття
- •Ситуаційні завдання і задачі
- •Тестові завдання
- •Контрольні запитання
- •Терміни та визначення
План основних питань практичного заняття
Фінансові розрахунки в плануванні виробництва і реалізації продукції (робіт, послуг).
Практикум з оперативного планування руху грошових коштів.
Обгрунтування планової ефективності інвестиційного проекту.
Ситуаційні завдання і задачі
Показники |
|
Вихідні дані |
|
Обсяг виробництва, тис. штук |
115 |
Ціна 1 од. продукції, грн |
20 |
Змінні витрати на 1 од. продукції, грн |
12 |
Постійні витрати підприємства, тис. грн. |
500 |
Обчислити: |
|
точку беззбитковості (кількість продукції, що забезпечує беззбитковість) |
|
прибуток при досягненні планових обсягів продукції |
|
суму маржинального прибутку за планових обсягів продукції |
|
коефіцієнт покриття постійних витрат за планових обсягів продукції |
|
зону прибутковості (або зону безпеки, запас міцності) за планових обсягів продукції ( у %) |
|
Проілюструвати графічно на моделі точки беззбитковості отримані результати розрахунків |
Задача 2
№ |
Показники |
Значення |
Вихідні дані |
|
|
1. |
Залишки готової продукції на складі на початок планового періоду, штук |
30,0 |
2. |
Собівартість виробництва одиниці продукції за попередній період, грн. |
230,0 |
3. |
Коефіцієнт зміни планової собівартості одиниці готової продукції порівняно з попереднім періодом |
0,9 |
4. |
Обсяги виробництва продукції за попередній період, штук |
600,0 |
5. |
Коефіцієнт збільшення обсягів виробництва у плановому періоді |
1,2 |
6. |
Ціна реалізації одиниці продукції у попередньому періоді (з ПДВ) |
|
7. |
Коефіцієнт зміни ціни одиниці продукції порівняно з попереднім періодом |
1,15 |
8. |
Залишки готової продукції на складі на кінець періоду, штук |
25,0 |
9. |
Ставка ПДВ, % |
20,0 |
10. |
Залишки готової продукції на складі на кінець планового періоду, штук |
10,0 |
|
Обчислити: |
|
11 |
Собівартість одиниці продукції у плановому періоді |
|
12. |
Ціну реалізації одиниці продукції (з ПДВ) |
|
13. |
Обсяг виробництва продукції, штук |
|
14. |
Обсяг реалізації продукції, штук |
|
15. |
Валовий прибуток, грн. |
|
16. |
Валову рентабельність продукції, % |
|
|
- у попередньому періоді |
|
|
- у плановому періоді |
|
Задача З
Показники |
Тис. грн |
||
1 декада |
2 декада |
3 декада |
|
Вихідні дані до платіжного календаря |
|
|
|
ЗАЛИШОК КОШТІВ НА ПОЧАТОК ПЕРІОДУ |
40 |
|
|
1. Грошові надходження в складі виручки від реалізації продукції |
225 |
330 |
340 |
2. Грошові надходження в складі виручки від реалізації необоротних активів, матеріальних запасів, цінних паперів |
|
40 |
|
3. Дивіденди, відсотки та інші доходи від цінних паперів і депозитів |
|
|
16 |
4. Штрафи, пені та інші надходження від застосування санкцій |
10 |
|
|
5. Кредити отримані |
35 |
|
|
6. Надходження орендної плати |
|
|
40 |
7. Цільові надходження |
|
73 |
|
8. Авансові платежі отримані |
38 |
|
|
9. Інші надходження |
|
|
13 |
10. Оплата за товарно-матеріальні цінності |
59 |
126 |
89 |
11. Заробітна плата з відрахуваннями до фондів соціального страхування |
170 |
|
257 |
12. Податки і податкові платежі |
26 |
18 |
|
13. Погашення банківських кредитів |
|
|
60 |
14. Сплата відсотків за кредит |
|
|
27 |
15. Сплата авансових платежів |
18 |
44 |
|
16. Сплата орендних платежів |
|
|
29 |
17. Погашення кредиторської заборгованості |
39 |
|
|
18. Виплата дивідендів |
|
|
33 |
19. Інші видатки |
14 |
|
|
Обчислити |
|
|
|
РАЗОМ НАДХОДЖЕННЯ |
|
|
|
РАЗОМ ВИДАТКИ |
|
|
|
ЧИСТИЙ РУХ ГРОШОВИХ КОШТІВ |
|
|
|
ЗАЛИШОК КОШТІВ НА КІНЕЦЬ ПЕРІОДУ |
|
|
|
Обгрунтувати рішення щодо необхідності залучення додаткових грошових надходжень |
|
|
|
Задача 4
ПОКАЗНИКИ, тис. грн. |
РОКИ |
||||
0 |
1 |
2 |
3 |
4 |
|
Вихідні дані |
|
|
|
|
|
Капіталовкладення в основні засоби (придбання, монтаж) |
700 |
- |
- |
- |
- |
Чистий дохід (виручка) від реалізації |
- |
500 |
520 |
540 |
560 |
Витрати, разом (без урахування кредиту) |
- |
180 |
190 |
200 |
210 |
- в т.ч. амортизація |
- |
140 |
140 |
140 |
140 |
Сума залученого кредиту |
400 |
|
|
|
|
Погашення основної суми кредиту |
|
|
|
200 |
200 |
Ставка відсотків за кредит, % |
|
15 |
15 |
15 |
15 |
Ставка дисконтування, % |
|
20 |
20 |
20 |
20 |
Обчислити: |
|
|
|
|
|
Відсоткові платежі за кредит |
|
|
|
|
|
Прибуток до оподаткування |
|
|
|
|
|
Податок на прибуток |
|
|
|
|
|
Чистий прибуток |
|
|
|
|
|
Річний готівковий потік (СF) - номінальну вартість |
|
|
|
|
|
Теперішню (дисконтовану) вартість річного готівкового потоку |
|
|
|
|
|
Чисту теперішню вартість проекту (npv) - на кінець кожного року розрахункового періоду |
|
|
|
|
|
Строк окупності початкових інвестицій |
|
|
|
|
|
Індекс прибутковості за розрахунковий |
|
|
|
|
|
період |
|
|
|
|
|
Задача 5
Показники |
Факт на дату |
Прогнозний період (роки) |
|||
|
оцінки |
1 |
2 |
3 |
4 |
1. Власний капітал підприємства |
340 |
|
|
|
|
2. Позичковий капітал |
410 |
|
|
|
|
3. Прогнозні інвестиції у власний капітал |
- |
50 |
- |
100 |
- |
4. Прогнозні обсяги отримання фінансових позик |
- |
30 |
120 |
20 |
20 |
5. Прогнозні обсяги погашення фінансових позик |
- |
65 |
80 |
90 |
90 |
6.
Чистий операційний дохід (від
реалізації п
Продовження |
|
|
|
|
|
7. Операційні витрати, разом |
|
|
|
|
|
7.1. - в т.ч. амортизація |
|
|
|
|
|
8. Чисті доходи (втрати) від операцій з необоротними активами і фінансовими інвестиціями |
|
48 |
50 |
(35) |
- |
9. Ставка очікуваних виплат власникам (грошових дивідендів), % до чистого прибутку |
|
20 |
20 |
20 |
20 |
10. Очікувана ставка кредитних відсотків |
|
15 |
15 |
15 |
15 |
11. Ставка дисконтування, % |
|
20 |
20 |
20 |
20 |
Оцінити вартість підприємства на кінець періоду за методом дисконтування Cash-flow, в тому числі обчислити: |
|
|
|
|
|
12. Операційний Cash-flow, разом, в т.ч. |
|
|
|
|
|
- прибуток до сплати відсотків і податків |
|
|
|
|
|
- відсотки за кредит |
|
|
|
|
|
- податок на прибуток |
|
|
|
|
|
- амортизація |
|
|
|
|
|
13. Фінансовий Cash-flow , разом, в т.ч. |
|
|
|
|
|
- власний капітал |
|
|
|
|
|
- позичковий капітал |
|
|
|
|
|
- виплата дивідендів власникам |
|
|
|
|
|
14. Інвестиційний Cash-flow |
|
|
|
|
|
15. Чистий рух коштів (номінальна вартість Cash-flow) за роками |
|
|
|
|
|
16. Ліквідаційна вартість чистих активів на кінець прогнозного періоду (весь капітал мінус зобов’язання) |
|
|
|
|
|
17. Теперішня вартість готівкових потоків (Cash-flow) за роками - з урахуванням ліквідаційної вартості |
|
|
|
|
|
18. Підсумкова теперішня вартість готівкових потоків |
|
|
|
|
|
19. Сума зобов’язань на дату оцінки |
|
|
|
|
|
20. Оцінна ринкова вартість підприємства за методом дисконтування Cash-flow (DCF) |
|
|
|
|
|