К
омпьютерный
практикум «Финансовая математика»
СТР
М
ОСКОВСКИЙ
ГОСУДАРСТВЕННЫЙ
ИНЖЕНЕРНО – ФИЗИЧЕСКИЙ ИНСТИТУТ
(ТЕХНИЧЕСКИЙ УНИВЕРСИТЕТ)
ЭКОНОМИКО – АНАЛИТИЧЕСКИЙ ИНСТИТУТ
С.А. ВЯЗЬМИН Л.Н. КОРОВКИНА
Методические указания по выполнению
компьютерного практикума по курсу
«ФИНАНСОВАЯ МАТЕМАТИКА»
Москва 2001
Содержание
1. Модели и методы финансово-экономических расчетов 7
2. Технология использования финансовых функций Excel 8
2.1 Задание финансовых функций. 8
2.2 Специфика задания аргументов финансовых функции. 9
2.3 Подбор параметров. 10
3. Финансовые функции, использующие базовые модели. 10
3.1. Функции для расчета операций по кредитам и займам. 11
Эти формулы используют функции БЗ, КПЕР, НОРМА, ПЗ, ППЛАТ. 12
3.2 Расчет наращенной суммы. 12
3.3 Функция БЗ 12
Синтаксис БЗ(норма; число_периодов; выплата; нз; тип) 12
В этом случае на рабочем листе EXCEL формула примет вид 13
Норма; число_периодов; выплата; ;тип=1. 14
В общем виде формула имеет вид 14
Аргумент тип = 0 можно опустить и записать 14
БЗ(норма; число_периодов; ; нз) 15
Аргумент тип=0 можно опустить. Тогда 16
Б3(26%;4;-300; ;1) = 2 210.53 - для первого варианта. 16
Решение. 16
Используя функцию БЗ 16
БЗ(норма; число_периодов; выплата; нз; тип), 16
БЗ(0,5%; 12; -100; -1 000; 1) =2 301,40 р. 16
3.4 Функция бзраспис 16
Синтаксис БЗРАСПИС(первичное; план) 16
FvSchedule = инвестиция *(1+ставка1) *(1+ставка 2) *...*(1+ставка N) 16
БЗРАСПИС(первичное; план) 17
3.5 Расчет текущей стоимости. 17
3.6 Функция пз 18
Синтаксис ПЗ(норма; кпер; выплата; бс; тип) 18
П3(норма; кпер; выплата; ; 1). 20
Соответствующая этому расчету формула в Excel имеет вид 20
ПЗ(норма; кпер; ; бс). 21
При этом норма = 12%, кпер = 12, бс = 5 000. Тогда 21
П3(12%; 12; ; 5000) = - 1 283.38 тыс. руб. 21
ПЗ(норма; кпер; выплата; бс; тип). 21
ПЗ(норма; кпер; выплата; бс; тип). 22
ПЗ(0,08/12; 12*20; 500; ; 0) = -59 777,15 руб, 22
3.7 Функция нпз 22
Синтаксис НПЗ(норма; значение1; значение2; ...) 23
Решение. 23
Поскольку 10 000 руб. инвестировано в проект в конце первого года (в конце периода начисления), то это значение следует включить в поток платежей (в список аргументов). 23
НПЗ(10%; -10 000; 3 000; 4 200; 6 800) = 1 188.44 руб. 23
Решение. 24
НПЗ(норма; значение1; значение2; ...) 24
Решение. 24
Результат - НПЗ(норма; значение1; значение2; ...): 24
3.8 Функция ЧИСТНЗ 25
Синтаксис ЧИСТНЗ(ставка; значения; даты) 25
Решение. 26
ЧИСТНЗ(ставка; значения; даты) 26
3.9 Расчет срока платежа и процентной ставки 26
3.10 Функция КПЕР 27
КПЕР(норма; выплата; ; бс; 1) 27
КПЕР(норма; выплата; ; бс) 28
КПЕР(норма; выплата; нз) 28
Решение. 28
КПЕР(норма; ; нз; бс) 28
Решение. 28
КПЕР(норма; выплата; ; бс) 28
Решение. 29
КПЕР(норма; выплата; нз) 29
3.11 Функция НОРМА 29
Синтаксис НОРМА(кпер; выплата; нз; бс; тип; предположение) 30
НОРМА(кпер; ; нз; бс; ; предположение). 30
НОРМА(кпер; выплата; ; бс; тип; предположение) 30
НОРМА(кпер; выплата; нз; ; ; предположение) 30
Решение. 31
НОРМА(кпер; выплата ; нз; бс;), 31
Решение. 31
Решение. 31
НОРМА(кпер; выплата; нз;) 31
3.12 Расчет периодических платежей. 32
3.13 Функция ППЛАТ 33
Синтаксис ППЛАТ (норма; кпер; нз; бс; тип) 33
Ставка - это процентная ставка по ссуде. 33
Кпер - это общее число выплат по ссуде. 33
Нз - это текущее значение или общая сумма, которую составят будущие платежи, называемая также основной суммой. 33
Бз - это будущая сумма или баланс наличности, которой нужно достичь после последней выплаты. Если бз опущено, оно полагается равным 0 (нулю), т.е. будущая сумма ссуды, например, равна 0. 33
Тип - это число 0 (ноль) или 1, обозначающее, когда должна производиться выплата. 33
ППЛАТ (норма; кпер; ; бс; тип) 33
ППЛАТ (норма; кпер; нз; ;тип) 34
ППЛАТ(норма; кпер; нз), 34
Решение. 34
ППЛАТ (норма; кпер; ; бс) 34
Решение. 34
Ежегодные платежи составят 34
ППЛАТ (норма; кпер; нз;) 34
Решение. ППЛАТ (норма; кпер; нз;) 35
3.14 Функция плпроц 35
Синтаксис ПЛПРОЦ(ставка;период;кпер;нз;бз;тип) 35
Ставка; кпер; нз;бз; тип- смысл тот же, что в функции ПЛПЛАТ 35
Период - это период, для которого требуется найти прибыль; должен находиться в интервале от 1 до кпер. 35
ПЛПРОЦ(норма; период; кпер; тс), 35
ПЛПРОЦ(норма; период; кпер; ; бс; тип). 36
Решение. 36
ПЛПРОЦ( 10%/12; 1; 12*3; 800) = - 6 667 тыс. руб. 36
Решение. 36
Доход за последний год (6 период) составил 36
ПЛПРОЦ(17.5%; 6; 6; ; 5000) = 664.81 тыс. руб. 36
Ежегодно отчислялось ППЛАТ(17.5%; 6; ; 5000) = -536.27 тыс. руб. 36
Решение. 36