Задача № 5

В таблице представлены номера проектов. Ожидаемые доходы по этим проектам и соответствующие им значения рисков.

Номера проектов	Доходность Q (млн.руб)	Риск r (млн.руб)	Минимальный доход (млн.руб)	Максимальный доход (млн.руб)
1	100	10
2	200	20
3	300	30
4	400	40
5	500	49

Какой минимальный и максимальный доход можно ожидать у рассматриваемых проектов? – результат получить по первым двум проектам с доверительной вероятностью Рзад=0,683., по третьему четвертому и пятому, проекта с доверительной вероятностью р=0,954. Результаты расчета поместить в таблицу.

Принять риск по вариантам m:

4 - инвестиционный, транспортный, форс-мажорный, инновационный, экологический.

Решение:

Здесь для каждого проекта примем предположение, что доходность каждого проекта – это средняя ожидаемая доходность проекта _i

σ – риск; t – доверительный коэффициент, соответствующий доверительной вероятности

Р зад = 0,683 ( t =1)

Р зад = 0,954 ( t =2)

Q max = + t - σ

Q min = + t - σ

1. проект

Q max = 100 +1*10 = 110

Q min = 100-1* 10 = 90

2. проект

Q max = = 200

Q min = 200-1* 20 = 180

3. проект

Q max = = 300

Q min = 300-2* 30 = 240

4. проект

Q max = 400 + 2*40 = 480

Q min = 400-2* 40 = 320

5. проект

Q max = = 500

Q min = 500 + 2*49= 402

Минимальное и максимальное значение считается только для проектов №1 и № 4, т.к. у них риски инвестиционный, инновационный, они относится к динамическим рискам, значит могут нести в себе либо потери, либо дополнительную прибыль для проекта. У всех остальных проектов (№ 2, № 3, № 5), риски транспортный, форс-мажорный и экологический, они относятся к простым рискам, а следовательно они практически всегда несут в себе потери, поэтому для них рассчитывается только минимальное значение. Максимальное значение этих проектов будет равно средней доходности проекта.

Все расчеты отобразим в таблице:

Номерапроектов	Доходность Q (млн.руб)	Риск r (млн.руб)	Минимальныйдоход (млн.руб)	Максимальныйдоход (млн.руб)
1	100	10	90	110
2	200	20	180	200
3	300	30	240	300
4	400	40	320	480
5	500	49	402	500

Задача № 6

По мнению пяти независимых экспертов проект принесет доход Q, с вероятность Р. Данные помещены в таблице.

Номера экспертов	1	2	3	4	5
Q (млн.руб)	10	15	12	14	16
Р (m =4)	0,1	0,1	0,5	0,2	0,1

1. Определить характеристики проекта – ожидаемый средний доход и риск (СКО) недополучения ожидаемой суммы

2. Какой максимальный и минимальный доход следует ожидать с заданной доверительной вероятностью Рзад = 0,683 и риск валютный:

3. . Какой ожидаемый доход будет получен, если по независимым причинам реализация проекта при тех же условиях будет задержана на год, для различных для варианта m4 ставка дисконта равна: r4=12%.