3.2. Анализ движения денежных потоков экономического субъекта

Для целей контроля рациональности денежных средств и денежных эквивалентов и оценки эффективности их использования необходимо осуществлять в организации определенные аналитические расчеты. Анализ состава и структуры денежных средств и денежных эквивалентов можно проводить как по данным бухгалтерского баланса, так и по данным Отчета о движении денежных средств и денежных эквивалентов [21, 223].

Для ООО «СВХК» такой анализ был проведен по бухгалтерскому балансу за 2011-2012 гг. и данным по счетам денежных средств и денежных эквивалентов (табл.29).

Таблица 29

Анализ состава денежных средств и денежных эквивалентов ооо «свхк» за 2011-2012 гг., в тыс. Руб.

Показатели	2011		2012		Изменение, (+,-)
	Сумма, тыс. руб.	Уд. вес, %	Сумма, тыс. руб.	Уд. вес, %
Денежные средства	2251	100,0	1801	100,0	-450
в т. ч.:
касса	3	0,13	5	0,28	+2
расчетный счет	2248	99,87	1796	99,72	-452
валютный счет	-	-	-	-	-

По данным таблицы видно, что в 2012 г. по сравнению с 2011 г. в ООО «Средневолжская Химическая Компания» отмечается уменьшение величины денежных средств и денежных эквивалентов на 450 тыс.руб., в том числе в кассе количество денежных средств и денежных эквивалентов увеличилось на 2 тыс. руб., а на расчетном счете уменьшилось на 452 тыс. руб.

Изменение объемов денежных средств и денежных эквивалентов по годам представлено на рисунке 7.

Рис. 7. Изменение денежных средств и денежных эквивалентов по годам

В ООО «Средневолжская Химическая Компания» ведется текущая, инвестиционная и финансовая деятельность. Проведем анализ структуры денежных потоков по видам деятельности ООО «СВХК» за 2011-2012 гг.

По данным таблицы 26 (Приложение 38, таблица 30) видно, что сумма поступивших денежных средств и денежных эквивалентов в 2011 г. составила 512323 тыс. руб., из них: от текущей деятельности – 353871 тыс. руб. или 69,07 %; от инвестиционной деятельности – 277 тыс. руб. или 0,05%, по финансовой деятельности – 158175 тыс. руб. или 30,87 %.

Сумма поступивших денежных средств и денежных эквивалентов в 2012 г. составила 732238 тыс. руб., из них: от текущей деятельности – 479991 тыс. руб. или 65,55 %; от инвестиционной деятельности – 1105 тыс. руб. или 0,15 %; от финансовой деятельности – 251142 тыс. руб. или 34,3 %.

Наблюдается отток денежных средств и денежных эквивалентов в 2012 г. по сравнению с 2011 г. на 2684 тыс. руб., в т. ч. за счет текущей деятельности на 10657 тыс. руб., за счет инвестиционной деятельности на 340 тыс. руб., однако за счет финансовой деятельности поступило 92967 тыс. руб.

Удельный вес поступлений от текущей деятельности в общем объеме поступлений в 2011 г. составил 69,07 %, в 2012 г. – 65,55 %, т.е. наблюдается отток поступлений по текущей деятельности по уровню на 3,52 %.

Удельный вес поступлений от инвестиционной деятельности в общем объеме поступлений в 2011 г. составил 0,05 %, в 2012 г. удельный вес поступлений увеличился на 0,1 % и составил – 0,15 %, что в сумме составляет 1105 тыс. руб.

Удельный вес поступлений от финансовой деятельности в общем объеме поступлений в 2011 г. составил 30,87 %, в 2012 г. удельный вес поступлений увеличился на 3,43 % и составил – 34,3 %, что в сумме составляет 251142 тыс. руб.

В результате анализа мы видим, что в ООО «Средневолжская Химическая Компания» в 2012 г. по сравнению с 2011 г. остаток величины денежных средств и денежных эквивалентов и денежных эквивалентов на конец отчетного периода уменьшился на сумму 450 тыс. руб. и составил 1801 тыс. руб. Присутствие остатков денежных средств и денежных эквивалентов, говорит о средней организации денежного оборота и о наличии наиболее ликвидного капитала.

Анализ движения денежных потоков дает возможность сделать более обоснованные выводы о том:

- в каком объеме и из каких источников были получены поступившие денежные средства, каковы направления их использования.

- достаточно ли для инвестиционной деятельности в организации собственных средств.

- в состоянии ли организация расплатиться по своим текущим обязательствам.

- достаточно ли полученной прибыли для обслуживания текущей деятельности.

- в чем объясняются расхождения величины полученной прибыли и наличия денежных средств и денежных эквивалентов.

Все это обусловливает значение такого анализа и целесообразность его проведения для целей оперативного и стратегического финансового планирования деятельности [25, 326].

Для анализа движения денежных средств и денежных эквивалентов необходимо по данным анализа счетов 50 «Касса» и 51 «Расчетные счета» (приложения 39-42) составить отчет о движении денежных средств и денежных эквивалентов за 2011-2012 гг., который дает подробную информацию об источниках поступления денежных средств и денежных эквивалентов и направлениях их использования (приложение 43).

Расчет денежного потока прямым методом дает возможность оценивать платежеспособность предприятия, а также осуществлять оперативный контроль за поступлением и расходованием денежных средств и денежных эквивалентов. В России прямой метод положен в основу формы «Отчета о движении денежных средств и денежных эквивалентов». При этом превышение поступлений над выплатами как по предприятию в целом, так и по видам деятельности означает приток средств, а превышение выплат над поступлениями – их отток. Форма аналитического отчета о движении денежных средств и денежных эквивалентов прямым методом представлена в Приложении 44, таблица 31, которая составлена на основе Приложения 43.

По результатам анализа можно сделать вывод, что ООО «СВХК» ухудшило свою платежеспособность в отчетном году по сравнению с 2011 годом: сумма денежных средств и денежных эквивалентов и денежных эквивалентов по всем видам деятельности уменьшилась на 2684 тыс. руб., отток составил – 450 тыс. руб. Остаток денежных средств и денежных эквивалентов и денежных эквивалентов на конец периода в 2012 году – 1801 тыс. руб., изменение величины денежных средств и денежных эквивалентов и денежных эквивалентов составляет 450 тыс. руб.

Наблюдается уменьшение денежных средств и денежных эквивалентов от текущей деятельности на 10657 тыс. руб., уменьшение денежных средств и денежных эквивалентов от инвестиционной деятельности на 340 тыс. руб., по финансовой деятельности увеличение денежных средств и денежных эквивалентов на 8313 тыс. руб.

Главным образом изменение денежных средств и денежных эквивалентов - от текущей деятельности (уменьшение на 10657 тыс. руб.). Это произошло за счет увеличения платежей денежных средств и денежных эквивалентов на 136777 тыс. руб., а именно за счет средств, направленных поставщикам (подрядчикам) за сырье, материалы, работы, услуги - 122612 тыс. руб., за счет налога на прибыль организаций – 8946 тыс. руб., изменения суммы прочих платежей на 6499 тыс. руб., в связи с оплатой труда работников – на 1125 тыс. руб. Поступившие денежные средства по текущей деятельности в 2012 году увеличились по сравнению с 2011 годом на 126120 тыс. руб., в том числе от продажи продукции, товаров, работ и услуг – в 2012 году они составляют 468362 тыс. руб., увеличились прочие поступления на 3611 тыс. руб.

По инвестиционной деятельности по сравнению с 2011 годом наблюдается увеличение поступления денежных средств и денежных эквивалентов на 828 тыс. руб., сумма поступлений за счет возврата представленных займов в 2012 году составила 1105 тыс. руб. Направленные денежные средства по инвестиционной деятельности в 2012 году увеличились по сравнению с 2011 годом на 1168 тыс. руб., в том числе увеличились расходы на предоставление займов другим лицам (2305 тыс. руб.), уменьшились расходы на проценты по долговым обязательствам, включаемым в стоимость инвестиционного актива (2382 тыс. руб.).

По финансовой деятельности наблюдается увеличение поступлений денежных средств и денежных эквивалентов в отчетном году на 92967 тыс. руб., что составило 251142 тыс. руб. Изменение произошло за счет полученных кредитов и займов – 251142 тыс. руб. Платежи (возврат кредитов и займов) в 2012 году составили 239306 тыс. руб., что на 84654 тыс. руб. больше, чем в 2011 году.

Таким образом, расчет движения денежного потока прямым методом дает возможность оценивать платежеспособность предприятия, а также осуществлять оперативный контроль за поступлением и расходованием денежных средств и денежных эквивалентов.

В 2012 г. по сравнению с 2011 г. в ООО «Средневолжская Химическая Компания» отмечается уменьшение величины денежных средств и денежных эквивалентов на 450 тыс.руб., в том числе в кассе количество денежных средств и денежных эквивалентов увеличилось на 2 тыс. руб., а на расчетном счете уменьшилось на 452 тыс. руб.

По результатам анализа можно сделать вывод, что ООО «СВХК» ухудшило свою платежеспособность в отчетном году по сравнению с 2011 годом: сумма денежных средств и денежных эквивалентов и денежных эквивалентов по всем видам деятельности уменьшилась на 2684 тыс. руб., отток составил – 450 тыс. руб. Остаток денежных средств и денежных эквивалентов и денежных эквивалентов на конец периода в 2012 году – 1801 тыс. руб., изменение величины денежных средств и денежных эквивалентов и денежных эквивалентов составляет 450 тыс. руб.

Наблюдается уменьшение денежных средств и денежных эквивалентов от текущей деятельности на 10657 тыс. руб., уменьшение денежных средств и денежных эквивалентов от инвестиционной деятельности на 340 тыс. руб., по финансовой деятельности увеличение денежных средств и денежных эквивалентов на 8313 тыс. руб.