23. Методика расчета и оценка показателей ликвидности бухгалтерского баланса и платежеспособности п/п.

Платежеспособность п/п – это спос-сть своевр-но и в полном объеме исполнять свои обязанности перед поставщиками, бюджетом, банками и прочее в рамках осуществ-я нормальной финансово-хозяйств-й деят-ти. Платежеспособность п/п можно охаракт-ть в 2ух аспектах: 1) подход не требует аналит-х расчетов. В данном случае по бух отчетности, т.е. по прошлому опыту работы оценивается аккуратность п/п при выполнении своих платежных обязательств по ранее заключенным договорам, полученным кредитам. Оценивается так называемая текущая платежесп-сть. О проблемах могут свидет-ть: -просроченная кред-я задолж-сть; -штрафы, пени, неустойки (Отчет о финансовых результатах- справочно). Т.о. данный подход нацелен на прошлое и не учитывает, что платежесп-сть в будущем может быть иной. 2) подход связан с изучением ожидаемой (потенциальной) платеж-сти. При этом оценивается способность п/п мобилизовать ден средства из разл источников для гашения всех своих обязательств по платежам. При этом оценивается ликвидность бух баланса. Ликвидность – это скорость обращения имущества в ден средства (без потерь в стоимости). Цель а-за баланса на ликвидность заключ в оценке спос-сти п/п без какого-либо нарушения нормального хода производства производить срочные платежи за счет соответств-х им по срочности поступлений от реализ-х ценностей. Для этих целей имущество, сгруппированное по степени ликвидности сопостав-ся с обязательствами, сгруппированными по степени срочности возврата. Активы группир-ся: А1 – наиболее ликвидные активы (ден средства, краткоср фин вложения); А2 – быстро реализуемые активы (краткоср дебет задолженность, прочие оборотн активы); А3 – медленно реализуемые активы (запасы, НДС по приобретенным ценностям); А4 – трудно реализуемые активы (ВНА за минусом долгоср фин влож-ий). Пассивы: П1 – текущие обязат-ва (краткоср кредит задолж-ть+прочие краткоср обязат-ва); П2 – краткоср пассивы (заемные ср-ва из 5го раздела); П3 – долгосрочные пассивы (раздел4 минусрезервы под услов. обяз-ва); П4 – постоянные пассивы (раздел3+ДБП+РПР). А1>П1; А2>П2; А3>П3; А4<П4. должно быть. Первые два соотн-я харак-ют текущую ликвидность, третье – перспективную ликвидность, четвертое – один из признаков финанс устойчивости. В рамках второго подхода платежеспособность п/п оценивается при помощи ряда коэфф-в:

1. к-т покрытия (текущей ликвидности): Кт.л.=(А1+А2+А3)/(П1+П2), >=2; 2. к-т критической оценки (промежуточного покрытия): Кк.о.=(А1+А2)/(П1+П2), >=0,75; 3. к-т абсолютной ликвидности: Ко.л.=А1/(П1+П2) >=0,2 (примерно 20%).(какая часть текущих обязательств может быть оплачена сразу).

24. Анализ финансовой устойчивости и финансовой независимости организации.

Фин-я независимость характ. структуру капитала п/п и степень его зави-ти от вн-х источ-в финансир-я.

Фин. устойчивость — это спос-сть орг-ции осуществлять ХД за счет собст-х средств с сохранением платежесп-сти. Финансовая незав-ть и фин. устойчивость мб опред. как в относительном, так и в абсолютном выражении. В рамках 1го подхода опред. 3 различных показателя наличия собст-х средств (в зав-ти от степени охвата возможных источ-в) 1.Опред-ются источ-ки: а) Собственные Ис= 3раздББ — 1разд ББ. б) Собственные долгосрочные Ид=Ис+ 4раздББ+резервы предст расходов+ ДБП. в) Общая вел-на возм-х источ-ков Иоб=Ис+Ид; Каждый источник сопост. с вел-ной запасов ΔИс=Ис-Зап, ΔИд=Ид-Зап, ΔИоб=Иоб-Зап; 3.Выделяют 4 типа финанс устойч-сти: а) ΔИс, ΔИд, ΔИоб >0 – абсолютная фин устойчивость, все ВНА и запасы формируются за счет собств-х ср-тв. б) ΔИс <0, ΔИд, ΔИоб >0 – нормальная фин устойч-ть. в) ΔИс, ΔИд<0, ΔИоб >о — неустойчивое положение, недостаток собств-х оборот-х ср-в для формир запасов. Можно повысить оборачиваемость запасов и снизить ДЗ. г) Все меньше нуля – неустойчивое кризисное состояние. В рамках 2го подхода финн-ая устойчивость опред. системой коэф-тов. К-т автономии= (3 разд+ДБП+резервы предст расходов+резервы под услов обяз-ва)\ВБ>0,5; К-т соотнош ЗС и СС = (4+5- ДБП – резервы предст расходов – резервы под услов обяз-ва)\(3+ДБП+резервы)<=1; К-т маневр = (3+ ДБП+резервы предст расходов+резервы под услов обяз-ва – 1)\3 показывает сколько собс ср-в наход в форме ОА; К-т обесп СС = (2+ ДБП+резервы предст расходов+резервы под услов обяз-ва – 1)\2 >0,1

Ан-з финн независ-ти. Фин незав-ть это такое сотс-е финн ресурсов, их распред-е и использ-е, кот обеспеч-ет развитие предпр-я на основе роста прибыли, капитала, при сохранении платеджеспособн-ти и кредитоспос-ти в условиях допустимого ур-ня рисков. 1. Коэф-т общей финн незва-ти = Капитал и резервы (З раздел баланса)/Валюта бал-са 2. наличие собств капитала в обороте = Капит и резервы (3разд) – внеоборотные активы (1разд) 3. к-т финн незав-ти в части оборотных активов = (Катпит и резервы (3р) – внеоборотнв активы (1разд))/Оборотные активы (1разд) 4. к-т финн независимости в части запасов = (Катпит и резервы (3р) – внеоборотнв активы (1разд))/Запасы 5. к-т маневренности, показывает какая часть собств капитала нах-ся в мобильной форме,, позвол-т свободно маневрир-ть этими ср-ми = (3разд-1разд)/3разд