12.6 Границы ссудного процента и источники его уплаты

Верхняя граница банковского процента определяется в основном рыночной ценой кредитов, а также надежностью и кредито-ностью кон-ного заемщика.

Нижняя граница банковского процента определяется внут-ими изде-ками кредитного упр-ения (отдела) банка.

Под системой банко-ого кредитования понимают ее следующие элементы:- порядок и степень участия собственных средств заемщиков в кредитуемой операции;- целевое назначение кредита;- методы кредитования;- формы ссудных счетов;- способы регулирования ссудной зад-ности;- формы и порядок контроля за целевым и эффек-вным испо-нием ссудных средств и своевр-ным их возвратом.

Банк заинтересован в повышении степени участия собственных средств заемщиков в кредитуемой операции. В этом случае снижаются риски невозврата кредита.

В кредитном договоре опре-ется цель использования кредита заемщиком, а банк должен следить за его использованием по назначению.

Осн-ым элементом в системе банковского креди-ания являются методы кре-ния, под ко-ми понимаются способы выдачи и погашения кредита.

В мировой практике существует два осно-ых метода пред-ения кредита:

- в индив-льном порядке выдается срочная ссуда на удовлетворение целевой потребности;

- открывается кредитная линия. Открытая кредитная линия (в пределах лимита) позволяет оплатить за счет кредита любые расчетно-денежные документы, предусмотренные в кредитном договоре. Кредитная линия открывается в основном на 1 год.

Кредитная линия открывается первоклассным клиентам или под полное обеспечение.

На практике в России  используются оба способа кредитования.

Для кредитования открываются счета для заемщиков:

- специальные  -  для постоянных заемщиков;

- простые ссудные счета - для выдачи разовых ссуд;

- контокоррентные счета и счета овердрафт - для первоклассных заемщиков.

Помимо двух основных видов к-ания на практике используются усло-ные формы предоставления кредитов в виде аккредитива, кредиты с испол-ием векселей, факторинга, форфейтинга, лизинга и т.д., к-е удовлетворяют потребности клиентов банков.

Основным источником уплаты процентов по кредиту являются доходы пр-ия. При этом большая часть этой суммы относится на затраты. А меньшая часть - свыше нормы устан-енной Банком России.

12.7 Принципы инвестирования временно свободных денежных средств страховщика.

В соответствии с зако-ьством Р Ф размещение стр-иками временно свободных резервов должно осущ-яться на условиях диверсификации, возв-сти, приб-ости п ликвидности. Данные принципы общепризнаны в мировой практике.

Рассмотрим эти пр-ы в последо-ности с точки зрения их вклада в обеспечение фи-овой ус-вости страховщика.

Принцип возвратности подразумевает размещение активов, обеспечивающее их возврат в полном объеме.

Принцип ликвидности означает, что структура вложений должна обеспечивать наличие у стра-ика средств, способных быстро и без допол-ельных затрат обратиться в денежные средства.

Принцип диверсификации требует распределения инвес-нных рисков на различные виды вложений, чем достигается снижение общей рискованности, а след-ельно, повышение устойчивости инвестиционного портфеля страховщика. Принцип подразумевает наличие большого числа разнородных объектов инвестирования.

Принцип прибыльности вложений означает, что инв-ионная деят-ость должна обеспечивать не только сохранность вложений, но и приносить определенный доход. Страховщики при размещении страховых резервов должны обеспечивать прибыльность вложений, позволяющую сохранить реальную стоимость вложенных средств в течение всего срока инвестирования.

Рассм-ные принципы в разной степени актуальны в зависимости от специи-зации страховой организации. Для страх-ов, специа-ющихся на проведении операций по страхованию жизни, характерного диск-анием взносов с учетом нормы доходности, очевиден приоритет потребности в инвестиционном доходе. Принцип ликв-ости же не имеет первостепенного значения, поскольку этот вид страх-ния обычно носит долгосрочный характер.

Для страховщиков, занимающихся проведением операций по рисковым видам страхования, важна прежде всего ликвидность активов.

Целями инве-онной по-ики любого инвестора служат безопасность и доходность вложений. Безопасность означает, что и-ции осуществляются в надежные предприятия, деятельность которых, согласно прогнозам, станет успешной. Свободные активы должны возвращаться в полном объеме. Зачастую безопасность и высокая дохо-ть инве-ий противоречат друг другу. При инве-ании средств в высокодоходные предприятия высок и риск таких вложений. В этом случае велика вероятность потерять не только доход, но и сами инвестированные средства.

Страховая организация самос-льно определяет свою ин-ионную стратегию для размещения собственных средств и страховых резервов. При выборе объекта инвестиций необходимо учитывать взаимозависимость риска и дохода, т.е. соблюдать принцип диверс-ации вложений. Можно вложить часть средств в низкодоходные и малорискованные активы, а другую — в выс-одные, но с большой степенью риска. В результате инвес-онный риск распределится среди различных видов вложений, что обеспечит финансовую устойчивость инвестиционного портфеля страховщика.

При форми-нии портфеля инвестиций необходимо анализировать и сопоставлять как ожидаемый доход, так и риск. Между нормой прибыли и риском при определенных условиях существует взаимосвязь, исследуя к-ую можно найти оптимальное соот-ение между ними.