- •Тема 1. Ринок фінансових послуг та його роль в економіці. Суб’єкти ринку фінансових послуг
- •Сутність ринку фінансових послуг та види фінансових послуг
- •Суб’єкти ринку фінансових послуг та їх класифікація
- •1. Сутність ринку фінансових послуг та види фінансових послуг
- •2. Суб’єкти ринку фінансових послуг та їх класифікація
- •Тема 2. Інституційна та сегментарна структура ринку фінансових послуг
- •1. Методи структуризації ринку фінансових послуг
- •2. Поняття та критерії сегментації ринку фінансових послуг
- •3. Структура ринку фінансових послуг за суб’єктною ознакою
- •1. Методи структуризації ринку фінансових послуг
- •2. Поняття та критерії сегментації ринку фінансових послуг
- •3. Структура ринку фінансових послуг за суб’єктною ознакою
- •Тема 3. Поняття і класифікація фінансового посередництва
- •1. Загальне поняття фінансового посередництва
- •2. Комерційні банки: їх види та операції
- •3. Небанківські кредитні інститути
- •4. Контрактні фінансові інститути
- •Тема 4. Фінансові послуги на грошовому ринку
- •1. Попит і пропозиція на гроші
- •Центральний банк —► комерційний банк; комерційний банк —► комерційний банк; комерційний банк —► підприємство (фірма), населення;
- •2. Організація та особливості функціонування депозитного ринку
- •3. Фінансові послуги для здійснення грошових платежів та розрахунків
- •4. Операції з інструментами грошового ринку
- •5. Оцінка дохідності фінансових активів
- •Тема 5. Фінансові послуги на валютному ринку
- •1. Поняття валютного ринку
- •2. Операції з валютою
- •3. Операції з обміну валют
- •4. Співпраця з міжнародними системами
- •5. Міжнародні розрахунки
- •,Тема 6. Фінансові послуги на ринку позик
- •Поняття і структура кредитного ринку
- •2. Фінансові послуги на кредитному ринку
- •2.1. Банківські кредити
- •За цільовим спрямуванням:
- •За строками користування:
- •Залежно від забезпечення:
- •За методами надання:
- •2.2. Факторингові операції
- •2.3. Лізингові та селенгові операції
- •Залежно від сектора ринку, де проводяться лізингові операції:
- •За відношенням до орендованого майна (або за обсягом обслуговування):
- •За ступенем окупності майна:
- •З урахуванням податкових, амортизаційних пільг:
- •За типом фінансування:
- •За типом лізингового майна розрізняють:
- •Залежно від форми організації і техніки проведення лізингових операцій:
- •За характером лізингових платежів визначають:
- •Відповідно до ознак окупності (умов амортизації) майна виділяють:
- •3. Форми забезпечення кредитів
- •4. Операції з векселями
- •5. Кредитний портфель банку
- •5.1. Структури кредитного портфеля банку
- •5.2. Управління кредитним портфелем банку
- •5.3. Оцінка ефективності (дохідності та рентабельності) кредитних операцій
- •6. Кредитні рейтинги
- •Рейтинги облігацій
- •Рейтинги довгострокових боргових зобов'язань
- •Рейтинги якості кредиту
- •Класифікація позичальників — клієнтів банку
- •7. Вартість кредитних інструментів
- •Тема 7. Фінансові послуги на фондовому ринку
- •1. Основи функціонування фондового ринку
- •2. Основні засади функціонування фондових бірж
- •3. Поняття і види цінних паперів
- •4. Формування вартості цінних паперів
- •Тема 8. Фінансові послуги з перейняття ризику
- •1. Ризик у фінансовій сфері
- •2. Методи та критерії вимірювання фінансового ризику
- •4. Хеджери, спекулянти та арбітражери
- •1. Ризик у фінансовій сфері
- •2. Методи та критерії вимірювання фінансового ризику
- •3. Способи зниження міри фінансового ризику.
- •4. Хеджери, спекулянти та арбітражери
- •Механізм хеджування за допомогою ф’ючерсних контрактів
- •Тема 9. Інфраструктура ринку фінансових послуг
- •Особливості організації та функціонування інфраструктури ринку цінних паперів
- •10.11. Інфраструктура валютного ринку
- •Тема 10. Державне регулювання ринку фінансових послуг
- •1. Механізм державного регулювання ринків фінансових послуг
- •2. Завдання та функції Державної комісії з регулювання ринків фінансових послуг
- •3. Національний банк як орган державного регулювання фінансового ринку
- •4. Державна політика на валютному ринку
- •5. Роль саморегулюючих організацій на ринку цінних паперів
Тема 2. Інституційна та сегментарна структура ринку фінансових послуг
1. Методи структуризації ринку фінансових послуг
2. Поняття та критерії сегментації ринку фінансових послуг
3. Структура ринку фінансових послуг за суб’єктною ознакою
1. Методи структуризації ринку фінансових послуг
Єдиного методу структуризації ринку фінансових послуг не існує. У практиці розвинених країн його оптимальна структура визначається двома основними ознаками – часовим та інституційним. Відповідно до часової ознаки ринок поділяється на два основних елементи:
- грошовий ринок (ринок короткострокових капіталів або грошових коштів, що виступають у платіжних засобах)
- ринок середньострокових та довгострокових капіталів (або грошових коштів), що представляють інвестиційний фактор у розвитку економіки.
Структура ринку фінансових послуг розвинених країн в інституційному розумінні складається, перш за все, із кредитно-фінансових інститутів (банків та інших установ) і ринку цінних паперів, який, у свою чергу, поділяється на позабіржовий оборот (нові емісії цінних паперів) і фондову біржу.
В основі первинного поділу ринку фінансових послуг лежить певна група фінансових активів. Це пояснюється тим, що саме фінансовий актив визначає зміст поняття «фінансового ринку». Тоді структура ринку набуває наступного вигляду: ринок капіталів (кредитний ринок) та грошовий ринок, які можуть бути представлені як ринок позичкових капіталів, ринок цінних паперів, валютний ринок, ринок дорогоцінних металів і каміння, страховий ринок, ринок інструментів нерухомості. Кожен виділений структурний сегмент фінансового ринку можна розбити на окремі сектори (мікросегменти). В основу виділення того чи іншого сектора (мікросегмента) покладено конкретний вид фінансового активу: конкретна послуга (як товар); ф’ючерс; акція конкретного емітента; золото, діаманти тощо. Кожний із вказаних сегментів фінансового ринку є самостійною ланкою національного фінансового ринку. Існуючі методологічні підходи до сегментації фінансового ринку детально розглядатимуться окремо.
Для розвитку означених структурних сегментів ринку фінансових послуг в регіонах країни (область, економічний район чи інше територіальне угруповання) повинна створюватись відповідна інфраструктура. В умовах розвиненої ринкової економіки це дає можливість вирішувати регіональні проблеми, що пов’язані з фінансовим забезпеченням повноцінного відтворення та можливості створення доданої вартості у реальному секторі економіки регіону. Для кожного сегмента ринку характерна своя специфіка та особливості функціонування, власні правила укладання угод із фінансовими активами тощо. Один і той самий фінансовий актив може бути товаром декількох ринків. Наприклад, кредит у гривнях – це об’єкт діяльності грошового, кредитного, а також валютного ринку.
Процес переливу фінансових ресурсів із одного виду ринку фінансових послуг і сегмента на інші називається сек’юритизацією. В останні роки процес сек’юритизації характеризується переміщенням операцій з ринку позичкових капіталів на ринок цінних паперів (у першу чергу, ринок облігацій) і забезпечує зниження витрат у залученні кредитів.