Расчетная величина необходимых оборотных средств равна прогноз объема продаж коэффициент оборачиваемости оборотных средств

Рассчитаем потребность в оборотном капитале, исходя из коэффициента закрепления оборотных средств (величины, обратной коэффициенту оборачиваемости):

К_з = Средний остаток оборотных средств

Объем продаж

Остаток оборотных средств на 01.09. 2008 г. - 192 894 тыс.руб.

Стоимость запасов, ненужных для задания, 5 % - 10 045 тыс.руб.

Просроченная задолженность покупателей , 10% - 8 528 тыс.руб.

Объем продаж за 9 месяце 2008 г. составил - 333 186 тыс.руб.

Коэффициент закрепления оборотных средств К_з = 192 894/ 333 186 = 0,58

При планировании потребности в оборотных средствах на 9 месяцев 2009 г. можно исходить из возможности сокращения ненужных запасов на 50%: (10 045 + 8 528) * 50 % = 9 286 т. р.

Планируемый коэффициент закрепления оборотных средств на 9 мес. 2009 г.:

К_з = (192 894 – 9 286) : 333 186 = 0,55

Объем продаж на 9 мес. 2009 г. (табл.20): 484 218 : 12мес.* 9мес.=363 163 т.р.

Общая потребность в оборотном капитале составит: 0,55 * 363 163 = 199 740 тыс.руб.

Т.е., при планируемом снижении коэффициента закрепления оборотных средств на 5,2%

(0,5 /0,58)=0,948 с учетом увеличения выручки от реализации на 8,9 % (363163 / 333186)

требуется увеличение оборотных средств на 6 846 т.р. (199 740 – 192 894) или 3,5 % .

Проверка: 0,948 * 1,089 = 1,032 , или ≈ 3,5%

Основные пути ускорения оборачиваемости оборотных средств:

1.Улучшение организации материально – технического снабжения с целью бесперебойного обеспечения производства необходимыми материальными ресурсами и сокращения времени нахождения капитала в запасах.

2.Ускорение процесса отгрузки продукции и оформления расчетных документов.

3.Сокращение времени нахождения средств в дебиторской задолженности.

4.Повышения уровня маркетинговых исследований, направленных на ускорение

продвижения товаров от производителя к потребителю (включая изучение

рынка, совершенствование товара и форм его продвижения к потребителю, формирование

правильной ценовой политики организации, эффективной рекламы и т.п.)

В дополнение вопроса, связанного с определением потребности в оборотном капитале,

можно отметить также универсальную формулу.

2.Платежеспособность предприятия определяется его возможностью своевременно и полностью выполнять платежные обязательства, вытекающие из торговых, кредитных и

иных операций денежного характера. Платежеспособность впрямую влияет на формы и

условия коммерческих сделок , в том числе и возможность получения кредита и условия его

предоставления (на какой срок, под какие проценты).

Коэффициент платежеспособности - это отношение собственного капитала к заемному капиталу.

Высокий коэффициент платежеспособности свидетельствует о минимальном финансовом

риске и о хороших возможностях для привлечения дополнительных средств извне. Если

показатель больше 1, это говорит о низкой деловой активности предприятия.

Платежеспособность в области долговых обязательств предприятия выражает его

ликвидность.

3.Ликвидность – отражает способность предприятия в любой момент совершать

необходимые расходы, превращать свои активы в деньги для покрытия всех необходимых

платежей по мере наступления их срока. Показатель ликвидности применяется для оценки

предприятия выполнять свои краткосрочные обязательства. Общую оценку

платежеспособности дает коэффициент покрытия, или коэффициент текущей ликвидности,

который определяется отношением текущих активов к краткосрочным обязательствам.

Оптимальное соотношение 1:1. Неспособность предприятия погасить свои долговые

обязательства перед кредиторами и бюджетом приводит его к банкротству.