Задания для аудиторной работы по теме

Задача 1. Обменный пункт дает следующие котировки долларов США: USD/RUR 29,67/29.88. Один клиент продал 7800 долл., а другой купил 7800 долл. Какую прибыль заработал банк на этих двух сделках?

Задача 2. Продается 200 тыс. финских марок (FIM) за доллары (USD). Срок поставки – 3 месяца. Процентные ставки оп депозитам в марках –4% годовых, в долларах - 5%. Спот-курс USD/FIM=1.4810. Требуется определить форвардный курс и цену сделки.

Задача 3. Клиент покупает доллары против российских рублей в количестве 0,5 млн. Установлены следующие курсы валют:

EUR/USD 1,4880 –1,4890

EUR/BUR 5,1225 – 5,1240

Требуется рассчитать курс покупки долларов для клиента, курс покупки рублей для банка, определить доход (расход) банка от сделки.

Задача 4. . Клиент покупает евро против российских рублей в количестве 6,5 млн. Установлены следующие курсы валют:

USD/EUR 1.5020 –1.5040

USD/RUR 5.1260 – 5.1270

Требуется рассчитать курс продажи евро для банка, определить доход банка от продажи евро, курс покупки и расходы клиента.

Задача 5. Германский импортер дает своему банку поручение купить для него 10 млн. долларов, которые нужны ему для оплаты по счету, полученному от экспортера. Импортер устанавливает лимит курса EUR/USD=1,3420. Покупку валюты необходимо произвести в течение 48 часов. Поэтому, если не будет возможности выполнить поручение в Германии, банк передаст это поручение своему итальянскому филиалу в Риме или японскому филиалу в Токио.

Предлагаются следующие котировки валют:

Рим ITL /USD 0.8492/0.8516

ITL/EUR 0.6331/0.6363

Токио JPY/USD 0.8811/0.8834

JPY/EUR 1.1822/1.1850

Франкфурт-на-Майне EUR/USD 1,3393/1,3473

Требуется определить, по какому курсу банк может выполнить поручение импортера в каждой из трех финансовых точек, и будет ли соблюден установленный лимит. Как должен измениться курс итальянской лиры (японской йены), чтобы был соблюден установленный лимит

Задача 6. Курс доллара к рублю равен 30,28. Процентные ставки на денежном рынке равны 13% годовых по операциям в рублях и 7% годовых по операциям в долларах США. Определить теоретически 90-дневный и 180 -дневный форвардные курсы доллара США к рублю, если длительность процентного года составляет по рублям 365 дней, а по долларам США 360 дней.

Задача 7. Курс евро к рублю равен 35,79. Процентные ставки на денежном рынке равны 12,8% годовых по операциям в рублях и 4,2% годовых по операциям в евро. Определить теоретически 180-дневный и 270-дневный форвардные курсы евро к рублю, если длительность процентного года составляет по рублям 360 дней, а по евро 365 дней.

Задача 8. На валютном рынке даны следующие котировки валют по форвардным сделкам – курс своп (Таблица 2). Определить, как котируется российский рубль к доллару США и евро и его форвардный курс для 180-дневных сделок.

Таблица 2.

Срок	RUR /USD	RUR / EUR
Спот	0,3245 –0,3517	0,2978 –0,3184
1 месяц	24 –14	11-8
2 месяца	28 –18	19 –14
3 месяца	98 –87	25 –21

Задача 9. 1 сентября курс спот USD составляет 1.5411/1.5491. Для форвардных курсов указываются следующие ставки своп:

на 1 месяц 89/64

на 3 месяца 245/235

на 6 месяцев 490/475

Клиент предлагает банку купить экспортную выручку, которую он получит 10 ноября. Пояснить. Что означают указанные ставки своп (премию или дисконт). Рассчитать соответствующий форвардный курс валюты на 1, 3 и 6 месяцев.

Задача 10. Курс евро к доллару равен 1,7894/ 1,7994. Процентные ставки на денежном рынке равны 1,34% годовых по операциям в евро и 1,85% годовых по операциям в долларах США. Определить форвардную маржу (премию или дисконт) по 90-дневным и 270-дневный форвардным сделкам и форвардные курсы для банка, совершающего эти сделки, если длительность процентного года по валютам одинакова.

Задача 11. Курс евро к рублю равен 35,45674/ 35,8795. Процентные ставки на денежном рынке равны 1,84% годовых по операциям в евро и 10,85% годовых по операциям в рублях. Определить форвардную маржу (премию или дисконт) по 90-дневным и 180-дневный форвардным сделкам и форвардные курсы для банка, совершающего эти сделки, если длительность процентного года по евро составляет 360 дней, а по рублям – 365дней.

Задача 12. Курс доллара к рублю 30,1178/ 30,4578. Процентные ставки на денежном рынке равны 4,72% годовых по операциям в долларах и 18,5% годовых по операциям в рублях. Определить форвардную маржу (премию или дисконт) по 180-дневным и 270-дневный форвардным сделкам и форвардные курсы для банка, совершающего эти сделки, если длительность процентного года по валютам разная (просчитать все варианты).

Задача 13. Определить доходность форвардных сделок (отдельно по сделкам на покупку и по сделкам на продажу, если это возможно) по условиям задач 8,9,10,11,12.

Задача 14. По состоянию на 1 июля коммерческий банк имеет показатели по валютным операциям, представленные в Таблице 3. Требуется определить валютную позицию банка на конец дня по каждой валюте и в цели (вид и сумму). Составить отчет по валютной позиции по форме Таблицы 4, если собственный капитал банка составляет 90 млн. руб., а на 1 июля установлены следующие курсы валют: USD - 30.45; JPY – 2.58; ITL –0.56; BLR – 2.87; EUR – 35.82.

Таблица 3

Иностранная валюта	Актив (тыс. д.ед.)	Пассив (тыс. д. ед.)
Доллар США В т. ч. гарантии	65782 564	593 25
Японская йена	36725	47658
Итальянская лира	782965	635488
Белорусский рубль	4586	7862
Евро В. т.ч. поручительства	8967 564	5463 321

Таблица 4

Наименование валюты	Позиции, открытые в инвалюте			Рублевый эквивалент
	По балансу	Вне баланса	Итого	По балансу	Вне баланса	Итого
						Актив	Пассив
1.
2.
3.
4.
5.
Итого

Задача 15. Продается 2 млн.канадских долларов за доллары США. Срок поставки – 6 месяцев. Процентные ставки оп депозитам в долларах США – 0,4% годовых, в канадских долларах – 0,5%. Спот-курс доллара США к канадскому доллару составляет 2,5681. Требуется определить форвардный курс и цену сделки.

Задача 16. КБ «Гермес» объявил о приеме денежных средств от населения с выплатой 13% годовых по вкладам в рублях и 4,5% годовых по вкладам в долларах США. Курс доллара США к рублю на момент объявления составляет 30,21. Определить значение курса доллара США через 90, 180 и270 дней, при котором депозитная операция с конвертацией валюты будет выгодна и доходность такой операции при различных значениях курса доллара через год (Таблица 6). Длительность года по депозитам в рублях – 365 дней, по депозитам в долларах США – 360 дней.

Таблица 6

R2	30,56	32,15	29,45	29,68	30,12	31,42	31,11	30,28
iэ