1.2. Цели и функции центральных банков

Деятельность центральных банков разных стран мира, как следует из анализа их исторического развития и современного статуса в кредитной системе, подчинена следующим основным целям: обеспечению стабильности покупательной способности и валютного курса национальной денежной единицы, стабиль­ности и ликвидности банковской системы, эффективного и бес­перебойного ведения расчетов, включая расчеты наличными деньгами. 16

Старейшей функцией ЦБ является монопольная эмиссия банкнот, т.е. выпуск в обращение денег, причем исключительно в наличной форме. В денежном обороте развитых стран их доля составляет незначительный процент совокупной денежной мас­сы. Однако наличные деньги необходимы для платежей в роз­ничной торговле и обеспечения ликвидности банковской систе­мы. В каждом центральном банке есть специализированные под­разделения, осуществляющие эмиссионно-кассовую работу.

В широком смысле эмиссия означает пополнение денежной массы, находящейся в обороте, всеми видами денежных средств. Центральный банк участвует только в кредитной эмиссии. Коммерческие банки могут создавать депозиты и денежную массу теми же методами, что и центральные. При этом пресле­дуются разные цели: коммерческие банки стремятся таким об­разом расширить свои операции, а центральные — регулиро­вать ликвидность банковской системы, поддерживать курс на­циональной валюты или финансировать бюджетный дефицит.

Банкноты центрального банка являются неограниченно за­конным платежным средством, что закреплено законодатель­но. Монеты в некоторых странах эмитирует не ЦБ, а Министер­ство финансов (казначейство). В таких случаях первый покупа­ет монеты у казначейства по номиналу, а разница между номи­налом и себестоимостью идет в доход госбюджета. Купленные монеты поступают в обращение вместе с банкнотами.

Сегодняшние банкноты потеряли свою первоначальную спо­собность быть обмениваемыми на золото, несмотря на то что оно по-прежнему является их обеспечением, так же как и дра­гоценные металлы, активы центрального банка, золотовалют­ные резервы, портфель государственных и прочих ценных бу­маг и кредиты банкам под залог ценных бумаг. Все это находит отражение в публикуемых центральными банками балансах.

Центральный банк обычно имеет монополию на эмиссию бу­мажных денег на всей территории страны. Только в Великобри­тании сделано исключение для Шотландии и Северной Ирлан­дии. В Объединенном Королевстве крупнейшие коммерческие банки этих государств уполномочены осуществлять денежную эмиссию, но при этом выпускаемые ими банкноты должны быть на 100 % обеспечены депонированными в Банке Англии денежными средствами или его банкнотами. В США федераль­ные резервные банки, входящие в ФРС, имеют право выпускать

новые банкноты и изымать из "^rnniiiiiii и in nijiiiini лгптг

ные чняки 1 НЬЛтлмы (W Рэспублш Беларусь

ныезнаки. у_СТан0„_ав .

По традиции центральный банк являвЗОД'хДОармфмиуашврсп'эт"

товалютных резервов страны и управшяеБикС Щп{рЯоЗ"«^>^-Д

1нв.№ -V-²-^ ¹⁷

того стандарта» эта функция была неразрывно связана с эмис­сионной. Колебания золотовалютных резервов зависели от сос­тояния платежного баланса и непосредственно отражались на количестве денег, выпускаемых в обращение. После отмены «золотого стандарта» связь золотовалютных резервов с эмисси­ей денег значительно ослабла.

В настоящее время официальный золотой резерв служит в качестве резервного актива и гарантийно-страхового фонда в международных расчетах. Центральные банки сосредотачива­ют у себя большие запасы золота, которыми в ряде стран распо­ряжается министерство финансов, а банк осуществляет техни­ческие операции.

Центральный банк выполняет также функцию «банка бан­ков»: хранит свободные денежные резервы коммерческих бан­ков, является расчетным центром банковской системы, пре­доставляет кредиты. Довольно часто ЦБ и его территориальные подразделения выполняют функции национального клиринго­вого центра, осуществляющего расчеты на национальном уров­не и с зарубежными банками.

В США в функции Федеральной резервной системы входит проведение платежей через общенациональную систему безна­личных расчетов. Высшим органом США, ведающим вопроса­ми безналичных расчетов в масштабе всей страны, выступает специальный межокружной расчетный фонд, находящийся в Вашингтоне. Каждый банк, обладающий федеральным чарте­ром (банк национального значения, входящий в ФРС), являет­ся пайщиком фонда и имеет в нем свой счет, через который про­водит расчеты с другими банками. Ежедневно на основе отчета федеральных банков в каждом из федеральных округов про­изводятся соответствующие расчеты. В конце рабочего дня каждый федеральный банк сообщает в Совет управляющих ФРС в Вашингтоне сумму своей задолженности другим феде­ральным банкам, появившуюся в результате деловых операций текущего дня. На основе полученных данных Совет делает соот­ветствующий перерасчет и переводит средства на счета феде­ральных банков. Таким образом изменяется величина резервов указанных банков и оказывается определенное воздействие на кредитную деятельность каждого звена ФРС.

Использование центральными банками механизма межбан­ковских расчетов в немалой степени способствует самонастрой­ке и саморегулированию, иными словами, автоматическому действию кредитно-денежных рычагов, влияющих на показа­тели деятельности коммерческих банков, а за счет этого — и на состояние денежного оборота страны.

Предоставляя коммерческим банкам кредиты, центральный банк выступает в роли кредитора последней инстанции. Эту роль он может выполнять благодаря тому, что его эмиссионная дея­тельность, концентрация им резервов коммерческих банков, официальных золотовалютных резервов создают базу для рас­ширения кредитных операций и уровня ликвидности банков. Данное значение ЦБ особенно возрастает в периоды кризисов или затруднений в выдаче кредитов коммерческим банкам. Свое­временное предоставление последним кредитов позволяет пред­отвратить панику вкладчиков и не допустить развертывание цепной реакции банковских банкротств.

В последние годы во многих странах введены ограничения на кредиты центрального банка (учетные кредиты). Так, в США банк, получивший учетный заем (кроме сезонного), ли­шается возможности кредитовать на рынке федеральных фон­дов. Это вызвано более высоким уровнем рыночных ставок по сравнению с действующей учетной. Данный запрет в свою оче­редь является причиной того, что мелкие банки, часто прибега­ющие к кредитованию на рынке федеральных фондов, редко ис­пользуют учетный кредит. Центральный банк Швейцарии ус­танавливает лимиты переучета для каждого банка пропорцио­нально собственному капиталу и публикует их. При этом он строго проверяет действительную нуждаемость в средствах: банки должны доказать, что речь идет о временной потребности в ликвидности.

В некоторых странах центральные банки выполняют функ­ции регулирования и надзора за деятельностью банков. Это де­лается с целью подтверждения надежности и стабильности бан­ковской системы, защиты интересов вкладчиков и кредиторов. Характер осуществления ЦБ банковского надзора в разных странах имеет существенные особенности, но вместе с тем пов­семестно играет важную роль в функционировании нацио­нальной банковской системы. Кроме того, надзорная функция в ряде государств осуществляется исключительно централь­ным банком (Беларусь, Россия).

Надзор центрального банка за коммерческими состоит в вы­даче лицензий на осуществление банковской деятельности, проведение отдельных видов операций (например, валютных, с ценными бумагами и т.д.), в осуществлении дистанционного контроля за выполнением банками установленных экономичес­ких нормативов и других пруденциальных норм деятельности с помощью регулярно представляемой отчетности, инспектиро­вания на местах. В странах, где ЦБ сами непосредственно осу­ществляют надзорные функции, они получают полномочия предъявлять требования к кредитным организациям по устра-

19

нению выявленных недостатков и контролировать выполнение этих требований в строго определенные сроки.

Надзор чаще всего регламентируется специальными законо­дательными и нормативными актами. Вместе с тем, например, в Великобритании вплоть до 1979 г. контроль за деятельностью второго уровня банковской системы со стороны Банка Англии не был закреплен законодательно и являлся достаточно либе­ральным. Банковским актом 1979 г. британское право устано­вило регламент банковского надзора, возложив последний не­посредственно на Банк Англии. Однако, согласно новому Зако­ну о Банке Англии от 1 июня 1998 г., функция по осуществле­нию банковского надзора в основном перешла в компетенцию вновь созданного надзорного Ведомства по финансовым услу­гам (Financial Services Authorities, FSA). За Банком Англии ос­тавлена лишь обязанность по наблюдению за системными кри­зисами, их содержанием, а при необходимости — роль кредито­ра последней инстанции. Для выполнения этих задач создана Комиссия по финансовой стабилизации.

Интернационализация банковского дела привела к тому, что в последнее время банковский надзор принимает международ­ный характер. В 1975 г. был сформирован Базельский комитет банковского надзора, заседания которого проходят в Базеле, в Банке международных расчетов, там же размещается его секре­тариат. Инициатором создания международного комитета бан­ковского надзора выступил директор Банка Англии П. Кук, по­этому он носит также название «Комитет Кука*. В 1977 г. Ба­зельский комитет представил Базовые принципы эффективного надзора за банковской деятельностью, которые были разработа­ны и одобрены странами «десятки» и органами банковского над­зора во всех государствах, включая Россию. В состав 25 принци­пов, определяющих содержание этого документа, входят требо­вания установления минимальной величины банковского капи­тала, проверки органами надзора политики, оперативной дея­тельности банка и применяемых им процедур, связанных с вы­дачей кредита и инвестированием капиталов, управлением кре­дитными и инвестиционными портфелями, проверки факта на­личия у банка общей политики управления рисками.

Центральные банки, тесно связанные с государством, вы­полняют функцию «банка правительства», выступая в качестве его кассира, кредитора, финансового консультанта. Счета пра­вительства и правительственных ведомств открыты также в ЦБ, который в большинстве стран ведет кассовое исполнение государственного бюджета. Доходы правительства, поступаю­щие от налогов и займов, зачисляются на беспроцентный счет 20

казначейства или министерства финансов в центральном банке.

Именно из него правительство покрывает все свои расходы.

Функцию «банка правительства» выполняет Банк Англии, обслуживая три крупные группы клиентов. Первую группу со­ставляют коммерческие банки. Все банки, осуществляющие де­ятельность в Великобритании, содержат 0,35 % суммы всех своих депозитов на счете (депозите) Банка Англии и не имеют права превышать ее. Эта норма резервов является главным ис­точником его доходов. Вторая группа — центральные банки других стран, которые имеют счета и держат золото в Банке Ан­глии и могут через него вести дела в Лондоне. Третью группу клиентов олицетворяет правительство, которое также имеет счета в Банке Англии. Таким образом, платежи, налоги в бюд­жет и платежи ив бюджета на социальные нужды проходят че­рез счета главного банка страны.

Банк Англии опирается главным образом на традиции, а не на правовые нормы. Разнообразные правила и процедуры, рег­ламентирующие деятельность кредитно-банковских учрежде­ний, установлены в порядке «джентльменских соглашений» между ними и Банком Англии.

С 1 января 1999 г. начал функционировать Европейский центральный банк. Его деятельность распространяется на 11 стран, присоединившихся к ЕС. Управление ЕЦБ осуществляется Со­ветом управляющих и Исполнительным комитетом. Совет уп­равляющих, в который входят руководители центральных бан­ков стран ЕС и члены Исполнительного комитета, уполномочен принимать все решения в пределах компетенции Банка, при­чем каждый член имеет голос. Исполнительный комитет пред­назначен для осуществления повседневного руководства дея­тельностью Банка. В его состав входят президент ЕЦБ, ви­це-президент и четыре сотрудника, назначенные на встрече ру­ководителей государств ЕС из числа лиц, имеющих общеприз­нанную репутацию и профессиональный опыт в денежно-кре­дитной или банковской сферах.

Главной целью ЕЦБ, зафиксированной в его уставе, являет­ся обеспечение стабильности цен как базы для устойчивого раз­вития государств — членов ЕС. Для достижения этого, как га­рантия «здоровой» макроэкономической политики, и преду­смотрена политическая и экономическая независимость Банка.

В соответствии со статьей 195.2 Маастрихтского договора основными функциями Европейского центрального банка яв­ляются:

. выработка и реализация денежно-кредитной политики ЕС;

• проведение валютных операций;

21

• хранение валютных резервов стран — членов сообщества и управление ими;

• содействие эффективному функционированию общей пла­тежной системы стран — членов ЕС.

Перечисленные функции ЕЦБ выполняет самостоятельно, а также делегирует свои полномочия национальным централь­ным банкам. При этом банковский надзор не является его пре­рогативой, поскольку в некоторых странах, например Франции и Германии, эту функцию выполняют специализированные ин­ституты.

В России установлен особый конституционно-правовой ста­тус Центрального банка, который получил исключительное право на осуществление денежной эмиссии и основная зада­ча которого — защита и обеспечение устойчивости рубля. Его статус, цели деятельности, функции и полномочия определя­ются Федеральным законом *0 Центральном банке Российской Федерации (Банке России)» и другими федеральными зако­нодательными актами. В соответствии со статьей 3 данного за­кона предмет деятельности Банка составляют: защита и обеспе­чение устойчивости рубля, развитие и укрепление российской банковской системы, обеспечение эффективного и бесперебой­ного функционирования платежной системы. Функции и пол­номочия, предусмотренные Конституцией Российской Федера­ции и указанным выше законом, банк осуществляет независи­мо от федеральных органов государственной власти, органов го­сударственной власти субъектов РФ и органов местного самоуп­равления. Его независимость отражена в статье 75 Конститу­ции Российской Федерации, а также в статьях 1 и 2 Федераль­ного закона в О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)».

Таким образом, какую бы специфику не имели ЦБ разных стран, функции, которые они выполняют, несмотря на опреде­ленную модификацию, на протяжении многих десятилетий оста­ются практически неизменными. Итак, центральный банк:

• имеет монополию на осуществление эмиссии наличных денег и организацию их обращения;

• является банкиром правительства;

• исполняет роль «банка банков»;

• осуществляет денежно-кредитное регулирование и бан­ковский надзор.

В Республике Беларусь цели деятельности Национального банка (НБ>, его функции определены Банковским кодексом (статьи 25—26).

Во-первых, это защита и обеспечение устойчивости белорус­ского рубля, в том числе его покупательной способности и кур-22

са по отношению к иностранным валютам. Для достижения поставленной цели Национальный банк выполняет следующие задачи:

• совместно с правительством проводит единую денежно-кредитную политику;

• осуществляет валютное регулирование, организует и про­изводит валютный контроль как самостоятельно, так и через уполномоченные на это банки;

. принимает участие в разработке прогноза платежного ба­ланса Республики Беларусь и его составлении.

Во-вторых, развитие и укрепление банковской системы страны. Для достижения этой цели Национальный банк выпол­няет следующие задачи, возложенные на него законодательст­вом:

• осуществляет государственную регистрацию банков и не­банковских кредитно-финансовых организаций, производит вы­дачу им лицензий на осуществление банковской деятельности;

• регулирует деятельность банков и небанковских кредит­но-финансовых организаций и осуществляет надзор за этой де­ятельностью в целях ее безопасности и ликвидности;

• является для банков кредитором последней инстанции, производит их рефинансирование;

• устанавливает порядок осуществления банковских опера­ций;

. регистрирует ценные бумаги банковского сектора;

. разрабатывает и утверждает методику бухгалтерского уче­та и отчетности для банков.

Система постоянного надзора и контроля со стороны Нацио­нального банка за деятельностью банков и небанковских кре­дитно-финансовых организаций основана на жестких требова­ниях по соблюдению единых правил ведения различными кре­дитными организациями бухгалтерской и статистической от­четности и представлению ее в установленном объеме и в уста­новленные сроки.

В-третьих, обеспечение эффективного, надежного и безопас­ного функционирования платежной системы. Для достижения этой цели Национальный банк выполняет следующие задачи:

• определяет порядок проведения безналичных и наличных расчетов в стране;

. организует эффективное, надежное и безопасное функци­онирование системы межбанковских расчетов;

• осуществляет эмиссию денег, ценных бумаг НБ;

• создает золотовалютные резервы и управляет ими;

. регулирует денежное обращение, кредитные отношения.

23

Национальный банк Республики Беларусь наделен обшир­ными правами. Ему принадлежит исключительное право эмис­сии денег, которую он осуществляет путем краткосрочного ре­финансирования коммерческих банков, покупки государствен­ных ценных бумаг, проведения на внутреннем и внешнем де­нежных рынках операций, направленных на увеличение госу­дарственных золотовалютных резервов.

Национальный банк печатает и выпускает банкноты, осу­ществляет покупку иностранной валюты для обеспечения ста­бильного налично-денежного обращения, имеет исключитель­ное право изъятия из него выпущенных наличных денег. Вы­пуск наличных денег нового образца согласовывается с прави­тельством страны.

Права Национального банка в области развития платежной системы связаны с установлением правил, форм, сроков и стан­дартов при проведении безналичных и наличных расчетов в республике. В рамках своих прав он устанавливает порядок ве­дения кассовых операций и формы отчетности по ним.

В области кредитных отношений НБ реализует свое право по установлению объема кредитов, предоставляемых коммер­ческим банкам, определению системы рефинансирования бан­ков, утверждению нормативов обязательных резервов и ставки рефинансирования.

Расширенными правами обладает Национальный банк и в области валютного регулирования. Так, он устанавливает офи­циальный курс белорусского рубля по отношению к другим ва­лютам, правила биржевой торговли иностранными валютами, порядок осуществления операций между резидентами и нере­зидентами. Наряду с этим НБ выполняет функции агента ва­лютного контроля, определяет меры ответственности, применя­емые к банкам за нарушение валютного законодательства.

Права Национального банка в области регулирования дея­тельности банков и надзора за ними опираются на главные це­ли, связанные с поддержанием стабильности банковской систе­мы Беларуси и защитой интересов вкладчиков и кредиторов. В связи с этим Национальный банк устанавливает экономические нормативы и осуществляет надзор за их соблюдением, прово­дит проверку деятельности банков, применяя к ним предусмот­ренные законодательством санкции.

■1У. ■ ■■•■■ ■•■ Ч>?'

■ .. ■ , ' ■ ' ■ " ii ;''■'. ■ ;■ ■.;'»"'

24