4. Производственный леверидж

Любое изменение объема производства (продаж) оказывает существенное влияние на прибыль. Данная зависимость называется эффектом производственного (или операционного) левериджа. Производственный леверидж показывает степень влияния постоянных затрат на прибыль (убытки) при изменениях объема производства.

В основе изменения эффекта производственного левериджа лежит изменение удельного веса постоянных затрат в общей сумме затрат предприятия.

Производственный леверидж определяется с помощью следующей формулы:

(1)

либо

где Э_ПЛ — эффект производственного левериджа;

МД — маржинальный доход;

З_пост — постоянные затраты;

П — прибыль.

Найденное с помощью формулы 1 значение эффекта производственного левериджа в дальнейшем используется для прогнозирования изменения прибыли в зависимости от изменения выручки предприятия. Для этого используют следующую формулу:

где ΔП – изменение прибыли, в %;

ΔВ – изменение выручки, в %.

Механизм производственного левериджа имеет обратную направленность – при любом снижении объема продаж в еще большей степени будет уменьшаться размер прибыли предприятия.

Эффект производственного левериджа проявляется только в коротком периоде.

Минимаксный метод

Одно из основных допущений CVP-анализа заключается в том, что все затраты предприятия могут быть отнесены либо к постоянным, либо к переменным.

Переменные затраты имеют определенную зависимость от объемов производственной деятельности или от степени загрузки производственных мощностей. Постоянные затраты не имеют четкой зависимости от объемов производства, они более привязаны к временному фактору.

В таком случае можно использовать формулу:

у =а + b×х,

где у– совокупные (общие) затраты;

а – постоянные затраты;

b – переменные затраты;

х – объем производства.

На практике не все затраты четко подходят под определение постоянных и переменных затрат, как например, частично переменные затраты, и поэтому были разработаны статистические методы для оценки разделения суммарных затрат на постоянные и переменные, в частности метод мини-макси (минимаксный метод).

Этот метод начинается с сопоставления самых высоких и самых низких значений данных о фактических суммарных затратах (т.е. суммарных затрат при самых высоких и самых низких уровнях деловой активности).

Отклонение в объемах производства определяется по формуле:

Δх = х _max – x _min, ,

где х _max,x _min – объем производства соответственно в максимальной и минимальной точке.

Отклонение в затратах на производство определяется по формуле:

ΔЗ = З _max – З _min ,

З _max,З _min – затраты соответственно в максимальной и минимальной точке.

Затем разницу между двумя крайними величинами суммарных затрат делят на разницу в уровнях деловой активности между двумя точками для определения удельных переменных затрат:

С = ΔЗ / Δх, где

С – ставка переменных расходов на единицу продукции.

Расчет удельных переменных затрат возможен благодаря тому, что постоянные затраты не должны изменяться вместе с повышением или понижением уровней деловой активности. Это исходное условие означает, что изменения в суммарных затратах, вызванные изменениями деловой активности, должны быть только результатом изменений объема переменных затрат.

Зная ставку переменных расходов на единицу продукции, объем производства (максимальный или минимальный) и совокупные затраты в исследуемом периоде, можно рассчитать величину постоянных затрат в данном периоде по формуле:

а = у – b×х или а = у – С×х.